财务数据关键指标变化 - 2020年营业收入为1,636,997,322.03元，较2019年的1,470,757,199.10元增长11.30%[17] - 2020年归属于上市公司股东的净利润为104,893,931.85元，较2019年的123,949,329.81元下降15.37%[17] - 2020年归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为107,948,733.77元，较2019年的123,148,566.77元下降12.34%[17] - 2020年经营活动产生的现金流量净额为211,852,931.95元，较2019年的218,154,298.64元下降2.89%[17] - 2020年基本每股收益为0.67元/股，较2019年的0.79元/股下降15.19%[17] - 2020年稀释每股收益为0.67元/股，较2019年的0.79元/股下降15.19%[17] - 2020年加权平均净资产收益率为10.27%，较2019年的13.05%下降2.78%[17] - 2020年末总资产为1,386,007,486.39元，较2019年末的1,324,891,516.17元增长4.61%[17] - 2020年末归属于上市公司股东的净资产为1,047,334,352.01元，较2019年末的1,005,380,420.16元增长4.17%[17] - 公司2020年各季度营业收入分别为2.58亿、4.44亿、4.91亿、4.43亿[21] - 2020年各季度归属于上市公司股东的净利润分别为85.46万、5925.94万、3602.18万、875.81万[21] - 2020年各季度经营活动产生的现金流量净额分别为 -241.65万、9083.06万、6840.09万、5503.79万[21] - 2020 - 2018年非流动资产处置损益分别为 -675.81万、 -453.81万、 -513.99万[22] - 2020 - 2018年计入当期损益的政府补助分别为551.60万、741.41万、687.38万[22] - 2018 - 2020年非经常性损益合计分别为 -990.75万、80.08万、 -305.48万[23] - 2020年公司实现营业收入163,699.73万元，同比增长11.30% [48] - 2020年经销商模式营业收入11.53亿元，营业成本8.38亿元，毛利率27.34%；2019年营业收入10.90亿元，营业成本7.18亿元，毛利率34.10%[59] - 2020年线上直营营业收入1.30亿元，营业成本0.88亿元，毛利率32.84%；2019年营业收入0.61亿元，营业成本0.32亿元，毛利率47.35%[60] - 2020年外部采购原材料金额6.11亿元，包装材料金额2.71亿元，其他金额0.62亿元[63] - 2020年主营业务成本中直接材料8.90亿元，占比75.98%；直接人工0.23亿元，占比1.98%；制造费用1.08亿元，占比9.25%；其他1.44亿元，占比12.26%；其他业务成本0.06亿元，占比0.53%；营业成本合计11.72亿元，同比增长22.93%[65] - 2020年营业收入16.37亿元，同比增长11.30%；食品制造业营业收入16.25亿元，占比99.25%，同比增长11.61%；其他营业收入1.22亿元，占比0.75%，同比下降18.75%[72] - 2020年液体乳类营业收入5.80亿元，占比35.45%，同比增长17.63%；花式奶营业收入4.05亿元，占比24.77%，同比下降2.10%；乳酸菌乳饮料类营业收入6.31亿元，占比38.54%，同比增长18.02%；冰淇淋雪糕营业收入0.82亿元，占比0.50%，同比下降40.39%；其他营业收入1.22亿元，占比0.75%，同比下降18.75%[72] - 2020年珠三角地区营业收入12.07亿元，占比73.75%，同比增长11.54%；珠三角以外地区营业收入3.99亿元，占比24.36%，同比增长10.33%；广东省外营业收入0.31亿元，占比1.88%，同比增长14.93%[73] - 2020年末经销商数量合计563家，较2019年末增加37家，其中珠三角地区增加28家，珠三角以外地区减少6家，广东省外增加15家[59] - 2020年公司营业收入16.37亿元，同比增长11.30%，营业成本11.72亿元，同比增长22.93%，毛利率28.42%，同比下降6.77%[75] - 食品制造业营业收入16.25亿元，营业成本11.65亿元，毛利率28.32%，收入同比增长11.61%，成本同比增长23.71%，毛利率同比下降7.01%[75] - 2020年食品制造销售量18.38万吨，同比增长14.50%，生产量18.72万吨，同比增长16.26%[76] - 液体乳类营业成本4.71亿元，占比40.20%，同比增长32.19%[80] - 花式奶营业成本2.99亿元，占比25.57%，同比增长5.84%[80] - 乳酸菌乳饮料类营业成本3.84亿元，占比32.75%，同比增长31.23%[80] - 冰淇淋雪糕营业成本1007.9万元，占比0.86%，同比增长6.72%[80] - 2020年销售费用2.1755144422亿美元，同比减少18.24%，管理费用8196.301129万美元，同比增长3.15%，财务费用279.688069万美元，同比减少52.17%，研发费用1239.685253万美元，同比增长12.89%[85] - 销售费用中职工薪酬4907.043964万美元，占比22.56%，同比增长16.35%；广告宣传及促销费用1.3440774203亿美元，占比61.78%，同比增长31.60%[85] - 2020年研发人员数量181人，较2019年减少15.42%；研发投入金额5188.857123万美元，同比增长8.69%[86] - 经营活动现金流入小计18.1047506029亿美元，同比增长10.49%；经营活动现金流出小计15.9862212834亿美元，同比增长12.55%[88] - 投资活动现金流入小计1875.807344万美元，同比增长31.08%，主要因淘汰生产性生物资产收到的现金增加；筹资活动现金流入小计1.1666亿美元，同比增长94.43%，主要因银行短期借款产生的现金流入增加[88][89] - 投资收益159.231702万美元，占利润总额比例1.25%；资产减值 -635.619991万美元，占比 -5.01%[91] - 2020年末货币资金1.3303340877亿美元，占总资产比例9.60%，较年初增加2.36%；应收账款1.0237000904亿美元，占比7.39%，较年初增加1.46%[93] - 2020年末存货1.2372915011亿美元，占总资产比例8.93%，较年初增加0.73%；固定资产7.8557784466亿美元，占比56.68%，较年初减少4.68%[93] - 2020年末短期借款4000万美元，占总资产比例2.89%，较年初增加1.24%；长期借款为0，较年初减少1.16%[93] - 2020年末预付款项1422.787899万美元，占总资产比例1.03%，较年初减少0.23%[93] - 其他权益工具投资为4280万元，占比3.09%，较上期占比降0.14%[94] - 生产性生物资产为1.23亿元，占比8.91%，较上期增加0.119亿元，占比升1.19%[94] - 湛江燕塘乳业有限公司注册资本5600万元，总资产1.18亿元，净资产8105.73万元，营业收入2.09亿元，净利润1615.83万元[102] - 广东燕塘冷冻食品有限公司注册资本3280万元，总资产700.39万元，净资产 - 580.75万元，营业收入809.60万元，净利润 - 1185.73万元[102] - 2020年现金分红金额23,602,500元，占合并报表中归属于上市公司普通股股东净利润的比率为22.50%[121] - 2019年现金分红金额62,940,000元，占合并报表中归属于上市公司普通股股东净利润的比率为50.78%[121] - 2018年现金分红金额15,735,000元，占合并报表中归属于上市公司普通股股东净利润的比率为37.29%[121] - 可分配利润为506,056,695.46元，现金分红总额（含其他方式）占利润分配总额的比例为100%[122] - 2019年12月31日预收款项15,221,498.17元，执行新准则累积影响 - 15,221,498.17元，2020年1月1日为0 [131] - 2019年12月31日合同负债为0，执行新准则累积影响13,456,282.57元，2020年1月1日为13,456,282.57元 [131] - 2020年12月31日合并资产负债表中预收款项报表数为0，假设按原准则为20,840,263.11元，影响 - 20,840,263.11元 [132] - 2020年12月31日合并资产负债表中合同负债报表数为18,596,303.89元，假设按原准则为0，影响18,596,303.89元 [132] - 2020年度合并利润表中营业成本报表数为1,171,790,613.60元，假设按原准则为1,067,413,008.52元，影响104,377,605.08元 [132] - 2020年度合并利润表中销售费用报表数为217,551,444.22元，假设按原准则为321,929,049.30元，影响 - 104,377,605.08元 [132] 各条业务线表现 - 2020年公司推出“新广州”鲜牛奶、三款岭南真果乐酸奶饮品、“鼓粒”谷物组合风味发酵乳等新产品[41] - “老广州”系列产品销售增幅近30%，成为首个销售突破1亿元的低温单品[50] - 最大单品250ml原味酸奶饮品销售达3.2亿元，增长超20%[50] - 180ml原味酸奶饮品销售增幅超150%[50] - 白奶系列产品增幅接近30%[50] - 2020年花式奶销量46397.94吨，产量46907.81吨，库存量1732.97吨；乳酸菌乳饮料类销量78659.84吨，产量80290.89吨，库存量2704.40吨；液体乳类销量58138.43吨，产量59452.40吨，库存量2206.77吨；冰淇淋雪糕销量585.48吨，产量583.60吨，库存量1.84吨[67][68] - 2020年广州旗舰工厂设计产能19.80万吨/年，实际年产量14.46万吨/年，在建产能3.05万吨/年；湛江生产基地设计产能5.50万吨/年，实际年产量3.04万吨/年；合计设计产能25.30万吨/年，实际年产量17.50万吨/年，在建产能3.05万吨/年[69] 各地区表现 - 公司是华南地区规模最大的乳制品加工企业之一，业务区域主要在华南，重点在广东[26] - 2019年中国大陆地区乳制品市场规模达4284亿人民币，仅次于美国，位列全球第二[27] 管理层讨论和指引 - 公司未来将利用平台优势，抓住大湾区契机，推进科技兴乳[31] - 公司未来发展战略是“精耕广东、放眼华南、迈向全国”[103] - 2021年公司将强化奶源保障，提高产能规模，推动科技创新[103] - 营销网络建设将发散网点布局，下沉渠道，开拓外埠市场[104] - 生产管理方面将优化旗舰工厂链条，推进技改工作[104] - 科技兴乳将利用国家级乳品技术中心优势，推进科技升级[105] - 产品研发将利用国家级乳品技术中心优势，充实科创力量[105] - 公司将在2021年进一步与资本市场接轨，完成产品经营和资本经营、产业资本与金融资本的结合[107] - 公司将加快自有牧场扩建，提升牧场技术与管理水平，推动工牧一体化全产业链升级[108] - 公司将调整产品结构，重点研发并推广多元化、高附加值产品，加速渠道下沉和区域扩张[108] - 公司将利用国家级乳品技术中心、博士后工作站优势，优化产品矩阵[109] - 公司将精耕传统渠道，顺应“新零售”，创新营销方式，开拓新型渠道[109] - 公司将加快多元化配送