收入和利润（同比环比） - 2018年公司营业收入为5.94亿元，同比下降6.99%[21] - 营业收入59,363.81万元，同比下降6.99%[49][54] - 归属于上市公司股东的净利润为1.08亿元，同比下降71.71%[21][6] - 归属于上市公司股东的净利润10,831.34万元，同比下降71.71%[49][54] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为-604.61万元[21] - 2018年第四季度归属于上市公司股东的净利润1.471亿元，但全年各季度波动巨大（Q1: 133.7万元, Q2: -2983.89万元, Q3: -1031.95万元）[22] - 扣非后净利润持续为负：Q1 -345.88万元, Q2 704.41万元, Q3 -613.88万元, Q4 -349.26万元[22] - 2018年非经常性损益总额1.144亿元，其中非流动资产处置损益贡献1.504亿元（含处置大智慧香港投资收益1.51亿元）[25] - 股权处置产生投资收益约1.51亿元人民币，因转让大智慧（香港）41.75%股权予恒生电子[74] - 处置大智慧（香港）投资控股有限公司产生处置收益约1.51亿元[190] - 母公司净利润为2.71亿元[6] - 2018年归属于上市公司普通股股东的净利润为10831.34万元[102] - 基本每股收益为0.054元/股，同比下降72.02%[21] - 加权平均净资产收益率为7.67%，同比下降25.9个百分点[21] 成本和费用（同比环比） - 营业成本24,892.46万元，同比下降1.58%[54][55] - 销售费用8,939.78万元，同比下降28.05%[54][55] - 销售费用8940万元同比下降28.05%，主要因直播业务广告及人力成本减少[65] - 管理费用16,572.03万元，同比下降21.85%[54][55] - 管理费用1.66亿元同比下降21.85%，主要因直播业务调整及合并范围变化[65] - 研发费用10,842.98万元，同比下降20.22%[54][55] - 研发费用1.08亿元同比下降20.22%，研发投入总额占营业收入比例18.27%[65][68] - 港股服务系统成本7100万元同比上升23.08%，主要因数据授权费用增加及汇率影响[62] 各条业务线表现 - 信息咨询服务业营业收入5.77亿元，同比下降3.59%，毛利率61.75%但减少4.15个百分点[58] - 直播平台业务收入881万元，同比大幅下降70.38%，毛利率为-90.77%且减少65.78个百分点[58] - 金融资讯PC终端服务收入2.26亿元，同比增长18.81%，毛利率59.72%且增加1.32个百分点[58] - 港股服务系统收入1.64亿元，同比下降24.58%，毛利率56.86%但减少16.86个百分点[58] - 公司证券信息服务平台月活用户近千万，合作券商机构近百家[29] - 大数据业务提供金融数据中心服务，涵盖银行、保险、基金、证券、信托等金融机构[28] - 香港阿斯达克网络财经资讯服务市场占有率近70%[33] - 累计服务的金融机构已超过1000家[50] 各地区表现 - 境外业务覆盖香港、新加坡、日本等亚洲金融中心[31] - 境外资产3.49亿元占总资产比例17.19%[40] - 阿斯达克网络信息有限公司净利润为4303.8万元[83] 现金流量 - 经营活动产生的现金流量净额为-3.78亿元[21] - 经营活动产生的现金流量净额-37,801.23万元[54][55] - 经营活动现金流量净额波动剧烈：Q1 -2191.35万元, Q2 1.201亿元, Q3 -1.599亿元, Q4 -3.163亿元[22] - 投资活动产生的现金流量净额57,804.92万元，同比上升229.06%[54][55] - 投资活动产生的现金流量净额同比增长229.06%至5.78亿元人民币，主要因投资银行理财产品金额减少[73] - 筹资活动产生的现金流量净额-8,003.30万元，同比下降200.04%[54][55] - 筹资活动产生的现金流量净额同比下降200.04%至-8003.3万元人民币，主要因归还控股股东8000万元财务资助[73] 管理层讨论和指引 - 公司累计未分配利润为负，不具备现金分红条件[101] - 公司因信息披露违法被行政处罚，涉及证券虚假陈述责任纠纷案[98] - 公司面临人力成本上升风险，因社会平均工资逐年递增，尤其大中城市中高端人才薪酬呈上升趋势[98] - 中国网民规模达8.29亿普及率59.6%较2017年底提升3.8%[34] - 手机网民规模达8.17亿较2017年末增加6433万人[34] - 手机上网人群占比由2017年97.5%提升至98.6%[34] - 互联网理财用户规模达1.51亿同比增长17.5%[35] - 网民互联网理财使用率为18.3%[35] - 预计2020年智能投顾市场规模达1884.7亿元[38] - 智能投顾市场未来三年年均复合增长率68.0%[38] 诉讼及预计负债 - 2018年计提预计负债等或有事项损失4877.2万元[25] - 证券虚假陈述诉讼累计判决赔偿金额1.66亿元人民币，公司已确认赔偿金额9455.87万元[74] - 计提预计负债4841.41万元人民币，并对剩余诉讼计提预计负债1.71亿元人民币[74] - 截至2019年3月8日，公司收到应诉通知书及相关法律文书2739例，诉讼请求金额合计52190.82万元[98] - 公司收到撤回起诉裁定698例，撤回诉讼请求金额合计14930.13万元[98] - 法院一审判决赔偿1021名原告投资差额及佣金损失，累计判决赔偿金额16642.13万元[98] - 二审判决赔偿592名原告投资差额及佣金损失，公司确认应赔偿金额9455.87万元[98] - 公司已支付赔偿金额合计5970.35万元[98] - 公司对剩余诉讼计提预计负债17084.95万元[98] - 公司收到2739例证券虚假陈述责任纠纷案应诉通知，涉诉请求金额合计52,190.82万元[115] - 法院一审判决公司赔偿1021名原告投资差额损失及佣金损失，累计判决赔偿金额16,642.13万元[115] - 法院二审判决公司赔偿592名原告投资差额损失及佣金损失，累计判决赔偿金额9,455.87万元[115] - 公司已支付证券虚假陈述责任纠纷赔偿金额合计5,970.35元[115] - 公司证券虚假陈述责任纠纷案中698例原告撤回起诉，撤回诉讼请求金额合计14,930.13万元[112] - 证券虚假陈述责任纠纷案件涉及2,739例诉讼，部分案件已二审判决赔偿[190] - 预计负债的确认涉及重大判断和估计，可能对财务报表产生重大影响[190] 资产和投资变动 - 转让大智慧香港41.75%股权获对价4.55亿元[40] - 长期股权投资减少100%至0元，因转让大智慧（香港）股权及对杭州大彩网络科技全额计提减值[78] - 处置3家长期投资公司对2018年度财务报表产生重大影响[190] - 货币资金同比增长86.17%至11.1亿元人民币，占总资产比例54.65%，主要因理财产品减少及定期存款增加[75][78] - 货币资金期末余额为11.1亿元，相比期初余额5.96亿元增长86.2%[198] - 其他流动资产同比下降66.05%至7269.47万元人民币，主要因银行理财产品投资减少[78] - 其他流动资产期末余额为7269.47万元，相比期初余额2.14亿元下降66%[198] - 持有待售资产4520万元人民币，占总资产2.22%，因预备出售参股公司宁波恺英股权[78] - 持有待售资产期末新增4500万元[198] - 可供出售金融资产期末余额为2.04亿元，相比期初余额2.06亿元下降0.8%[198] - 长期股权投资期末余额为零，相比期初余额3.75亿元减少100%[198] - 投资性房地产期末余额为1.56亿元，相比期初余额1.67亿元下降6.6%[198] - 固定资产期末余额为2372.3万元，相比期初余额2837.12万元下降16.4%[198] - 商誉期末余额为2.95亿元，相比期初余额2.93亿元增长0.6%[198] - 非流动资产合计期末余额为7.03亿元，相比期初余额11.01亿元下降36.2%[198] - 流动资产合计期末余额为13.29亿元，相比期初余额9亿元增长47.6%[198] - 2018年末归属于上市公司股东的净资产为14.42亿元，同比增长5.94%[21] - 2018年末总资产为20.31亿元，同比增长1.51%[21] - 应交税费同比增长81.67%至1010.57万元人民币，主要因期末应交企业所得税增加[78] - 商誉账面余额为人民币3.1446亿元，已计提减值准备人民币1,911.31万元[190] 子公司和参股公司表现 - 上海大智慧基金销售有限公司净利润为-1231.6万元[83] - 上海大智慧信息科技有限公司净利润为-5331.81万元[83] - 阿斯达克网络信息有限公司净利润为4303.8万元[83] - 上海大智慧财汇数据科技有限公司净利润为2844.73万元[83] - 大智慧信息技术有限公司净资产为-367.65万元[83] - 中证机构间报价系统股份有限公司净利润为2999.05万元[83] - 公司注册资本755024.45万元参股中证机构间报价系统股份有限公司[83] - 公司总资产882544.93万元参股中证机构间报价系统股份有限公司[83] - 公司净资产813883.69万元参股中证机构间报价系统股份有限公司[83] - 公司营业收入0.37万元参股中证机构间报价系统股份有限公司[83] 公司治理和股东结构 - 员工持股计划获实际控制人赠与股票8,804,000股收益权，占总股本0.44%，涉及1,711名员工[118] - 员工持股计划于2018年12月2日存续期届满并实施完毕[118] - 控股股东张长虹持股704,792,657股占比35.46%[135] - 浙江新湖集团持股420,573,791股占比21.16%[135] - 张长虹及其一致行动人合计持股841,056,659股占比42.31%[146] - 张婷持股85,025,402股占比4.28%[135] - 张志宏持股51,238,600股占比2.58%[135] - 张长虹质押股份157,000,000股[135] - 浙江新湖集团质押股份400,000,000股[135] - 浙江新湖集团注册资本34,757万元人民币[149] - 前十名无限售条件股东合计持股1,295,787,511股[135] - 张跃军增持1,337,100股期末持股10,358,500股[135] - 报告期末普通股股东总数为121297户[132] - 年度报告披露前上一月末普通股股东总数为144588户[132] - 公司普通股股份总数及股本结构报告期内未发生变化[131] 高管薪酬和员工情况 - 公司董事、监事和高级管理人员2018年度税前报酬总额为649.78万元[154][162] - 董事长兼总经理张志宏持股数量为51,238,600股且年度内无变动[154] - 副总经理方涛获得最高税前报酬137.30万元[154] - 财务总监陈志获得税前报酬89.00万元[154] - 董事会秘书凌锋获得税前报酬88.50万元[154] - 原副总经理章新甫获得税前报酬97.50万元[154] - 监事吉地日哈获得税前报酬65.77万元[154] - 职工监事裴晶获得税前报酬12.91万元[154] - 董事汪勤在关联方获取报酬且未从公司直接领取报酬[154] - 全体管理人员持股总量为51,249,100股且年度内无增减变动[154] - 公司员工总数885人，其中母公司64人，主要子公司821人[167] - 公司员工专业构成：管理人员90人，销售人员122人，技术人员566人，财务人员30人，行政人员77人[167] - 公司员工教育程度：研究生及以上66人，本科595人，大专192人，大专以下32人[167] - 公司需承担费用的离退休职工人数为1人[167] - 公司高级管理人员薪酬与经营业绩、利润和收入挂钩，实行宽带薪酬管理制度[180] 审计和内部控制 - 公司续聘立信会计师事务所为2018年度审计机构，境内审计报酬为105万元，审计年限10年[109] - 境外子公司2018年度审计费用折合人民币约为68.47万元[112] - 公司会计政策变更仅影响财务报表列示，对财务状况、经营成果和现金流量无影响[108] - 公司于2019年3月19日通过《2018年度内部控制评价报告》[181] - 立信会计师事务所对公司2018年财务报告内部控制出具无保留审计意见[181][185] - 审计机构将销售收入确认识别为关键审计事项，重点关注收入完整性和准确性[187] - 审计机构对证券信息软件产品收入执行客户开通订单查验程序[187] - 审计机构对软件开发业务收入验证验收单等客户确认资料[187] - 审计机构对直播平台收入直接获取业务系统数据进行一致性核对[187] - 预计负债被列为关键审计事项，审计机构复核了诉讼赔偿金额的准确性[187] - 审计重点关注预计负债计算的正确性及期后诉讼进展的影响[190] - 商誉减值测试依赖管理层对资产组可收回金额的估计和假设[190] - 商誉减值测试采用未来现金流量现值与公允价值减处置费用孰高法[190] - 审计程序包括检查处置事项的董事会决议、转让协议等关键资料[190] - 审计利用估值专家报告评估商誉减值准备计提的合理性[190] 其他重要事项 - 2018年第一季度营业收入1.275亿元，第二季度1.5亿元，第三季度1.399亿元，第四季度1.762亿元[22] - 2018年政府补助872.32万元，较2017年844.61万元略有增长[25] - 前五名客户销售额5099.51万元，占年度销售总额8.59%[63] - 前五名供应商采购额1.04亿元，占年度采购总额41.79%[63] - 公司使用自有资金进行银行理财发生额为32700万元人民币[121] - 公司未到期银行理财余额为6400万元人民币[121] - 公司委托理财逾期未收回金额为0元人民币[121] - 公司委托理财类型为银行理财[121] - 公司不属于上海市2018年重点排污单位名录[124][128] - 报告期内公司未发生环保违法违规受处罚情况[127] - 公司发布了2018年度社会责任报告[123] - 报告期内公司召开1次年度股东大会和6次董事会会议[174] - 董事会由7名董事组成，其中独立董事3名，占比超过三分之一[174] - 监事会由3名监事组成[174] - 董事会办公室接听投资者咨询电话314个，回复上交所E互动平台提问54个[174] - 报告期内公司披露121项临时公告[174] - 公司董事长由张志宏接替汪勤，总经理由张志宏接替徐可[165] - 公司2018年召开董事会会议次数为6次，其中现场结合通讯方式召开4次，通讯方式召开2次[177] - 公司所有董事2018年均亲自出席全部6次董事会会议，无缺席情况[177]