财务数据关键指标变化：收入和利润 - 营业收入2.06亿元人民币同比增长8.53%[28] - 归属于上市公司股东的净利润9408.92万元人民币同比增长18.49%[28] - 扣除非经常性损益后净利润6506.22万元人民币同比下降7.91%[28] - 基本每股收益0.62元同比增长16.98%[28] - 加权平均净资产收益率5.36%同比上升0.45个百分点[28] - 公司实现营业收入206,018,000元，同比增长8.53%[66] - 公司净利润达到100,511,200元，同比增长27.15%[66] - 归属于上市公司普通股东的净利润为94,089,200元，同比增长18.49%[66] - 公司营业收入2.06亿元同比增长8.53%[84] 财务数据关键指标变化：成本和费用 - 公司营业成本为126,995,949.10元，同比增长2.89%[71] - 公司销售费用为519,748,600.20元，同比下降20.53%[71] - 管理费用为1934.09万元，同比增长5.73%[75] - 财务费用为-782.99万元，同比下降28.32%，主要因定期存款利息减少[75] - 研发投入为5649.80万元，同比增长16.71%，主要因研发人工费用增加[75] - 公司研发支出为56,498,000元，占营业收入27.42%[66] 财务数据关键指标变化：现金流量 - 经营活动现金流量净额5279.17万元人民币同比大幅增长97.33%[28] - 经营活动现金流量净额5279.17万元，同比增长97.33%，主要因游戏充值款增加[75] - 投资活动现金流量净额-1539.52万元，同比下降88.31%，主要因上期委托理财发生额较大[75] 各条业务线表现 - 公司四款主要产品（《远征OL》《龙武》《远征手游》《龙武手游》）在报告期内实现收入总额1.84亿元，占2020年上半年营业收入的89.38%[39] - 《远征OL》报告期内收入3079.52万元，占营业收入14.95%，累计注册账户3396万个，玩家累计充值超过17亿元[39] - 《龙武》报告期内收入2664.86万元，占营业收入12.94%，累计注册账户1898万个，玩家累计充值超过9.3亿元[42] - 《远征手游》报告期内收入6657.02万元，占营业收入32.31%，累计注册账户416万个，玩家累计充值超过6亿元（含联合运营）[43] - 《龙武手游》报告期内收入6011.29万元，占营业收入29.18%，累计注册账户228万个，玩家累计充值超过2.4亿元（含联合运营）[46] - 网络游戏业务收入1.99亿元，毛利率93.97%，收入同比增长9.99%[75] - 《远征手游》收入6657.02万元，同比下降29.99%，毛利率95.51%[75] - 《龙武手游》收入6011.29万元，毛利率96.09%[75] - 网络游戏收入1.99亿元占总收入96.59%同比增长9.99%[84] - 远征手游收入6657万元同比下降29.99%[84] - 龙武手游收入6011万元占总收入29.18%[84] - 境外销售收入1398万元同比增长21.08%[84] - 境外销售1398.21万元，同比增长21.08%，毛利率94.30%[77] - 《远征手游》第二季度充值流水6717.73万元，ARPU值897.34元[82] 各地区表现 - 境外销售1398.21万元，同比增长21.08%，毛利率94.30%[77] - 境外销售收入1398万元同比增长21.08%[84] 管理层讨论和指引：风险因素 - 公司现有产品《远征OL》《龙武》因运营周期增长导致充值及收入逐渐下降[5] - 公司面临新产品开发适销性风险 包括注册及活跃人数减少 付费率指标及充值金额不理想[8] - 网络游戏行业存在激烈的市场竞争 头部公司优势明显 行业迭代速度加快[6] - 公司需应对核心技术人员流失风险 行业技术更新快 高素质人才竞争加剧[9] - 行业监管政策要求游戏出版前需经主管部门审批 版号获取存在不确定性[10] - 公司经营存在毛利率和营业利润率下降风险 若新产品收入未达预期或费用增加未带来收益[5] - 游戏开发试错成本较高 可能出现盈利达不到预期甚至收不抵支的情况[8] - 公司面临现有游戏产品收入下滑及新产品开发适销性风险[126][128] - 公司面临新产品适销性风险，若玩家偏好变动或市场需求变化将削弱盈利能力[129] - 公司面临核心技术人员流失风险，行业竞争加剧导致高水平人才缺乏[130] - 公司面临行业监管政策风险，游戏版号审批存在不确定性可能影响发行和上线档期[131] 管理层讨论和指引：战略与措施 - 公司将加大移动游戏研发投入，成立多个项目组针对细分市场深耕[133] - 公司将完善员工绩效激励机制，加强核心人才队伍稳定和后备人才培养[134] - 公司将加强游戏运营合规体系建设，预防各阶段风险并积极申请版号[134][135] 其他财务数据 - 非经常性损益总额2902.70万元人民币主要来自理财收益2419.99万元[35] - 政府补助贡献790.99万元人民币计入非经常性损益[35] - 总资产19.28亿元人民币较上年度末微降0.09%[28] - 归属于上市公司股东的净资产17.27亿元人民币增长1.53%[28] - 公司资产总额为1,927,766,500元，较上年度末减少0.09%[66] - 归属于上市公司股东的净资产为1,726,640,100元，较上年度末增加1.53%[66] - 理财收益3134万元占利润总额28.57%[85] - 货币资金4.29亿元占总资产比例下降10.29个百分点至22.23%[87] - 交易性金融资产期末余额13.49亿元[89] - 对外投资总额1383万元同比下降12.43%[92] - 对深圳市天穹网络科技投资388万元获得11.81%股权[92] 募集资金使用 - 募集资金总额为人民币8.605亿元[95] - 报告期内投入募集资金总额为1843.4万元[95] - 已累计投入募集资金总额为6.323亿元[95] - 累计变更用途的募集资金总额为5448.23万元[95] - 累计变更用途的募集资金总额比例为6.33%[95] - 募集资金产生的净收益为6884.4万元[95] - 报告期内募集资金产生的净收益为467.84万元[95] - 截至2020年6月30日募集资金余额为2.97亿元[95] - 客户端网络游戏产品开发项目投资进度为23.06%[98] - 移动游戏新产品开发项目投资进度为59.34%[98] - 公司新购置2,200平方米办公区域，办公楼购置费预计7,260万元，占项目投资金额90%[100] - 公司使用闲置募集资金进行现金管理金额为28,900万元[102] - 移动游戏新产品开发项目募集资金投入总额5,448.23万元，本报告期实际投入1,660.04万元[102] - 移动游戏新产品开发项目截至期末实际累计投入金额3,232.78万元，投资进度59.34%[102] - 公司预先投入募集资金项目的自筹资金4,621.80万元，其中客户端游戏开发项目投入1,280.61万元[100] - 网页游戏产品开发项目因市场变化终止，市场规模持续下滑[100] - 公司使用不超过30,000万元闲置募集资金进行现金管理[102] - 移动游戏新产品开发项目本报告期实现效益0元，未达预计效益[102] - 公司战略转型至开发移动游戏，原网页游戏项目不再具备可行性[102] - 客户端游戏市场步入成熟期，面临移动游戏竞争压力[102] 委托理财 - 报告期内委托理财发生额总计158,900万元，其中募集资金理财31,900万元，自有资金理财127,000万元[105] - 未到期委托理财余额134,900万元，其中募集资金部分28,900万元，自有资金部分106,000万元[105] - 招商银行结构性存款产品金额3,000万元，参考年化收益率3.60%，实际收益14.25万元[105] - 招商银行产品实际收益率达15.09%（基于14.25万元收益与3,000万元本金计算）[105] - 高风险委托理财逾期未收回金额为0[105] - 所有委托理财产品均经过法定程序审批且均按期收回[105] - 结构性存款产品投资期限为2020年3月25日至2020年5月15日（51天）[105] - 委托理财资金主要来源为闲置募集资金和自有资金[105] - 银行理财产品占比100%，无其他类型委托理财[105] - 单项金额重大理财仅招商银行产品一例，金额占募集资金理财总额的9.4%[105] - 公司使用闲置募集资金购买中信银行结构性存款产品，金额为人民币8,900万元，预期年化收益率为3.62%[107] - 公司购买招商银行三层区间结构性存款产品，金额为人民币2,000万元，预期年化收益率为3.25%[107] - 公司投资中国民生银行利率结构性存款产品，金额为人民币18,000万元，预期年化收益率为3.30%[107] - 中信银行结构性存款产品预计收益为人民币197.72万元[107] - 招商银行三层区间结构性存款产品预计收益为人民币16.74万元[107] - 中国民生银行利率结构性存款产品预计收益为人民币296.19万元[107] - 所有结构性存款产品投资类型均为组合投资类[107] - 所有投资产品均未发生本金收回情况[107] - 所有投资事项均经过公司合规审议程序[107] - 报告编号为2020-045至2020-051系列[107] - 华夏银行结构性存款产品投资金额为500万元人民币，年化收益率为3.57%[109] - 上海浦东发展银行结构性存款产品投资金额为400万元人民币，年化收益率为3.82%[109] - 上海浦东发展银行另一结构性存款产品投资金额为700万元人民币，年化收益率为3.66%[109] - 华夏银行产品投资期限为2020年1月3日至2020年4月3日共91天[109] - 上海浦东发展银行首笔产品投资期限为2020年3月2日至2020年5月15日共74天[109] - 上海浦东发展银行第二笔产品投资期限为2020年4月7日至2020年5月15日共38天[109] - 三笔结构性存款产品均已收回本金且均被分类为组合投资类[109] - 公司闲置自有资金投资总额达1600万元人民币[109] - 所有投资产品均通过协议约定方式确定收益率[109] - 报告编号为2020-003至2020-011系列[109] - 北京银行对公客户人民币结构性存款投资金额5000万元，年化收益率3.45%[111] - 上海浦东发展银行财富班车进取3号投资金额1亿元，年化收益率3.90%[111] - 广发银行薪满益足大客户版B款第3436期投资金额2.1亿元，年化收益率4.19%[111] - 北京银行结构性存款产品已于2020年6月16日到期并收回全部本金及收益[111] - 上海浦东发展银行理财产品投资金额1亿元对应预期收益96.16万元[111] - 广发银行理财产品投资金额2.1亿元对应预期收益547.23万元[111] - 公司使用闲置自有资金进行组合投资类理财产品投资[111] - 所有理财产品投资均通过协议约定方式进行[111] - 理财产品投资期限分别为90天等不同期限[111] - 投资产品类型包括结构性存款和银行理财产品[111] - 委托理财总金额达158.9百万元人民币[118] - 北京银行结构性存款产品金额20.0百万元人民币预期年化收益率3.90%[114] - 中国银行平稳理财计划金额15.0百万元人民币预期年化收益率3.65%[114] - 华夏银行定制理财产品金额40.0百万元人民币预期年化收益率4.21%[118] - 委托理财预期收益总额为2.95971百万元人民币实际收益128.29万元人民币[118] 子公司表现 - 子公司星辰互动净利润达27.363783百万元人民币[125] - 子公司北极熊净亏损0.8577236百万元人民币[125] - 子公司屠龙网络净亏损0.48375324百万元人民币[125] - 子公司冰川香港净亏损0.06825708百万元人民币[125] 公司治理与股东信息 - 公司计划不派发现金红利 不送红股 不以公积金转增股本[11] - 2019年年度股东大会投资者参与比例为55.41%[139] - 公司报告期内无重大诉讼仲裁事项，但存在两起未决诉讼[145] - 公司半年度报告未经审计[141] - 公司报告期内未发生接待调研、沟通、采访等活动[136] - 2018年限制性股票激励计划首次和预留授予登记于2018年7月12日完成[151] - 2019年因离职及未达解锁条件回购注销限制性股票46.48万股[152][153] - 2019年6月18日总股本从10,124.60万股减少至10,078.12万股[154] - 2020年因11名激励对象离职回购注销限制性股票11.20万股[154] - 2020年6月22日资本公积转增股本每10股转增5股 总股本从10,066.92万股增至15,100.38万股[154] - 股权激励限售股数量从66.92万股调整至100.38万股[154] - 2020年7月17日第二批解锁42.57万股限制性股票上市流通[155] - 公司2018年限制性股票激励计划第二个解锁期解锁条件成就，60名激励对象解锁42.57万股限制性股票[172] - 公司因激励对象离职注销11.20万股限制性股票，总股本由10,078.12万股减少至10,066.92万股[178] - 公司实施2019年度权益分派，以资本公积金每10股转增5股，总股本由10,066.92万股增加至15,100.38万股[179] - 报告期末公司股份总数151,003,800股，其中有限售条件股份53,798,804股（占比35.63%），无限售条件股份97,204,996股（占比64.37%）[178] - 公司股东刘和国持股62,803,838股，占比41.59%，其中有限售条件股份47,102,879股[187] - 股东高祥持股7,882,450股，占比5.22%，全部为无限售条件股份[187] - 股东陈涛持股5,410,875股，占比3.58%，全部为有限售条件股份[187] - 股东隆寒辉持股5,121,150股，占比3.39%，全部为无限售条件股份[187] - 股东高锋持股4,526,400股，占比3.00%，全部为无限售条件股份[187] - 报告期末公司普通股股东总数为20,379名[184] - 前两大股东裴大公和孙月娥分别持有公司人民币普通股297,600股和296,150股[192] - 公司前10名无限售流通股股东之间不存在关联关系或一致行动[192] - 公司前10名普通股股东未参与融资融券业务[192] - 报告期内公司控股股东未发生变更[193] - 报告期内公司实际控制人未发生变更[193] - 报告期内公司不存在优先股[196] - 报告期内公司不存在可转换公司债券[199] 公司运营与行业背景 - 报告期指2020年1月1日至2020年6月30日 上年同期指2019年1月1日至2019年6月30日[17] - 公司主要产品包括客户端游戏《远征OL》《龙武》及移动游戏《远征手游》《龙武手游》[17] - 2020年1-6月中国游戏市场实际销售收入1394.93亿元，同比增长22.34%，其中移动游戏收入占比75.04%[56] - 中国网络游戏用户规模达6.6亿人[56] - 公司采用按虚拟道具收费（FTP）为主要盈利模式[49] - 公司运营模式包括自主运营、授权运营、联合运营和代理运营四种[50] - 公司在研产品包括《位面战争》《远征2手游》《战狼突击》《代号S》《大世界》五款手游项目[48] - 公司拥有庞大的用户群体和数量众多的注册账户[60] - 公司通过综合用户体系记录用户注册、登录、充值、消费等信息[59] 资产与租赁 - 公司租赁深圳软件园办公场所1,569.35平方米[165] - 公司租赁环球数码大厦2,909平方米房产[165] - 公司租赁国家实验室大楼1,116.07平方米办公场所[165]