财务数据关键指标变化 - 营业收入同比增长37.88%至21.91亿元人民币[20] - 归属于上市公司股东的净利润同比增长28.45%至3.67亿元人民币[20] - 扣非净利润同比增长34.10%至3.63亿元人民币[20] - 经营活动现金流量净额大幅改善509.23%至2.44亿元人民币[20] - 加权平均净资产收益率20.64%同比增加0.54个百分点[20] - 基本每股收益2.19元/股同比增长26.59%[20] - 公司合并营业收入21.91亿元，同比增长37.88%[41] - 归属母公司净利润3.67亿元，同比增长28.45%[41] - 每股净资产11.55元，每股收益2.19元[41] - 营业收入2191.47百万元，同比增长37.88%[49] - 营业利润421.25百万元，同比增长28.31%[49] - 归属于上市公司股东的净利润367.40百万元，同比增长28.45%[49] - 经营活动现金流量净额244.31百万元，同比增加509.23%[49] - 投资活动现金流量净额37.96百万元，同比增加106.7%[49] - 筹资活动现金流量净额162.79百万元，同比减少76.12%[49] - 公司2018年实现营业收入219,146.52万元，利润总额42,318.82万元，归属于上市公司股东的净利润36,740.14万元[175] 成本和费用 - 营业成本1429.78百万元，同比增长43.42%[51] - 研发费用90.68百万元，同比增长83.98%[51] - 财务费用-30.12百万元，同比减少214.95%[51] - 研发投入9068.43万元人民币，同比增长83.98%，占营业收入4.14%[60][62] - 销售费用1.28亿元人民币，同比增长26.38%[60] - 财务费用-3011.95万元人民币，主要因美元升值产生汇兑收益[60] 各条业务线表现 - 公司主营业务涵盖农药原药、制剂及中间体，包括吡虫啉、啶虫脒等杀虫剂和吡唑醚菌酯杀菌剂[11] - 公司农药业务营业收入19.95亿元人民币，占总收入91.05%，同比增长34.57%[53][54] - 农药原药及中间体产品毛利率42.76%，但同比下降10.77个百分点[53][54] - 肥料业务收入5131.6万元人民币，同比增长165.72%，毛利率70.35%[53] - 农药行业收入199,544.86万元成本128,416.01万元毛利率35.65%[98] - 肥料行业收入5,131.60万元成本1,521.71万元毛利率70.35%[98] - 农药原药及中间体生产量6028.70吨，同比增长57.89%，销售量5452.75吨，同比增长54.20%[55] - 公司吡虫啉产能2500吨，啶虫脒产能1200吨，中间体CCMP产能2500吨且完全自给[76] - 公司吡唑醚菌酯原药产能1000吨，2018年实际产出253.42吨，产能利用率25.34%[90][91] - 公司农药制剂设计产能13500吨，产能利用率147.97%[90] - 山东海利尔二氯中间体产能2500吨，产能利用率158.85%[90] - 公司在建噻虫嗪、噻虫胺及呋虫胺新产品合计产能3500吨[90] - 公司在建年产2000吨丙硫菌唑杀菌剂原药项目[90] - 公司水溶性肥料项目已投入募集资金3800万元，目前项目暂停[90] 各地区表现 - 国外市场收入8.14亿元人民币，同比增长38.59%，毛利率33.26%[53] - 国内销售收入137,712.00万元同比增长37.46%[101] - 国外销售收入81,434.52万元同比增长38.59%[101] - 吡唑醚菌酯全球销售规模排名第五，南美区域销售约占七成[32] - 公司已取得50个国家500多个产品的支持登记[39] 管理层讨论和指引 - 公司目标五年内进入行业前十并跨入百亿级企业阵营[119] - 公司拥有六大核心子战略包括人才发展、产业链布局、持续创新、优质高效服务、国际市场开拓和原药可持续发展[119][120] - 公司2019年工作重点包括人才赋能、安环保障、财务管控、品质提升、创新驱动和服务深化[122][123][124] - 公司计划扩大中间体、农药原药产能并加强一体化优势[120] - 公司计划强化国外产品登记并提升制剂品牌出口能力[120] - 公司计划建立内部大数据平台并加强物流商管理[120] - 公司计划通过股权激励等方式分享发展成果[125] - 公司计划扩充新的原药产品登记[120] - 公司计划加大新化合物研发力度争夺话语权[120] 其他财务数据 - 总资产同比增长40.71%至32.30亿元人民币[20] - 货币资金增长70.55%至7.22亿元，占总资产比例22.35%[65] - 应收账款增长54.44%至4.31亿元，占总资产比例13.33%[65] - 存货增长75.52%至6.67亿元，占总资产比例20.64%[65] - 无形资产激增354.64%至5.1亿元，主要因北京购置地产[65] - 短期借款大幅增长834.62%至2.43亿元，用于补充流动资金[65] - 应付账款增长68.47%至3.66亿元，主要因冬储采购[66] - 预收账款增长43.22%至3.05亿元，主要来自国内制剂冬储预收款[66] - 应交税费增长119.42%至2817.61万元，主要系山东海利尔所得税[66] - 其他应付款激增379.5%至5146.52万元，因计提限制性股票回购义务[66] - 在建工程增长108.6%至9044.39万元，用于丙硫菌唑项目及研发中心扩建[65] - 报告期末对子公司担保余额合计2.5675亿元，占公司净资产比例13.12%[164] - 报告期内对子公司担保发生额合计3.675亿元[164] - 公司为子公司提供银行授信担保：农业银行担保金额1.0675亿元，兴业银行担保金额1.5亿元[165] - 公司委托理财发生额2.2906亿美元，未到期余额4523.18万美元[167] 公司治理与股东信息 - 公司法定代表人葛家成，注册地址青岛市城阳区城东工业园内[13][15] - 公司全资子公司包括山东海利尔化工有限公司和青岛奥迪斯生物科技有限公司[11] - 公司董事会秘书汤安荣，联系地址青岛市城阳区国城路216号[14] - 公司指定信息披露媒体包括《中国证券报》《上海证券报》《证券日报》《证券时报》[16] - 公司报告期内不存在被控股股东非经营性占用资金及违规对外担保情况[7] - 公司聘请广发证券作为持续督导机构，督导期至2019年12月31日[19] - 公司2018年年度报告经中兴华会计师事务所出具标准无保留意见审计报告[4] - 公司股票简称海利尔，代码603639，于上海证券交易所上市[17] - 青岛合意投资中心所持首次公开发行前股份上市后锁定三十六个月[140] - 青岛合意投资中心锁定期满后二年内每年减持不超过所持股份总数的25%[140] - 青岛良新投资中心等五家机构所持首次公开发行前股份上市后锁定十二个月[140] - 董事杨波涛等通过良新投资持有股份上市后锁定十二个月[141] - 董事杨波涛等通过合意投资持有股份上市后锁定三十六个月[141] - 董事杨波涛等锁定期满后任职期间每年间接转让不超过间接持股总数的25%[141] - 董事杨波涛等离职后六个月内不转让间接持有股份[141] - 实际控制人及控股股东张爱英、葛尧伦、葛家成承诺所持股份自上市日起36个月内不转让[147] - 控股股东锁定期满后两年内不减持股份且减持需提前3个交易日公告[147] - 持股5%以上股东合意投资承诺每年通过集中竞价等方式转让股份不超过所持总数的25%[147][149] - 控股股东及大股东承诺涉嫌证券期货违法犯罪被立案调查期间不减持公司股份[149] - 大股东通过集中竞价交易减持需在首次卖出15个交易日前预先披露减持计划[149] - 大股东在3个月内通过集中竞价交易减持股份总数不得超过公司股份总数的1%[149] - 公司限制性股票激励计划承诺不为激励对象提供贷款或任何形式财务资助包括担保[151] - 公司股价稳定预案承诺上市后三年内若股价低于上年度审计每股净资产将启动稳定措施[151] - 协议转让减持要求单个受让方受让比例不得低于5%[151] - 质押股权需在事实发生之日起2日内通知公司并公告[151] - 公司总股本从120,000,000股增至169,399,860股[197][198][199] - 每股收益为2.19元，稀释后每股收益为2.18元[200] - 每股净资产为11.55元[200] - 资本公积金转增股本48,000,000股[198] - 派发现金红利36,000,000元[198] - 向52名激励对象授予1,399,860股限制性股票[199] - 有限售条件股份占比从67.68%变为67.94%[197] - 无限售条件流通股份占比从32.32%变为32.06%[197] - 境内自然人持股数量从73,611,111股增至104,455,415股[197] - 境内非国有法人持股数量从7,600,000股增至10,640,000股[197] 分红与利润分配 - 公司2018年度利润分配预案为每10股派发现金红利3元（含税）[5] - 2016年度现金分红以总股本1.2亿股为基础每10股派发现金红利2元（含税）合计2400万元[134] - 2017年度现金分红以总股本1.2亿股为基数每10股派发现金红利3元（含税）合计3600万元[135][137] - 2017年度资本公积金转增股本每10股转增4股[135][137] - 2018年度现金分红预案每10股派发现金红利3元（含税）以1.6939986亿股为基数测算合计5081.9958万元[137] - 2018年度现金分红占合并报表归属于上市公司普通股股东净利润的比率为13.83%[137] - 2017年度现金分红占合并报表归属于上市公司普通股股东净利润的比率为12.59%[137] - 2016年度现金分红占合并报表归属于上市公司普通股股东净利润的比率为16.41%[137] - 2018年度合并报表归属于上市公司普通股股东净利润为3.674亿元[137] - 2017年度合并报表归属于上市公司普通股股东净利润为2.86亿元[137] - 2016年度合并报表归属于上市公司普通股股东净利润为1.4625亿元[137] - 公司2017年度分红方案为每10股派发现金红利3元（含税）[176] - 公司采取现金分红固定比例政策，单一年度现金分红不少于当年度可供分配利润的10%[133] 行业与市场环境 - 公司拥有218个农药登记证，奥迪斯拥有163个登记证，山东海利尔有52个登记证[31][38] - 吡虫啉全球产能约3万吨，其中八成分布在中国[31] - 农药生产企业超过2000家，其中原药企业500多家，制剂企业1500多家[109] - 到2020年农药原药企业数量减少30%，销售额50亿元以上企业5个，20亿元以上企业30个[110] - 前20位农药企业集团销售额占全国总销售额70%以上[110] - 培育2～3个销售额超过100亿元的大型企业集团[110] - 自主创制农药品种累计推广面积3亿亩以上，部分产品销售额超过2亿元[115] - "十二五"期间创制品种累计收入达到10亿元以上[115] - 农药行业向水基化、无尘化、控制释放等剂型方向发展[115] - 农药行业整合加速，继续向集约化、规模化方向发展[116] - 到2020年农药原药企业进入化工集中区的比例达到80%以上[110] - 农药行业境内登记企业数量超过2000家[118] - 公司农药行业综合排名第27位，制剂细分行业排名第5位[79] 风险因素 - 公司农药原药产品价格波动较大受市场需求、上游石化产品价格波动、环保压力及行业竞争影响[127] - 公司原药及中间体业务与上游基础化工行业关联性强，石油等基础化工产品价格波动直接影响生产成本和毛利率[128] - 公司出口业务以美元报价及结算为主，人民币兑美元汇率波动影响产品竞争力和经营[131] - 公司面临安全生产风险，部分原料、半成品或产成品为易燃、易爆、腐蚀性或有毒物质[126] - 公司农药制剂生产所用原药、助剂、包装物等原材料种类众多，部分原药价格波动明显影响经营业绩[128] - 公司所处农药行业市场竞争激烈，生产企业数量多、规模小，市场集中度低[129] - 公司未来产能扩张存在固定资产折旧费用大幅增长导致利润下滑的风险[130] 研发与创新 - 研发投入9068.43万元人民币，同比增长83.98%，占营业收入4.14%[60][62] - 公司拥有218个农药登记证，奥迪斯拥有163个，山东海利尔拥有52个[74] 关联交易与子公司信息 - 青岛奥迪斯生物科技公司净利润5066.78万元，山东海利尔化工公司净利润35519.41万元[111] - 公司与关联方西双版纳一禾农资有限公司产品交易金额为814.23万元人民币[157] - 公司2018年度日常关联交易预计与西双版纳一禾农资有限公司产品交易金额为1600万元人民币[157] 环保与安全 - 环保投入资金13,110.69万元占营业收入比重5.98%[103] - 海利尔废气排放浓度：二甲苯70mg/Nm³、甲醇190mg/Nm³、颗粒物30mg/Nm³[179] - 海利尔废水排放浓度：悬浮物400mg/L、化学需氧量500mg/L、五日生化需氧量350mg/L、氨氮45mg/L[179] - 山东海利尔主要气体排放浓度：颗粒物10mg/Nm³、SO₂ 50mg/Nm³、NOx 100mg/Nm³、VOCs 120mg/Nm³[184] - 山东海利尔主要气体年排放总量：颗粒物5.9762吨、SO₂ 6.9708吨、NOx 12.5315吨、VOCs 38.87吨[184] - 山东海利尔主要废水排放浓度：COD 2000mg/L、氨氮100mg/L[184] - 山东海利尔主要废水年排放总量：COD 293.47吨、氨氮14.6735吨[184] - 海利尔拥有大气一般排放口2个、废水一般排放口1个[179] - 山东海利尔拥有大气主要排放口10个、大气一般排放口3个、废水主要排放口1个[184] - 两家公司报告期内废气废水均实现达标排放[179][184] - 两家公司报告期内未发生重大环保事故或行政处罚[190] 原材料采购成本 - 咪唑烷采购量2467.45吨价格同比上涨9.84%导致营业成本增加[93] - 甲维盐采购量78.80吨价格同比大幅上涨40.13%推高营业成本[93] - 丙烯醛采购量1020.20吨价格同比上涨13.12%增加营业成本[93] - 丙烯腈采购量2826.71吨价格同比下降12.06%降低营业成本[93] 非经常性损益 - 政府补助计入非经常性损益183.23万元人民币[24] - 委托投资管理收益计入非经常性损益197.64万元人民币[24] 重大事项与承诺 - 公司及实际控制人承诺如招股书存在虚假记载将依法回购全部新股[141] - 公司及实际控制人承诺如招股书存在虚假记载将依法赔偿投资者损失[143] - 公司董事监事及高级管理人员承诺如招股书存在虚假记载将依法赔偿投资者损失[143] - 保荐机构广发证券承诺如招股书存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏将先行赔偿投资者损失[146] - 会计师事务所中兴华及评估机构青岛天和承诺如因文件问题导致投资者损失将依法赔偿[146] - 律师事务所金杜承诺经司法认定后依法赔偿因文件虚假内容造成的投资者损失[146] 审计与法律事务 - 聘任中兴华会计师事务所为境内审计机构报酬70万元人民币[153] - 内部控制审计报酬为10万元人民币[153] - 保荐人广发证券股份有限公司报酬为0元[153] - 续聘中兴华会计师事务所为公司2018年度审计机构[154] - 2018年限制性股票激励计划于1月22日经董事会审议通过[154] - 报告期内公司无重大诉讼仲裁事项[154] - 公司2018年限制性股票激励计划预留部分向15名激励对象授予33.6万股限制性股票[155] 资产收购与投资 - 公司竞拍取得土地使用权及地上建筑物成交