应收账款情况 - 2020年末应收账款金额为63,054.88万元，占总资产比例31.84%[5] - 2018至2020年应收账款金额分别为65,345.81万元、57,777.45万元、63,054.88万元[5] - 应收账款占总资产比例三年分别为34.92%、29.36%、31.84%[5] - 应收账款主要客户资金来源依赖财政性拨款和运营收入[5] - 应收账款同比增长17.82%至6.31亿元，占总资产比例上升4.66个百分点[105] 收入和利润（同比环比） - 营业收入为6.94亿元人民币，同比增长0.59%[22] - 归属于上市公司股东的净利润为1.46亿元人民币，同比增长11.76%[22] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为1.30亿元人民币，同比增长14.17%[22] - 营业利润为人民币1.65亿元，同比增长16.10%[75] - 公司2020年营业收入为人民币6.94亿元，同比增长0.59%[75] - 归属于上市公司股东的净利润为人民币1.46亿元，同比增长11.76%[75] 成本和费用（同比环比） - 营业成本中原材料占比79.85%达2.743亿元，安装及技术服务成本同比下降13.53%至5177.26万元[89][91] - 研发费用同比增长5.64%至8462.49万元，管理费用同比下降7.62%至9343.47万元[94] 业务线表现 - 铁路和城市轨道交通市场销售收入占比三年均超99.7%（2018年99.77%、2019年99.72%、2020年99.73%）[8] - 城轨业务收入同比增长56.03%[76] - 维保服务业务收入同比增长70.84%[76] - 软件和信息技术服务业务2020年营业收入为6.9205亿元，毛利率50.45%，同比提升1.65个百分点[86] - 分产品中智能牵引供电系统毛利率最高达54.14%，智慧车辆段收入同比增长12.48%至1.778亿元[86] 地区表现 - 公司2020年营业收入按地区分，华南地区同比增长126.61%至1.296亿元，西北地区同比增长233.24%至8827.77万元，华中地区同比增长179.05%至5860.85万元[83][87] - 华北地区2020年营业收入同比下滑50.17%至1.071亿元，东北地区同比下滑79.86%至2694.97万元[83][87] - 华东地区2020年营业收入同比增长44.49%至1.297亿元，毛利率50.45%同比提升9.12个百分点[83][87] - 西南地区营业收入同比增长4.85%至1.534亿元，但毛利率下降13.21个百分点至40.52%[83][86] 研发投入 - 研发投入资金为人民币1.02亿元，占营业收入14.64%，同比增长21.18%[78] - 研发投入金额2020年为101,573,828.39元，占营业收入比例14.64%[96] - 研发人员数量2020年498人，占比50.92%[96] - 研发支出资本化金额2020年16,948,971.63元，占研发投入比例16.69%[96] - 智慧培训研发项目资本化金额2,276,324.81元，处于开发阶段[97] - 智慧车辆段研发项目资本化金额2,123,751.94元，处于开发阶段[97] - 智慧牵引供电研发项目资本化金额4,946,953.42元，处于开发阶段[98] - 智能运维研发项目资本化金额7,601,941.46元，处于开发阶段[98] 现金流量 - 经营活动产生的现金流量净额为9855.38万元人民币，同比下降26.27%[22] - 经营活动产生的现金流量净额2020年98,553,847.08元，同比下降26.27%[100] - 经营活动现金流入小计2020年798,578,716.48元，同比下降5.32%[100] - 经营活动现金流出小计2020年700,024,869.40元，同比下降1.38%[100] - 经营活动现金流量净额同比下降26.27%，主要因销售回款减少及职工现金支付增加[101] - 投资活动现金流入同比增长40.03%至18.01亿元，流出同比增长31.70%至18.31亿元[101] - 投资活动现金流量净额同比改善70.88%，主要因理财产品到期收回现金高于购买支出[102] - 筹资活动现金流入同比下降41.34%至2033万元，流出同比下降50.14%至2967万元[101] - 现金及现金等价物净增加额同比大幅增长1181.27%至5917万元[101] 资产和投资 - 资产总额为19.80亿元人民币，同比增长0.60%[22] - 归属于上市公司股东的净资产为13.81亿元人民币，同比增长6.53%[22] - 长期股权投资期末余额为人民币4512.97万元，较期初增加46.38%[71] - 其他权益工具投资期末余额为人民币3117.70万元[71] - 开发支出期末余额为人民币2139.79万元[71] - 货币资金增长15.87%至2.23亿元，受限资金3296万元为票据保证金[105][109] - 报告期投资额同比增长36.56%至17.77亿元[110] - 交易性金融资产公允价值变动收益119万元，期末余额2.95亿元[103][113] 订单和客户 - 公司在手订单约人民币9.39亿元[75] - 公司客户主要为各铁路局及下属单位、科研院所和城市轨道运营公司[5] - 公司前五名客户销售额合计1.205亿元，占年度销售总额17.37%，最大客户占比4.03%[92] 管理层讨论和指引 - 公司明确"3、3、5、1"战略实施纲领，立足机车车辆、牵引供电、货运物流3大板块，面向国铁、城轨、院校3大客户群，提供5大解决方案[34] - 公司目标建成产值超百亿的轨道交通智能科技企业[133] - 公司聚焦国铁、城轨、院校三大客户群体和机车车辆等三大业务板块[133] - 公司重点发展智慧培训等五大系统解决方案[133] - 2021年计划在动集整备一体化智能管控系统等业务实现突破[135] - 公司通过投资并购等方式完善五大系统解决方案产品布局[136] 产品和技术 - 智慧培训解决方案核心产品包括列车驾驶仿真培训系统、调度仿真培训系统等8大类仿真培训系统[38] - 城轨综合仿真培训系统满足调度、车站、乘务、信号、供电等9大类专业人员独立作业及联合演练实训需求[40] - 智能运维解决方案通过物理传感、图像识别、物联网、机器学习、大数据分析等技术实现车辆全生命周期健康管理[41] - 智能运维解决方案在城轨领域核心产品包括可编程逻辑控制单元(LCU)、走行部在线监测系统等6大系统[42] - 智能运维解决方案在国铁领域核心产品包括股道自动化管理系统、安全联锁监控系统等13大系统[42] - 可编程逻辑控制单元(LCU)采用基于"多组冗余"的分布式可编程和安全控制技术替代传统继电器[43] - 车载弓网监测系统通过可见光图像采集、紫外探测、红外热像等8项技术实时监测弓网状态[43] - 公司的5G高速转储系统已通过华为实验室测评并在国铁某机务段完成应用考核，系统运行稳定且性能达到部署预期[46] - 中国机车远程监测与诊断系统CMD具备通过TCMS、6A、LKJ等系统获取数百个实时检测数据的感知能力[48] - 电气化铁道箱式系列产品是业内唯一走出国门并拥有出口业绩的产品，显著降低工程造价和运营成本[56] - 逆变回馈型再生制动能量吸收装置实现轨道交通牵引电能全面管理和再生能量高效利用[55] - 智慧车辆段解决方案采用数字孪生、大数据、云计算等技术，实现数据获取、存储、管理及智能分析[51] - 车载数据集成采集系统支持基于5G等超高速车地无线通信的数据传输[46] - 走行部在线监测系统采用温度、振动和冲击监测相结合的多参数诊断机制及专家系统[44] - 轮对尺寸及踏面在线检测系统通过非接触式三维点云重构技术实现动态精准测量[47] - 受电弓检测系统通过非接触式图像测量法及结构光三维检测技术精确计算碳滑板磨耗等数据[47] - 电气化铁道接触网开关监控系列产品实现对站场和区间接触网开关的远方实时控制和监视[56] 行业和市场环境 - 2020年全国铁路固定资产投资为7819亿元，同比减少2.62%[67] - 中国内地累计45个城市开通城轨交通运营，线路总长度7978.19公里[68] - 2020年新增城轨交通运营线路1241.99公里，创历史新高[68] - "十三五"期间新增城轨运营线路4360公里，超过此前累计总和[68] - "十四五"规划新增城际铁路和市域铁路运营里程3000公里[69] - "十四五"规划新增城市轨道交通运营里程3000公里[69] - 铁路固定资产投资预计未来几年维持在7500亿至8000亿元[67] - 城轨交通领域将建设八大智能体系包括智能能源系统和智能运维安全[68] - 2020年全国铁路固定资产投资7819亿元，同比减少2.62%[130] - 公司预计未来铁路固定资产投资将维持在7500亿至8000亿元规模[130] - 中国内地累计45个城市开通城轨交通运营，线路总长度7978.19公里[131] - 2020年新增城轨交通运营线路1241.99公里，再创历史新高[131] - "十三五"期间新增城轨交通运营线路4360公里，超过此前累计总和[132] - "十四五"规划新增城际铁路和市域铁路运营里程3000公里[132] - "十四五"规划新增城市轨道交通运营里程3000公里[132] 销售和采购模式 - 公司产品通过招投标方式销售，分区管理全国各路局及城轨公司[62] - 公司采购采用招标采购、竞争性谈判等多种方式控制成本[65] 利润分配和分红 - 利润分配方案为每10股派发现金红利0.65元（含税），总股本基数443,720,000股[9] - 2020年度现金分红总额为2884.18万元，占合并报表归属于上市公司普通股股东净利润的19.82%[146] - 2019年度现金分红总额为4300.87万元，占合并报表归属于上市公司普通股股东净利润的33.03%[146] - 2018年度现金分红总额为4320.41万元，占合并报表归属于上市公司普通股股东净利润的41.02%[146] - 2020年度每10股派息0.65元（含税），分红股本基数为4.4372亿股[142][143][145] - 2019年度每10股派息0.57元（含税），分红股本基数为4.4535亿股[145] - 2018年度每10股派息0.47元（含税），分红股本基数为4.428412亿股[145] - 2020年度可分配利润为8.5266亿元[143] - 2019年度以回购股份方式现金分红1762.37万元，占净利润的13.54%[146] - 2018年度以回购股份方式现金分红2239.05万元，占净利润的21.26%[146] - 现金分红政策符合公司章程和股东分红回报规划（2017-2019）的规定[141] - 公司实施积极的利润分配政策重视对投资者的合理投资回报并保持连续性和稳定性[160] - 公司利润分配不得超过累计可分配利润的范围不得损害公司持续经营能力[160] 风险应对措施 - 公司采取完善客户信用管理机制和销售回款考核措施应对应收账款风险[6] - 公司持续大力投入技术研发以保持行业领先地位[7] 募集资金使用 - 2015年上市发行募集资金总额55,776.6万元人民币[115][116] - 实际募集资金总额60,760万元人民币扣除发行费用4,983.4万元后净额为55,776.6万元人民币[116] - 截至2020年6月30日累计使用募集资金57,677.34万元人民币[115][116] - 2020年度使用募集资金1,740.28万元人民币[115][116] - 累计变更用途募集资金总额14,289万元人民币占比25.62%[115] - 募集资金账户及结构性存款余额为0元人民币[116] - 轨道交通车载牵引与控制系统技术改造项目投资进度96.07%累计投入7,832.51万元人民币[119] - 补充营运资金项目累计投入13,445.6万元人民币进度100%[119] - 收购湖南恒信专项资金累计投入15,407.01万元人民币[119] - 所有承诺投资项目均达到100%投资进度除车载牵引系统项目为96.07%[119] - 公司以自筹资金预先投入募投项目金额为7219.9万元，后续以等额募集资金置换[121] - 轨道交通运营仿真系统技术改造项目实际投入4711.68万元，投资进度达100%[123] - 轨道交通机务运用安全平台技术改造项目实际投入5857.93万元，投资进度达100%[123] - 销售网络及技术支持平台建设项目实际投入4132.54万元，投资进度达100%[123] - 变更募集资金用途总额15040万元（含利息750万元）用于收购湖南恒信88.7981%股权[124] - 收购湖南恒信专项累计投入15407.01万元，投资进度达100%[124] 子公司表现 - 湖南恒信2020年营业收入6502.77万元，净利润1527.81万元[128] - 四川汇友2020年营业收入8759.92万元，净利润2727.11万元[128] 非经常性损益 - 政府补助为814.19万元人民币，是2020年非经常性损益的主要项目之一[28] - 投资收益达1584万元占利润总额9.67%，主要来自理财利息及股权投资[103] 季度表现 - 第四季度营业收入为3.15亿元人民币，占全年收入的45.5%[24] - 公司2020年第四季度营业收入达3.154亿元，显著高于其他季度，主要因客户采购集中在年底验收项目[84] 承诺和担保 - 锁定期满后两年内累计减持股份数量不超过上市时登记股份总数的20%[152] - 减持价格承诺不低于发行价[149][151] - 上市后6个月内若股价连续20个交易日收盘价低于发行价则锁定期自动延长6个月[148][149][152] - 减持前需提前3个交易日公告[151] - 控股股东承诺长期持有公司股票[150] - 减持不得导致公司控制权发生变更[150] - 减持需符合证券交易所相关规定[149][150] - 持股比例低于5%时可豁免提前公告义务[151] - 因权益分派等导致持股比例变化时减持额度相应调整[152] - 未履行承诺需在指定媒体公开说明原因[152] - 控股股东承诺若招股说明书存在虚假记载等导致不符合发行条件将按二级市场价格回购全部新股[153][154][155][157] - 控股股东承诺在证监会认定违法事实后5个交易日内启动股份购回程序[154] - 股份购回价格按停牌前一个交易日平均交易价格计算（总成交额/总成交量）[155][158] - 公司承诺若招股说明书存在虚假记载等将依法赔偿投资者直接经济损失[155][156][158] - 赔偿范围包括股票投资损失及佣金和印花税等损失[156] - 控股股东若违反承诺将在5个工作日内停止领取股东分红且股份不得转让[156] - 公司承诺在证监会认定违法事实后5个交易日内召开董事会及临时股东大会启动回购[157] - 所有股份回购及赔偿承诺自2015年4月23日起长期有效且正在履行中[153][157] - 公司承诺积极赔偿投资者直接经济损失包括股票投资损失及佣金和印花税等损失[159] - 成都运达创新科技有限公司承诺不以任何形式直接或间接从事与发行人构成竞争的业务[160] - 成都运达创新科技有限公司承诺避免同业竞争并将竞争性商业机会无偿让与发行人[161] - 公司及关联企业承诺以停止生产或经营相竞争业务等方式避免同业竞争[162] - 公司承诺严格履行法律程序遵循市场公平交易原则进行关联交易[163] - 何鸿云承诺不以任何形式直接或间接从事与发行人构成竞争的业务[163] - 何鸿云承诺将竞争性商业机会无偿让与发行人并避免损害公司权益[164] - 公司承诺因违反赔偿承诺将按中国证监会认定实际损失向投资者进行赔偿[159] - 公司承诺避免同业竞争和关联交易以维护全体股东利益[165][166][167][168][169] - 报告期内公司对子公司担保额度合计为16,010万元，实际发生额为12,850万元[191] - 报告期末公司对子公司担保额度合计为17,010万元，实际担保余额为13,850万元[191] - 公司实际担保总额占净资产比例为10.03%[191] - 公司不存在违规对外担保情况[192] - 公司不存在为资产负债率超70%对象提供担保的情况[191] - 公司不存在为股东、实际控制人及其关联方提供担保的情况[191] - 公司担保总额超过净资产50%部分的金额为0[192] 委托理财 - 公司委托理财发生额总计165,621万元，其中银行理财产品161,621万元[196] - 公司未到期委托理财余额为29,387万元，无逾期未收回金额[196] - 公司委托券商理财产品发生额为