财务业绩：收入和利润 - 营业收入为12.96亿元人民币，同比下降8.65%[20] - 归属于上市公司股东的净利润为3.12亿元人民币，同比下降0.83%[20] - 扣非净利润3.07亿元[36] - 营业收入12.96亿元同比下降8.65%[36][38] - 营业总收入同比下降8.6%至12.96亿元，对比上年同期14.19亿元[167] - 净利润同比下降0.8%至3.11亿元，对比上年同期3.13亿元[169] - 归属于母公司股东净利润同比下降0.8%至3.12亿元[169] - 营业收入为6.77亿元人民币，同比增长8.8%[173] - 营业利润为4.15亿元人民币，同比增长11.1%[173] - 净利润为3.11亿元人民币，同比增长11.8%[173] - 基本每股收益和稀释每股收益均为0.18元/股，与上年同期持平[20] - 基本每股收益保持稳定为0.18元/股[171] - 加权平均净资产收益率为4.89%，同比下降0.21个百分点[20] - 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率为4.81%，同比下降0.22个百分点[20] 财务业绩：成本和费用 - 财务费用同比下降7.1%至8041.94万元，其中利息费用下降6.6%至8430.81万元[169] - 研发费用同比增长0.9%至1799.85万元[169] - 利息费用为4240.88万元人民币[173] - 所得税费用同比增长2.9%至1.10亿元[169] - 信用减值损失实现正收益719.48万元，对比上年同期无此项记录[169] - 购买商品接受劳务支付现金6.00亿元人民币，同比下降40.7%[177] 现金流量表现 - 经营活动产生的现金流量净额为6.28亿元人民币，同比大幅增长187.52%[20] - 经营活动现金流量净额6.28亿元同比增187.52%[38][39] - 投资活动现金流量净额流出5363.75万元同比降368.43%[38][39] - 筹资活动现金流量净额流出8.85亿元同比降521.63%[38][39] - 经营活动现金流量净额为6.28亿元，筹资活动现金流量净额为-8.85亿元[43] - 经营活动现金流量净额为6.28亿元人民币，同比增长187.5%[180] - 销售商品提供劳务收到现金14.05亿元人民币[177] - 筹资活动现金流出17.38亿元人民币，主要用于偿还债务14.30亿元人民币[180] - 经营活动产生的现金流量净额同比下降13.2%，从4.94亿元降至4.29亿元[183] - 投资活动现金流入大幅增长356.8%，从7389万元增至3.38亿元[183] - 筹资活动现金流出增长133.2%，从6.64亿元增至15.48亿元[183] 资产和负债变动 - 货币资金减少37.59%至5.15亿元，占总资产比例从7.58%降至5.05%[43] - 应收票据减少79.76%至2458万元，主要因银行承兑汇票减少[43] - 预付款项减少51.82%至4949万元，主要因预付货款减少[43] - 在建工程增长60.16%至8725万元，主要因工程项目投入增加3663万元[43] - 短期借款减少53.48%至4.7亿元，主要因归还到期银行借款[43] - 应付账款减少47.94%至1.8亿元，主要因支付前期采购款[43] - 预收款项减少49.43%至4372万元，主要因预收货款减少[43] - 其他应付款减少30.45%至8851万元，主要因兑付公司债利息[43] - 货币资金从8.26亿元降至5.15亿元，减少3.11亿元[155] - 应收账款从4.24亿元降至3.86亿元，减少0.38亿元[155] - 存货从3.11亿元降至2.46亿元，减少0.65亿元[155] - 预付款项从1.03亿元降至0.49亿元，减少0.54亿元[155] - 公司总资产从108.97亿元下降至102.09亿元，减少6.88亿元（-6.3%）[158][160] - 短期借款从10.10亿元大幅减少至4.70亿元，降幅达53.5%[158] - 应付账款从3.46亿元降至1.80亿元，减少1.66亿元（-48.0%）[158] - 预收款项从8646万元降至4372万元，减少4274万元（-49.4%）[158] - 无形资产从71.09亿元略降至69.95亿元，减少1.14亿元（-1.6%）[158] - 货币资金从5.15亿元减少至2.85亿元，下降2.30亿元（-44.6%）[162] - 长期借款从12.44亿元降至10.33亿元，减少2.11亿元（-17.0%）[158] - 未分配利润从20.84亿元增至22.08亿元，增加1.23亿元（+5.9%）[160] - 应收账款从7676万元增至1.25亿元，增长4824万元（+62.9%）[162] - 母公司长期股权投资从31.27亿元微增至31.30亿元，增加270万元（+0.09%）[165] - 长期借款同比减少53.7%至1.50亿元，对比上年同期3.24亿元[167] - 未分配利润同比增长5.2%至24.36亿元，对比上年同期23.15亿元[167] - 期末现金及现金等价物余额为5.15亿元人民币[180] - 期末现金及现金等价物余额下降37.3%，从4.54亿元降至2.85亿元[183] 业务线表现 - 通行费收入7.33亿元同比增长8.43%[36] - 三木智能2019上半年收入52,450.61万元净利润47.53万元[100] - 三木智能扣非净利润-91.91万元未达业绩承诺[100] 子公司和投资表现 - 湖北楚天高速公路经营开发有限公司总资产26,500.55万元，净利润754.56万元[52] - 湖北楚天高速文化传媒有限公司总资产3,503.93万元，净利润302.25万元[52] - 湖北楚天高速咸宁有限公司总资产112,625.31万元，净利润998.32万元[52] - 湖北楚天高速投资有限责任公司总资产24,830.10万元，净亏损172.21万元[52] - 深圳市三木智能技术有限公司总资产82,817.99万元，净利润47.53万元[52] - 湖北楚天高速智能产业研究院有限公司总资产159.38万元，净亏损108.66万元[52] - 湖北楚天鄂东高速公路有限公司总资产155,044.42万元，净亏损1,429.71万元[52] - 湖北嘉鱼长江公路大桥有限公司总资产181,164.52万元[52] - 公司参与投资基金累计出资6000万元，其中宁波梅山基金出资3500万元，宁波卓辉基金出资2500万元[48] 债务和融资活动 - 公司债券13楚天02余额为598,868,020.81元，利率4.58%[137] - 公司债券19楚天01余额为596,912,416.11元，利率4.34%[137] - 公司于2019年5月27日兑付13楚天01公司债券本金6亿元及利息3528万元[138] - 公司于2019年6月10日兑付13楚天02公司债券利息2748万元[138] - 公司于2019年4月发行19楚天01公司债券募集资金6亿元用于偿还有息负债[138][140] - 13楚天02公司债券募集资金6亿元中5亿元用于偿还银行借款1亿元用于补充流动资金[140] - 公司主体长期信用等级为AA+13楚天02债项评级为AAA评级展望稳定[141] - 19楚天01债项评级为AA+评级展望稳定[141] - 13楚天02公司债券到期日为2020年6月8日需支付本金6亿元及最后一期利息2748万元[143] - 19楚天01公司债券到期日为2024年4月15日需支付本金6亿元及最后一期利息2604万元[143] - 公司获得银行授信总额47.83亿元，已使用17.28亿元，剩余额度30.55亿元[151] - 本期偿还银行贷款8.29亿元[151] 股东和股权结构 - 有限售条件股份减少35,308,078股，从236,691,746股降至201,383,668股，占比从13.70%降至11.65%[113] - 无限售条件流通股份增加35,308,078股，从1,491,395,074股增至1,526,703,152股，占比从86.30%升至88.35%[116] - 公司总股本因业绩补偿回购注销减少35,159,499股，从1,728,086,820股降至1,692,927,321股[117] - 境内非国有法人持股减少30,005,387股，从185,012,151股降至155,006,764股，占比从10.71%降至8.97%[116] - 境内自然人持股减少5,302,691股，从32,283,044股降至26,980,353股，占比从1.87%降至1.56%[116] - 三木投资在2019年2月22日解除限售23,876,450股[117] - 九番投资在2019年2月22日解除限售4,876,318股[118] - 张旭辉在2019年2月22日解除限售2,609,629股[118] - 诺球电子在2019年2月22日解除限售1,252,619股[118] - 云亚峰在2019年2月22日解除限售782,894股[118] - 湖北省交通投资集团有限公司为最大股东，持股606,060,962股，占总股本35.07%[125] - 招商局公路网络科技控股股份有限公司为第二大股东，持股262,829,757股，占总股本15.21%[125] - 北海三木创业投资有限公司持股127,817,978股，占总股本7.40%，其中质押97,499,000股[125] - 天安财产保险股份有限公司持股19,396,551股，占总股本1.12%，全部为限售股[125] - 无锡稳润投资中心持股18,750,000股，占总股本1.09%，质押11,420,000股[125] - 武汉三友正亚企业管理咨询合伙企业持股11,637,931股，占总股本0.67%，质押9,360,000股[125] - 姚绍山持股10,237,068股，占总股本0.59%，质押10,230,000股[125] - 李淑华减持830,000股后持股9,935,332股，占总股本0.57%[125] - 普通股股东总数72,591户[123] - 前十名无限售条件股东中湖北省交通投资集团有限公司持有586,664,411股流通股[126] - 北海三木创业投资有限公司持有的有限售条件股份数量为25,985,381股，占限售股份重要部分[129] - 湖北省交通投资集团有限公司持有19,396,551股限售股份[129] - 天安财产保险股份有限公司持有19,396,551股限售股份[129] - 无锡稳润投资中心持有18,750,000股限售股份[129] - 北海市九番投资管理合伙企业持有的有限售条件股份数量为10,264,656股[129] - 湖北楚天高速公路股份有限公司2016年员工持股计划持有7,914,000股限售股份[132] - 张旭辉个人持有10,237,068股限售股份[129] - 诺球电子（深圳）有限公司持有2,636,769股限售股份[132] 关联交易和承诺 - 2019年度日常关联交易预计总额15,466,191.60元实际发生13,699,308.85元[96] - 接受关联方劳务实际支出12,341,555.25元占预计94.5%[96] - 向关联方提供广告服务实际收入965,800元占预计96.6%[96] - 新增未披露关联交易金额348,000元[97] - 省交投集团公司承诺于2016年7月14日解决关联交易并确保独立性[69] - 楚天高速承诺于2016年7月15日解决关联交易并确保独立性[69] - 三木智能原股东承诺于2016年6月30日解决关联交易并确保独立性[69] - 省交投集团公司承诺避免同业竞争并将符合条件的项目注入楚天高速[78] - 三友正亚承诺避免与楚天高速产生同业竞争[81] - 天安财险承诺避免与公司发生非必要关联交易并确保交易公平公允[84] - 天安财险承诺保障公司在人员、资产、业务、机构、财务方面的完全独立性[86] - 无锡稳润承诺若存在同业竞争业务将按审计或评估公允价格优先转让给上市公司[84] 业绩承诺和补偿 - 三木智能2016年净利润承诺为9800万元[72] - 三木智能2017年净利润承诺为11800万元[72] - 三木智能2018年净利润承诺为14000万元[72] - 三木智能2019年净利润承诺为17000万元[72] - 三木智能业绩承诺2019年度需实现净利润1.7亿元[100] - 三木投资所获股份锁定期为60个月[72] - 其他11位交易对方股份锁定期为48个月[72] - 核心骨干员工任职承诺期为60个月[72] 股份锁定和转让限制 - 省交投集团公司承诺所持股份自发行结束之日起36个月内不得转让[78] - 广证资管承诺所持股份自发行结束之日起36个月内不得转让[78][81] - 三友正亚承诺所持股份自发行结束之日起36个月内不得转让[81] - 无锡稳润承诺所持股份自发行结束之日起36个月内不得转让[81] - 员工持股计划持有人承诺36个月内不转让资管计划份额[81] - 天安财险承诺所持股份自发行结束之日起三十六个月内不得转让[84] - 姚绍山承诺通过发行认购的股票三十六个月内不转让[86] - 员工持股计划于2017年2月22日完成股份登记手续[89] - 员工持股计划于2016年8月12日获得湖北省国资委批复[89] - 员工持股计划委托广发证券资产管理有限公司管理[89] - 员工持股计划通过非公开发行股票方式实施[89] - 员工持股计划认购公司股票791.4万股，总金额3,672.096万元人民币[89] 风险因素 - 公司面临收费政策调整风险，货车按车型收费可能导致通行费收入减少[55] - 三木智能应收账款金额较大，存在资金回收风险[59] 资本和投资支出 - 湖北嘉鱼长江公路大桥项目总投资额31亿元人民币，公司已完成投资1.965亿元人民币[101] - 荆州八岭互通高速公路建设项目合同金额1.872亿元人民币，截至报告期末项目执行中[105] - 八岭互通项目涉及资产账面价值7561万元人民币[105] - 公司采用协商定价原则确定高速公路建设项目合同金额[105] - 荆州东服务区项目前期费用支付完成金额285.4万元[93] - 2019-2021年养护工程合同总价135,525,146.89元[93] 财务比率 - 流动比率从0.86降至0.84，同比下降2.33%[150] - 速动比率从0.60降至0.57，同比下降5.00%[150] - 资产负债率从42.81%降至37.70%，同比下降5.11个百分点[150] - EBITDA利息保障倍数从6.09升至7.91，同比提升28.89%[150] 非经常性损益 - 非经常性损益总额为528.73万元人民币，主要来自政府补助585.15万元人民币[21][23] 利润分配和所有者权益 - 公司2019年上半年未进行利润分配或公积金转增股本[6] - 半年度未拟定利润分配或资本公积转增预案[66] - 归属于上市公司股东的净资产为63.51亿元人民币，较上年度末增长2.08%[20] - 归属于母公司所有者权益增长1.9%，从62.32亿元增至63.51亿元[186][192] - 未分配利润增长5.9%，从20.86亿元增至22.08亿元[186][192] - 综合收益总额为3.08亿元，其中归属于母公司所有者的部分为3.10亿元[187] - 利润分配金额为1.90亿元，全部为对所有者的分配[187] - 少数股东权益下降13.5%，从1056万元降至913万元[186][192] - 其他综合收益下降28.4%，从771万元降至552万元[186][192] - 实收资本为17.31亿元人民币[193] - 资本公积为13.63亿元人民币[193] - 盈余公积为9.33亿元人民币[193] - 未分配利润为19.85亿元人民币[193] - 少数股东权益为1426.15万元人民币[193] - 所有者权益合计为60.27亿元人民币[193] - 本期综合收益总额为3.14亿元人民币[193] - 本期提取盈余公积及分配利润共4.5亿元人民币[196] - 母公司未分配利润增加1.21亿元人民币[199] - 母公司综合收益总额为3.11亿元人民币[199] 公司治理和会议 - 2019年第一次临时股东大会于2019年3月12日召开[65]