公司基本信息 - 公司股票为A股，上市交易所为上海证券交易所，股票简称松炀资源，代码603863[17] - 报告期内履行持续督导职责的保荐机构为英大证券有限责任公司，持续督导期间为2019年6月21日 - 2021年12月31日[21] 整体财务数据关键指标变化 - 2020年营业收入498,946,845.24元，较2019年减少14.47%[22] - 2020年归属于上市公司股东的净利润76,613,432.88元，较2019年减少14.91%[22] - 2020年归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润64,721,714.52元，较2019年减少21.41%[22] - 2020年经营活动产生的现金流量净额64,266,019.70元，较2019年减少41.24%[22] - 2020年末归属于上市公司股东的净资产1,174,502,554.21元，较2019年末增加5.00%[22] - 2020年末总资产1,612,536,007.91元，较2019年末增加23.02%[22] - 2020年基本每股收益0.37元／股，较2019年减少26.00%[23] - 2020年稀释每股收益0.37元／股，较2019年减少26.00%[23] - 扣除非经常性损益后的基本每股收益为0.31元/股，较之前的0.46元/股下降32.61%[26] - 加权平均净资产收益率为6.60%，较之前的10.65%减少4.05个百分点[26] - 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率为5.58%，较之前的9.74%减少4.16个百分点[26] - 2020年公司实现营业收入49,894.68万元，比上年同期减少14.47%[56][61] - 2020年归属于上市公司股东的净利润7,661.34万元，比上年同期减少14.91%[56][61] - 2020年归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润6,472.17万元，比上年同期减少21.41%[56][61] - 2020年经营活动产生的现金流量净额6,426.60万元，比上年同期减少41.24%[56][61] - 营业收入498,946,845.24元，较上年同期减少14.47%，主要系当期销售量下降所致[62][64] - 营业成本392,995,616.47元，较上年同期减少13.53%，主要系当期营业收入下降所致[62][64] - 销售费用3,137,990.19元，较上年同期下降56.93%，主要系当期根据新收入会计准则要求将运输费用调到营业成本所致[62][64] - 财务费用 -7,756,228.25元，较上年同期大幅减少275.32%，主要是本期计提关联方王壮鹏先生往来款利息所致[62][64] - 经营活动产生的现金流量净额64,266,019.70元，较上年同期下降41.24%，主要系当期收到的客户货款略有下降所致[62][64] - 筹资活动产生的现金流量净额197,853,995.70元，较上年同期减少48.00%，主要系上年同期成功上市收到募集资金所致[62][64] 分季度财务数据关键指标变化 - 2020年第二、三、四季度营业收入分别为1.15亿元、1.36亿元、1.58亿元[27] - 2020年第二、三、四季度归属于上市公司股东的净利润分别为0.20亿元、0.20亿元、0.26亿元[27] 非经常性损益数据变化 - 2020年非经常性损益合计为1189.17万元，2019年为768.69万元，2018年为460.63万元[31] 金融资产数据变化 - 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产期初余额为1.31亿元，期末余额为0.22亿元，当期变动为 - 1.09亿元[34] 公司业务生产模式及资源 - 公司拥有年产16万吨的再生环保纸生产线[37] - 公司生产灰底涂布白板纸所需原材料主要为废纸和丁苯胶乳，采用按生产计划采购模式[38] - 公司采用计划生产模式，依据销售情况和库存数量制定生产计划[39] - 公司设有“广东省工程技术研究中心”，与多所高校开展产学研合作，形成完整技术创新体系[47] - 公司将ISO9001质量管理体系标准贯穿生产管理过程，提高产品品质[48] - 公司所处粤东地区临近经济活跃区，在闽粤地区建立销售网络，销售规模逐年递增[51] - 公司核心管理团队经验丰富，形成规范化生产管理制度和灵活管理机制[52] - 公司注重关键岗位人员梯队建设，打造技术创新和营销带头人[52] 公司发展目标及面临风险 - 2020年公司在大经济环境下行压力下取得一定进步，2021年将努力完成工作目标[58] - 2021年公司将建立完善多厂区运营模式，推进高强瓦楞纸等项目建设[109] - 公司生产成本主要原材料废纸价格波动大，影响公司盈利能力[109][111] - 公司面临节能减排和环保标准方面政策风险，若无法应对将被市场淘汰[112] 行业数据情况 - 2020年纸及纸板生产总量约为11000万吨，同比增长约2.2%；纸及纸板表观消费量约11400万吨，同比增长约6.5%[98] - 2015 - 2019年纸及纸板生产量从10710万吨增至10765万吨，消费量从10352万吨增至10704万吨[101] - 2019年中国纸及纸板消费量中箱纸板占比22.45%，瓦楞原纸占比22.18%，未涂布印刷书写纸占比16.34%[101] - 我国人均可支配收入由21966元上升至30733元，累计增长39.91%[102] 公司产能规划 - 募投项目达产后公司将增加年产18万吨高强瓦楞原纸产能[117] - 公司目前拥有年产16万吨灰底涂布白板纸的生产规模[121] 公司分红情况 - 2020年公司向全体股东每10股派发现金红利1.00元（含税），合计拟派发现金红利20,589,400.00元（含税）[124] - 2020年现金分红占合并报表中归属于上市公司普通股股东净利润的比率为26.87%，归属于上市公司普通股股东的净利润为76,613,432.88元[125] - 考虑公司经营现状及未来发展，2020年度拟不进行利润分配，留存利润全部用于公司经营发展[127] 股份减持及相关承诺 - 自发行人（A股）股票上市之日起36个月内，相关承诺人不转让或委托他人管理直接或间接持有的发行人公开发行股票前已发行股份，也不由发行人回购该部分股份，承诺时间为2017年12月6日[130][133] - 锁定期限届满后，承诺人在就任时确定的任期内和任期届满后六个月内，每年转让的股份不超过直接或间接持有发行人股份总数的25%[130] - 发行人（A股）股票上市后6个月内如股票连续20个交易日的收盘价均低于发行价，或者上市后6个月期末收盘价低于发行价，承诺人持有的发行人股票的锁定期限自动延长6个月[130][133] - 对于发行人首次公开发行（A股）股票前承诺人所持的发行人股票，在股票锁定期满后两年内减持的，减持价格不低于本次发行价格[130][133] - 如承诺人违反承诺，由此所得的收益归发行人所有；未将违规减持公司股票所得在减持之日起10个工作日内交付发行人，当年度及以后年度利润分配方案中应享有的现金分红暂不分配直至履行完承诺为止；违反承诺期间持有的发行人股份不得转让[130][133] - 蔡丹虹承诺期限为2019年6月21日至2022年6月21日[133] - 林文根等承诺2019年6月21日至2020年6月21日限售股份，违规减持收益归发行人，未交付收益则暂停分红且股份不得转让[136] - 珠海乾亨投资承诺2019年6月21日至2020年6月21日限售股份，违规减持收益归发行人，未交付收益则暂停分红且股份不得转让[136] - 公司董事、监事、高级管理人员就任时确定的任期内和任期届满后六个月内，每年转让股份不超持有总数的25%，离职后6个月内不转让，申报离职6个月后的12个月内出售股份比例不超50%[139] - 发行人A股股票上市后6个月内如股票连续20个交易日收盘价均低于发行价，或上市后6个月期末收盘价低于发行价，相关人员持有的发行人股票锁定期自动延长6个月[139] - 锁定期届满后两年内减持股份，减持价格不得低于发行价[139] - 王壮鹏等承诺作为控股股东、实际控制人期间原则上不减持，锁定期届满后两年内减持价格不低于发行价[139] - 采取集中竞价交易方式，任意连续90日内减持股份总数不得超过发行人股份总数的1%[139] - 采取大宗交易方式，任意连续90日内减持股份总数不得超过发行人股份总数的2%[139] - 采取协议转让方式，单个受让方的受让比例不得低于规定比例（文档未明确具体比例）[139] - 个人违反减持承诺，每笔减持金额的20%归发行人所有[142] - 公司违反减持承诺，每笔减持金额的20%归发行人所有[142] - 采取集中竞价交易方式减持，任意连续90日内减持股份总数不得超过发行人股份总数的1%[142] - 采取大宗交易方式减持，任意连续90日内减持股份总数不得超过发行人股份总数的2%[142] - 采取协议转让方式减持，单个受让方的受让比例不得低于发行人股份总数的5%[142] 招股说明书相关承诺 - 公司若未履行招股说明书披露承诺，将公开说明原因、补救及改正情况并道歉[145] - 个人若未履行招股说明书披露承诺，将公开说明原因、补救及改正情况并道歉[145] - 若因未履行承诺使投资者受损，公司将依法赔偿损失[145] - 若因未履行承诺使投资者受损，个人将依法赔偿损失[145] - 若未履行承诺获得收益，收益归发行人所有，个人需在五个交易日内支付至指定账户[145] - 2017年12月6日公司相关人员作出多项首次公开发行相关承诺，承诺期限多为长期[148] - 若未履行招股说明书承诺事项，相关人员将在事项发生之日起5个交易日内停止领取薪酬等[148] - 2017年12月6日公司承诺履行填补被摊薄即期回报措施，若未履行将公告原因并道歉赔偿[148] - 2017年12月6日公司董事、高级管理人员作出多项关于摊薄即期回报的承诺，承诺期限为长期[148] - 2017年12月6日公司作出上市后三年内稳定公司股价承诺，承诺期限为2019年6月21日至2022年6月21日[150] - 2017年12月6日王壮鹏、王壮加作出上市后三年内稳定公司股价承诺，承诺期限为2019年6月21日至2022年6月21日[150] - 上市后三年内稳定股价承诺时间为2017年12月6日，承诺期限为2019年6月21日至2022年6月21日[154] - 避免同业竞争承诺时间为2017年12月6日，承诺期限为长期[154] - 减少关联交易、避免资金占用承诺时间为2017年12月6日，承诺期限为长期[156] - 减少和规范关联交易承诺时间为2017年12月6日，承诺期限为长期[156] - 深圳市前海金兴阳投资有限公司、公司董事等相关人员于2017年12月6日作出减少和规范关联交易承诺，承诺期限为长期[160] - 公司董事、监事、高级管理人员于2017年12月6日作出竞业禁止承诺，承诺期限为长期[162] 控股股东资金占用情况 - 2020年控股股东及其关联方非经营性占用上市公司资金期初金额为207,440,607.86元，报告期内发生额为197,695,616.79元，期末余额为405,136,224.65元[166] - 报告期内控股股东、实际控制人占用资金未经履行内部决策和审议程序，占用原因主要系用于个人资金需求，导致新增资金占用的责任人为王壮鹏[166] - 报告期末尚未完成清欠工作的原因是资金占用利息未支付，已采取的清欠措施为催收资金占用利息[166] - 预计2021年4月完成清欠，截止报告出具之日，公司控股股东、实际控制人以现金支付方式已归还全部占用资金[166] - 2019 - 2020年公司控股股东、实际控制人占用公司资金发生额累计39,198.75万元，其中募集资金占用发生额23,946.36万元[167] - 2019 - 2020年，公司控股股东、实际控制人王壮鹏非经营性占用公司资金合计391,987,500元，2019年占用206,384,400元[171] 会计调整事项 - 追溯调增2019年12月31日资产负债表“其他应收款”项目207,440,607.86元，调减“固定资产”项目8,835,400元，调减“其他非流动资产”项目197,549,000元，调增“递延所得税负债”项目162,227.68元，调增“盈余公积”项目86,550.64元，调增“未分配利润”项目807,429.54元[171] - 追溯调减2019年度利润表“财务费用”项目1,056,207.86元，调增“所得税费用”项目162,227.68元[171] - 2021年3月30日第三届董事会第五次会议审议通过《关于会计政策变更的议案》[170] - 2021年4月29日第三届董事会第五次会议审议通过《关于前期会计差错更正的议案》[172] 审计机构相关 - 公司现聘任广东司农会计师事务所，境内审计报酬为1,100,000元，内部控制审计报酬为200,000元[