收入和利润（同比环比） - 营业收入20.81亿元人民币，同比增长34.89%[22] - 归属于上市公司股东的净利润2.95亿元人民币，同比增长18.93%[22] - 扣除非经常性损益的净利润2.83亿元人民币，同比增长30.76%[22] - 营业收入同比增长34.89%至20.814893亿元[24][31] - 归属于上市公司股东的净利润同比增长18.93%至2.946915亿元[25][31] - 基本每股收益0.3337元/股同比增长18.92%[24] - 扣除非经常性损益后的基本每股收益0.3200元/股同比增长30.77%[24][25] - 加权平均净资产收益率6.60%同比上升0.80个百分点[24] - 第四季度营业收入7.9995266187亿元环比增长67.8%[26] - 公司营业收入208148.93万元同比增长34.89%[59] - 扣除非经常性损益后净利润同比增长30.76%至282,515,723.52元[200] 成本和费用（同比环比） - 公司营业成本125869.70万元同比增长35.18%[59] - 公司研发费用103.44万元同比增长862.95%[59] - 供水业务修理费同比增长122.10%至42,618,421.68元[71] - 供水业务直接材料成本同比增长406.16%至37,435,361.50元[71] - 污水处理业务动力成本同比增长44.70%至80,690,067.10元[71] - 污水处理业务折旧摊销费同比增长46.57%至306,856,618.45元[71] 各业务线表现 - 售水量50810.68万立方米同比增长6.30%[31] - 污水处理量49524.39万立方米同比增长12.72%[31] - 公司完成售水量50810.68万立方米同比增长6.30%[58] - 公司供水业务收入80970.33万元同比增长6.87%占主营业务收入39.64%[58] - 公司污水处理量49524.39万立方米同比增长12.72%[58] - 公司污水处理业务收入120213.09万元同比增长68.88%占主营业务收入58.86%[58] - 公司工程施工业务收入3068.73万元同比下降20.23%占主营业务收入1.50%[58] - 自来水生产量62,554.87万立方米，同比增长5.59%[69] - 污水处理生产量49,524.39万立方米，同比增长12.72%[69] - 前五名客户销售额117,711.62万元，占年度销售总额56.55%[72] 业务毛利率变化 - 公司供水业务毛利率同比下降9.37个百分点[66] - 污水处理业务毛利率同比增长6.85%[67] - 工程施工毛利率同比增长8.15%[68] 现金流状况 - 经营活动产生的现金流量净额7.17亿元人民币，同比下降2.23%[22] - 经营活动产生的现金流量净额同比下降2.23%至7.17亿元[80] - 投资活动产生的现金流量净额同比改善10.73%至-25.01亿元[80] - 筹资活动产生的现金流量净额同比下降27.75%至12.02亿元[80] 资产和负债变化 - 货币资金同比下降38.96%至9.12亿元，占总资产比例5.34%[81] - 应收账款同比大幅增长231.18%至5.77亿元，主要因污水处理服务费价格调整至2.73元/立方米[81][82] - 固定资产同比增长37.24%至112.37亿元，占总资产比例65.79%[82] - 在建工程同比下降30.48%至27.14亿元[82] - 短期借款归零，同比下降100%[82] - 应付债券同比增长134.09%至16.38亿元，主要因发行9.4亿元公司债券[83] - 一年内到期的非流动负债同比下降30.03%至10.25亿元，因偿还9.4亿元公司债券[83] - 流动比率从0.59提升至0.70，增幅18.64%[200] - 速动比率从0.57提升至0.67，增幅17.54%[200] - 资产负债率从71.15%上升至73.19%，增幅2.04%[200] 融资与资金筹措 - 全年筹措到位资金约37亿元[38] - 获得政府专项补助资金约1100万元[38] - 发行公司债券规模为9.4亿元，票面利率为3.70%[38] - 申请注册中期票据规模不超过人民币10亿元[38] - 公司计划择机发行10亿元中期票据[103] - 公司2019年度第一期中期票据发行规模4亿元 票面利率4.35% 期限5年[193] - 公司2020年度第一期中期票据发行规模3亿元 票面利率3.98% 期限3年[193] 价格调整与政府补助 - 污水处理服务费价格自2021年4月1日起调整为2.73元/立方米[32] - 南宁市中心城区污水处理服务费价格标准由1.78元/立方米调整为2.73元/立方米上调0.95元/立方米[63] - 2021年4月1日起污水处理服务费价格标准由1.78元/立方米调整为2.73元/立方米[67] - 污水处理单价从1.78元/立方米上调至2.73元/立方米[200] - 政府补助金额1818.76万元同比减少42.6%[28] 产能与项目建设 - 新增污水处理能力37万立方米/日[33] - 报告期内新增污水处理能力37万立方米/日[154] - 朝阳溪等4座水质净化厂及五象厂扩建工程正式投产[154] - 年内5座新建扩建水质净化厂投产新增污水处理能力37万立方米/日[160] - 投资建设石埠水厂一期工程以适应南宁市供水需求变化[132] - 投资建设五象水厂一期工程以提升供水能力和扩大业务规模[132] - 石埠水厂一期工程施工项目签约合同价为9.16亿元人民币[172] 财务风险 - 公司债务中存在中长期外国政府或国际金融组织贷款面临汇率风险[105] - 污水处理服务费结算延迟可能导致应收账款增加[106] - 供水价格调整需经成本监审及程序履行存在滞后风险[107] - 水务行业企业普遍具有资产负债率高的特点，债务融资是建设资金重要筹集渠道[108] - 公司投资项目数量大幅增加，项目建设的资金需求持续增加[108] - 未来随着业务规模扩张，公司仍面临较大融资需求，债务规模可能继续攀升[108] 偿债能力指标 - EBITDA全部债务比从10.12%提升至11.18%，增幅1.05%[200] - 利息保障倍数从1.60提升至1.67，增幅4.37%[200] - 现金利息保障倍数从3.45下降至2.85，降幅17.44%[200] - EBITDA利息保障倍数从2.64提升至2.80，增幅6.18%[200] - 贷款偿还率和利息偿付率均保持100%[200] 分红方案 - 拟每10股派发现金红利1.02元（含税）[5] - 合计拟派发现金红利9006.33万元人民币（含税）[5] - 公司总股本8.83亿股[5] 公司治理与人员 - 报告期内公司共召开股东大会5次，董事会7次，监事会5次，董事会专门委员会9次[112][113] - 董事会专门委员会包括审计委员会5次、战略与投资委员会3次、薪酬与考核委员会1次[112] - 公司董事、监事和高级管理人员报告期内持股数量均为0股[118] - 报告期内董事、监事和高级管理人员税前报酬总额为270.57万元[118] - 董事兼总经理徐斌元税前报酬为51.05万元[118] - 董事兼副总经理蒋俊海税前报酬为43.91万元[118] - 监事会主席严红兵税前报酬为43.91万元[118] - 副总经理兼董事会秘书许雪菁税前报酬为42.71万元[118] - 副总经理阮静税前报酬为30.22万元[118] - 副总经理李安宁税前报酬为27.42万元[118] - 独立董事梁戈夫、许春明、陈永利税前报酬均为5.00万元[118] - 监事陆岩税前报酬为16.36万元[118] - 公司董事、监事和高级管理人员2021年度报酬合计270.57万元（税前）[125] 行业与市场背景 - 2016-2020年城市供水普及率超过98%[40] - 2020年城市综合生产能力达32072.7万立方米/日[41] - 2020年城市供水管道长度达1006910公里[41] - 现阶段城市污水处理率已达到97%以上[42] - 2016-2020年全国供水总量增长率在2%-4%污水处理总量增长率在3%-7%[43] - 公司占据南宁市80%-90%水务市场生产规模居广西同行业首位[44] - 2020年全国排水管道长度802721公里污水年排放量5713633万立方米[45] - 2020年全国污水处理厂2618座处理能力19267万立方米/日年处理量5572782万立方米[45] - 2020年全国污水处理率达97.53%较2016年93.44%提升4.09个百分点[45] - "十四五"规划目标新增污水处理能力2000万立方米/日新建改造污水收集管网8万公里[46] - 广西计划到2025年生活污水处理能力达650万吨/日力争750万吨/日[47] - 广西规划投资99亿元新建改造供水管网3400公里投资210亿元新建改造污水管网5000公里[47]