收入和利润（同比环比） - 2018年营业收入为10.59亿元人民币，同比增长29.18%[22][24] - 归属于上市公司股东的净利润为9181.18万元人民币，同比增长22.69%[22] - 公司2018年营业收入105,862.86万元，同比增长29.18%[48] - 公司归属于母公司净利润9,181.18万元，同比增长22.69%[48] - 公司2018年主营业务收入达10.56078亿元，同比增长29.14%[54] - 2018年主营业务收入105,862.86万元，同比增长29.14%[172] - 营业总收入同比增长29.2%达10.586亿元（上年同期8.195亿元）[191] - 净利润同比增长27.2%至9586.71万元（上年同期7536.67万元）[192] - 母公司营业收入同比增长12.9%至8.136亿元（上年同期7.204亿元）[195] - 母公司净利润同比增长8.2%至8912.55万元（上年同期8234.90万元）[196] - 第四季度营业收入为3.21亿元人民币，为全年最高季度[27] - 扣除非经常性损益后的净利润为6941.86万元人民币，同比基本持平[22] 成本和费用（同比环比） - 营业成本同比增长33.11%至82,471.41万元[49] - 研发费用同比增长691.81%至180.18万元[49] - 主营业务总成本为8.23624亿元，同比增长33.13%[57][58] - 增值服务成本2.25906亿元，同比增长67.13%[58] - 包干制物业管理成本7.10839亿元，同比增长32.33%[57] - 研发投入180.18万元，占营业收入0.17%[63] - 研发费用同比增长691.8%至180.18万元（上年同期22.76万元）[192] - 财务费用为负297.67万元，主要因利息收入448.46万元[192] - 购买商品、接受劳务支付的现金本期为4.54亿元，同比增长38.1%[199] - 支付给职工现金本期为4.23亿元，同比增长30.9%[199] - 分配股利、利润或偿付利息支付现金本期为4389.95万元，同比增长34.5%[200] 各条业务线表现 - 物业管理服务毛利率22.01%，较上年减少2.34个百分点[52] - 综合毛利率22.01%，同比下降2.34个百分点[53][54] - 公司采用包干制和酬金制两种物业服务计费方式[33] - 公司通过悦都科技大悦商业等专业子公司开展增值服务构建物业生态圈[34] - 公司上线悦嘉家悦服务等APP搭建线上线下一线化社区移动服务平台[35] - 公司采购分为物资采购与业务采购两类以控制营业成本[35] - 公司下属大悦商业公寓租赁项目在报告期内获得租金收益1946.4万元[107] - 主营业务成本82,471.41万元，主要构成为人工成本、公共水电费、维修保养费及工程材料费[174] 各地区表现 - 浙江省外市场收入3.33465亿元，同比增长67.97%[54] - 杭州市地区收入5.67374亿元，同比增长21.34%[53] - 江苏省地区收入1.74768亿元，同比大幅增长227.56%[53] - 公司实施"3+X"市场战略覆盖长三角等主要城市群[76] 管理层讨论和指引 - 公司累计总签约项目433个，较上年增加158个，增长率57.45%[45] - 公司累计总签约面积5,542.56万平方米，较上年增长1,657.61万平方米，增长率42.67%[45] - 公司收购江苏金枫物业70%股权[45] - 公司收购江苏金枫物业服务有限责任公司70%股权，投资金额1008万元[71] - 公司收购江苏金枫物业服务有限责任公司70%股权受让对价为10080万元人民币[114] - 基础物业管理市场达万亿规模，社区增值服务潜在空间万亿[74] - 悦嘉家平台实现物业服务一键式管理，提升服务效率[77] - 加快推进募投项目建设并严格管理募集资金使用[94] - 完善现金分红政策强化投资者回报机制[94] 分红和股东回报 - 2018年度利润分配预案为每10股派发现金红利3元（含税），派发现金红利总额为30,952,381.20元[4] - 现金分红数额占2018年度合并报表中归属于母公司所有者净利润的33.71%[4] - 以资本公积金转增股本方式向全体股东每10股转增3股，转增后公司总股本将增至134,126,985股[4] - 2018年现金分红总额30,952,381.20元，占归属于母公司净利润的33.71%[86][87] - 2017年现金分红总额23,809,524.00元，占归属于母公司净利润的31.82%[85][87] - 2016年现金分红总额28,000,000.19元，占归属于母公司净利润的44.47%[87] - 2018年总股本103,174,604股，每10股派现3元并转增3股[86] - 2017年总股本79,365,080股，每10股派现3元并转增3股[85] - 现金分红政策要求每年现金分配利润不低于可分配利润的10%[84] - 最近三年累计现金分红不少于年均可分配利润的30%[84] 资产和投资活动 - 公司使用募集资金购买银行理财产品发生额5000万元，未到期余额5000万元[109] - 公司使用自有资金购买银行理财产品发生额1.16亿元，未到期余额1000万元[109] - 公司使用募集资金购买券商理财产品发生额2.9亿元，未到期余额1.2亿元[109] - 公司使用自有资金购买券商理财产品发生额1.74亿元，未到期余额9000万元[109] - 公司使用自有资金购买信托产品发生额1.2亿元，未到期余额1.2亿元[109] - 公司委托中国银河证券理财产品5000万元，实际收益137.42万元[110] - 公司委托海通证券理财产品1亿元，实际收益244.33万元[110] - 公司委托山东省国际信托产品1.2亿元，预期收益681.14万元[110] - 公司购买中信银行非保本浮动收益理财产品金额为1000万元人民币并于2018年12月24日全部收回获得收益112191.78元[112] - 公司购买中信银行非保本浮动收益理财产品金额为1000万元人民币于2018年12月28日起息2019年4月1日到期尚未收回[112] - 公司对外股权投资总额为2.93亿元，均为对子公司投资[70] - 投资活动产生的现金流量净额本期为-4.76亿元，同比转负[199] - 投资支付现金本期为7.84亿元[199] 关联交易 - 2018年度日常关联交易预计发生金额为6510万元人民币，实际发生金额为5372.81万元人民币，完成率82.5%[100][101] - 2018年度日常关联交易预计签约金额为13050万元人民币，实际签约金额为5247.76万元人民币，完成率40.2%[101] - 向关联方提供劳务实际发生金额为5372.81万元人民币，占预计金额6500万元的82.7%[100] - 杭州银泰购物中心有限公司关联交易实际签约金额为1799.53万元人民币，占预计金额3000万元的60.0%[101] - 杭州西溪银盛置地有限公司关联交易实际签约金额为140.81万元人民币，占预计金额2000万元的7.0%[101] - 杭州龙翔商业发展有限公司关联交易实际签约金额为3万元人民币，占预计金额250万元的1.2%[101] - 沈国军先生及其亲属控股企业关联交易实际签约金额为2623.98万元人民币，占预计金额7000万元的37.5%[101] - 临时公告未披露的关联交易金额合计3.02万元人民币，占同类交易金额的0.05%[102] - 接受浙江南都企业管理服务有限公司劳务实际发生金额3.2万元人民币[101] - 杭州新湖滨商业发展有限公司关联交易实际签约金额289.03万元人民币，占预计金额350万元的82.6%[101] 股东结构和承诺 - 韩芳、南都地产服务、舟山五彩石等股东承诺自上市之日起36个月内不转让或委托他人管理所持股份[89] - 阙建华、沈慧芳、徐静等股东承诺自上市之日起12个月内不转让或委托他人管理所持股份[89] - 董监高人员承诺锁定期满后每年转让股份不超过直接或间接持有股份总数的25%[89] - 韩芳等股东承诺若上市后6个月内股价连续20日低于发行价则锁定期自动延长6个月[89] - 韩芳等股东承诺锁定期满后2年内减持价格不低于发行价[89] - 上海南都、银泰置地承诺锁定期满后1年内减持价格不低于发行价[90] - 所有股东承诺减持价格将根据派息、送股等除权除息事项相应调整[90] - 实际控制人韩芳承诺锁定期届满后第一年内减持比例不超过发行时所持股份的25%[90] - 韩芳承诺锁定期届满后第二年内减持比例不超过发行时所持股份的25%[90] - 控股股东南都地产服务承诺锁定期届满后两年内年度减持比例均不超过25%[90] - 股东上海南都及银泰置地锁定期满后一年内减持价格不低于发行价[91] - 股东上海南都及银泰置地减持比例不超过发行时持有股份的25%[91] - 公司上市后三年内若股价连续20个交易日低于每股净资产将启动稳定股价措施[91] - 招股说明书存在虚假记载时公司将在30日内启动新股回购程序[92] - 控股股东南都地产服务在招股说明书虚假记载时需在5日内提议召开董事会及股东大会[92] - 实际控制人韩芳在投资者遭受损失时需在30日内依法赔偿[93] - 董事及高级管理人员在投资者遭受损失时需在30日内依法赔偿[93] - 控股股东未履行赔偿承诺将停止获取分红直至措施实施完毕[92] - 实际控制人未履行赔偿承诺将停止领取薪酬及分红[93] - 公司及控股股东承诺采取具体措施填补即期回报摊薄[93] 公司治理和人员 - 公司董事、监事及高级管理人员年度税前报酬总额为830.731万元[141] - 董事长兼总经理韩芳年度税前报酬为86.2587万元[140] - 董事肖小凌年度税前报酬为46.9975万元[140] - 董事兼常务副总经理阙建华年度税前报酬为78.9758万元[140] - 独立董事蔡黛燕年度税前报酬为6.6933万元[140] - 独立董事黄瑜年度税前报酬为6.6933万元[140] - 副总经理张林年度税前报酬为75.8244万元[141] - 报告期内董事监事和高级管理人员报酬合计支付830.731万元[150] - 公司于2018年12月3日召开职工代表大会选举韩保华为职工代表监事[144] - 公司于2018年12月19日召开2018年第一次临时股东大会选举新一届董事会和监事会成员[144] - 2018年12月26日召开第二届董事会第一次会议选举韩芳为董事长并聘任其为总经理[145] - 同日董事会聘任阙建华为公司常务副总经理[145] - 董事会同时聘任沈慧芳徐静潘才平张林余剑义吁悦为公司副总经理[145] - 董事会聘任陈红女士为财务负责人[145] - 同日召开第二届监事会第一次会议选举金新昌为监事会主席[145] - 董事韩芳在股东单位浙江南都房地产服务有限公司担任执行董事[146] - 董事韩芳在股东单位舟山五彩石投资合伙企业担任执行事务合伙人[146] - 公司建立高级管理人员考评机制并与经营目标挂钩[165] - 公司薪酬政策强调对外竞争性及对内公平性，薪酬与业绩、能力挂钩[155] - 母公司在职员工数量为3,513人，主要子公司在职员工数量为4,002人，合计在职员工数量为7,515人[154] - 员工专业构成中管理人员998人，客服人员1,194人，维修人员1,070人，秩序人员1,487人，保洁绿化人员2,420人，其他人员346人[154] - 员工教育程度中硕士及以上学历22人（占比0.29%），本科学历395人（占比5.26%），大专学历1,131人（占比15.05%），中专及以下学历5,967人（占比79.40%）[154] - 劳务外包工时总数为18,977,032.01小时，劳务外包支付报酬总额为309,853,342.99元[157] - 公司2018年召开董事会会议8次，全部为现场结合通讯方式召开[163] - 董事韩芳、肖小凌、阙建华全年参加董事会8次且无缺席，出席股东大会2次[163] - 独立董事黄瑜全年参加董事会8次（全部以通讯方式），出席股东大会1次[163] - 公司未受证券监管机构处罚[153] 非经常性损益 - 政府补助为1345.99万元人民币，是非经常性损益的主要组成部分[29] - 委托他人投资或管理资产的收益为1667.69万元人民币[29] 行业背景 - 2017年全国物业管理行业总面积246.65亿平方米三年复合增长率达12.01%[37] - 2017年百强企业管理面积均值3163.83万平方米同比增长16.1%市场份额达32.42%较上年提高2.98个百分点[37] - 2017年百强企业多种经营盈利均值2390万元同比大增32.99%增速比传统物业服务高约12个百分点[38] - 百强企业多种经营贡献近41.68%的净利润收入占比从2015年16.73%提升至2017年28.20%达1.35亿元[38] - 百强企业大力推进社区商业教育养老等多种特色服务[38] - 2017年全国社会消费品零售总额36.6万亿元，同比增长10.2%[74] - 2017年全国居民人均消费支出18322元，增长7.1%[74] - 全国居民恩格尔系数29.3%，进入富足区间[74] 审计和会计政策 - 会计政策变更调整应收票据及应收账款列报金额为141,736,338.39元[96] - 会计政策变更调整其他应收款列报金额为51,272,645.40元[96] - 会计政策变更调整应付票据及应付账款列报金额为93,103,425.53元[96] - 会计政策变更调整其他应付款列报金额为236,310,936.85元[96] - 管理费用调整后列报金额为78,512,072.20元[96] - 研发费用新增列报金额为227,559.68元[96] - 天健会计师事务所审计报酬为1,150,000元[98] - 保荐机构长江证券承销保荐有限公司报酬为0元[98] - 审计机构天健会计师事务所出具无保留审计意见（天健审〔2019〕3828号）[170] - 收入审计应对包括测试内部控制、检查确认政策符合性、分析波动异常、核对客户合同[172] - 成本审计应对包括检查核算方法一致性、比较月度波动趋势、复核外包服务合同[175] - 商誉减值测试关键假设含预测期收入增长率、经营期平均增长率、成本率及费用率等参数[176] - 公司未披露内部控制自我评价报告及内部控制审计报告[167] - 收入确认政策以服务提供、金额可计量、经济利益可能流入、成本可计量为确认条件[172] - 成本按物业服务项目归集，项目分散全国导致确认固有风险较高[174] 子公司表现 - 浙江悦都网络科技有限公司总资产1500万元，净资产-222.42万元[73] - 浙江大悦资产管理有限公司总资产6000万元，净资产-738.75万元[73] - 上海采林物业管理有限公司总资产500万元，净利润393.89万元[73] - 江苏金枫物业服务有限公司总资产500万元，净利润1113.42万元[73]