收入和利润（同比环比） - 2022年10月29日止13周总销售额为6.17098亿美元，较上年同期6.26977亿美元下降1.6%[126] - 2022年10月29日止13周净利润为2214.4万美元，较上年同期2252.8万美元下降1.7%[126] - 2022年10月29日止26周净亏损为3056.3万美元，较上年同期2110万美元亏损扩大44.8%[126] - 13周总销售额同比下降1.6%至6.17098亿美元，减少987.9万美元[134] - 26周总销售额同比增长1.5%至8.80956亿美元，增加1318.5万美元[134] - 13周总毛利同比下降0.5%至1.44835亿美元[130][132] - 26周总毛利同比增长1.3%至2.08323亿美元[132] - 13周净收入为2214.4万美元，相比去年同期的2252.8万美元略有下降[166] - 26周净亏损为3056.3万美元，相比去年同期的2110.0万美元亏损扩大[166][168] - 公司13周毛利率下降0.5%至23.5%，毛利额下降70万美元至1.448亿美元[146] - 公司26周毛利率为23.6%，毛利额增长270万美元至2.083亿美元[146] 成本和费用（同比环比） - 2022年10月29日止13周产品及其他销售成本占相关销售额的78.0%，较上年同期78.5%有所改善[129] - 2022年10月29日止26周销售和管理费用占销售额的23.3%，较上年同期22.4%上升0.9个百分点[129] - 13周总销售成本同比下降1.9%至4.72263亿美元[130][132] - 26周总销售成本同比增长1.6%至6.72633亿美元[132] - 零售部门13周总销售成本占销售额的78.4%，同比下降0.4个百分点[146] - 零售部门26周毛利率为22.0%，同比增长0.4个百分点[146] - 批发部门13周毛利率为25.8%，同比下降0.1个百分点[150] - 批发部门26周毛利率为21.2%，同比下降3.0个百分点[150] - 公司13周销售和管理费用下降80万美元（0.8%）至1.07086亿美元[153] - 公司26周销售和管理费用增长1140万美元（5.9%）至2.05572亿美元[153] - 13周折旧和摊销费用为1075.9万美元，占销售额1.7%，同比下降119.3万美元或10.0%[160] - 26周折旧和摊销费用为2329.2万美元，占销售额2.6%，同比下降128.4万美元或5.2%[160] - 在截至2022年10月29日的26周内，公司可变租赁费用为4046.5万美元，而截至2021年10月30日的26周内为4244万美元[89] - 在截至2022年10月29日的26周内，公司运营租赁费用为7586万美元，相比2021年同期的6536.3万美元有所增加[89] - 长期激励计划补偿费用在截至2022年10月29日的13周为178.5万美元，相比2021年同期的393万美元下降了54.6%[96] - 截至2022年10月29日的26周员工福利计划费用为239.4万美元，相比2021年同期的104.8万美元增长了128.4%[97] - 13周净利息支出为488.6万美元，相比去年同期的226.4万美元增加262.2万美元[165] - 26周净利息支出为875.4万美元，相比去年同期的475.8万美元增加399.6万美元[165] 各条业务线表现 - 零售部门运营1399家大学和K-12学校书店，包括793家实体书店和606家虚拟书店[113] - 批发部门是最大的教科书批发商之一，向约3100家实体书店（包括其零售部门的793家）供应新书和二手书[116] - 零售销售额在13周期间下降1030万美元，降幅1.7%，至5.986亿美元[139] - 零售销售额在26周期间增长1570万美元，增幅1.9%，至8.351亿美元[139] - 13周期间总商品销售增长1640万美元，增幅15.5%，至1.227亿美元[139] - 26周期间总商品销售增长3980万美元，增幅23.2%，至2.115亿美元[139] - 13周期间总课程材料销售下降1390万美元，降幅3.2%，至4.199亿美元[139] - 13周期间零售总可比商店销售额下降2.2%，其中商品销售增长4.5%，课程材料销售下降4.6%[142] - 26周期间零售总可比商店销售额增长2.3%，其中商品销售增长14.9%，课程材料销售下降3.2%[142] - 批发销售额在26周期间下降800万美元，降幅12.0%，至5820万美元[143] - DSS总销售额在截至2022年10月29日的13周内增长20万美元（2.3%），达到850万美元[146] - DSS总销售额在截至2022年10月29日的26周内增长110万美元（6.4%），达到1760万美元[146] - 截至2022年10月29日的13周，公司调整后EBITDA为3936.7万美元，其中零售部门贡献3941.6万美元[174] - 同期公司总净收入为2214.4万美元，零售部门净收入为3054.7万美元，批发部门净收入为21.8万美元[174] First Day Complete业务表现 - 2022年秋季学期约有111家校园商店采用First Day Complete课程材料交付计划，覆盖约54.5万名本科生，较2021年秋季增长85%[109] - 截至2022年10月29日的13周，First Day Complete销售额增长至8990万美元，较去年同期的4560万美元增长97%[109] - 截至2022年10月29日的26周，First Day Complete销售额增长至1.063亿美元，较去年同期的5160万美元增长106%[109] - 13周期间First Day Complete总销售额增长4430万美元，增幅97%，至8990万美元[139] - 26周期间First Day Complete总销售额增长5470万美元，增幅106%，至1.063亿美元[139] 管理层讨论和指引 - 公司预计在2023财年第三季度将产生500万至600万美元的重组费用，并在2023财年节省1000万至1500万美元[102][106] - 公司预计成本节约计划全面实施后，每年将节省3000万至3500万美元[102][106] - 公司观察到整体入学率呈下降趋势，特别是在社区学院，这与经济和失业因素相关[121] - 公司业务呈现高度季节性，零售业务销售额通常在第二和第三财季最高，第一和第四财季最低[118] 现金流和融资活动 - 截至2022年10月29日的26周，公司自由现金流为负291.5万美元，而去年同期为712.8万美元[181] - 26周内经营活动提供的净现金流为937.6万美元，资本支出为2057.3万美元[181] - 截至2022年10月29日的26周，公司经营活动产生的现金流量净额为937.6万美元，较2021年同期的2427.6万美元减少1490万美元，降幅为61.4%[188] - 截至2022年10月29日的26周，公司投资活动使用的现金流量净额为2031.8万美元，资本性支出总额为2060万美元[189] - 截至2022年10月29日的26周，公司筹资活动产生的现金流量净额为2372.7万美元，较2021年同期的337.8万美元大幅增加2034.9万美元[190] - 26周内现金利息支出为730.1万美元，现金税收优惠为1558.3万美元[181] - 13周内实体店资本支出为605.2万美元，产品和系统开发支出为294.7万美元[183] - 2022年13周内容开发成本为129.4万美元，较去年同期的186.5万美元有所下降[183] 借款和信贷安排 - 信贷协议提供总额为4亿美元的资产支持循环信贷额度，并可选择增加最多1亿美元的承诺额度，使总可用额度达到5亿美元[81] - 截至2022年10月29日，公司循环信贷协议下的未偿还借款为2.22亿美元，而在2021年10月30日为1.833亿美元[81] - 在截至2022年10月29日的26周内，公司根据信贷协议借款3.182亿美元并偿还3.219亿美元[81] - 公司获得了一笔金额为3亿美元的定期贷款，截至2022年10月29日未偿还余额为3亿美元[82] - 该定期贷款的年利率为11.25%，并需在2023年6月7日支付未偿还本金1.5%的费用[85] - 截至2022年10月29日，公司信贷协议项下未偿还借款为2.22亿美元，定期贷款协议项下为3000万美元[184] - 截至2022年10月29日，公司循环信贷额度项下未偿还借款为2.22亿美元，较2021年10月30日的1.833亿美元增加3867万美元[193] - 公司于2022年6月7日获得3000万美元的定期贷款融资，年利率为11.25%[194] - 截至2022年10月29日，公司已发行480万美元的信用证[193] 税务相关事项 - 截至2022年10月29日的13周所得税收益为30万美元，有效税率为-1.4%，而去年同期所得税收益为20.3万美元，有效税率为-0.9%[98] - 2022年13周公司所得税收益为30万美元，而2021年同期所得税费用为19.6万美元[177][179] - 公司已申请并收到联邦所得税退税，2022财年收到780万美元，2023财年于2022年8月29日收到1580万美元，预计还将收到约1000万美元退税[197] 租赁负债 - 截至2022年10月29日，公司未来最低固定租赁付款总额为3.63359亿美元，扣除估算利息后的租赁负债为3.2156亿美元[89] 重组及其他费用 - 在截至2022年10月29日的13周和26周内，公司重组及其他费用分别为26万美元和63.5万美元，显著低于2021年同期的111.6万美元和302.1万美元[90] - 13周重组及其他费用为30万美元，相比去年同期的110万美元大幅减少[161] - 26周重组及其他费用为60万美元，相比去年同期的300万美元大幅减少[161] 股权激励 - 公司授予员工878,247个限制性股票单位奖励和总计671,218份股票期权[93] 现金及现金等价物 - 截至2022年10月29日，公司持有的现金及现金等价物和受限现金总额为3471.9万美元，较期初2193.4万美元增加1278.5万美元[187] - 截至2022年10月29日，公司受限现金为1560万美元，其中1470万美元与FLC合作关系的商品销售佣金相关[187] 股票回购 - 截至2022年10月29日，股票回购计划下剩余可用额度约为2670万美元，当期未进行回购[198] 财务报告内部控制 - 公司在截至2022年4月30日的财年存在一项重大缺陷，涉及递延所得税资产估值备抵分析的管理层审查执行不够精确[209] - 公司计划在2023财年第四季度实施针对上述重大缺陷的补救计划[209] - 截至本报告期末，公司的披露控制和程序未达到合理保证水平的有效性[209] - 在第二季度，公司未发现对其财务报告内部控制产生或可能产生重大影响的变更[210] 营业利润/亏损 - 13周营业利润为2673.0万美元，占销售额4.4%，相比去年同期的2458.9万美元有所增长[163] - 26周营业亏损为2117.6万美元，占销售额2.4%，相比去年同期的1614.6万美元亏损扩大[163][164] 市场风险披露 - 本报告期内，关于市场风险的定量和定性披露相较于2022年4月30日结束的财年报告无重大变化[206]