财务数据关键指标变化：收入 - 2021年总营业收入为9090万美元，比2020年增长270万美元，增幅3.1%[134] - 水销售收入2021年增长130万美元，增幅1.8%，占总营收比例分别为85.7%(2021年)和86.8%(2020年)[134] - 其他公用事业运营收入（主要为废水收入）2021年增长约70万美元，增幅10.3%[135] - 非公用事业运营收入2021年增长约70万美元，增幅13.7%[136] 财务数据关键指标变化：成本和费用 - 运营费用（不含折旧和所得税）2021年增加190万美元，增幅4.0%，运营费用与总收入之比为56.1%(2021年)对比55.6%(2020年)[145][148] - 2021年折旧和摊销费用增加70万美元，增幅6.7%[149] 业务线表现：水业务 - 水销售收入占总运营收入的85.7%[108] - 住宅客户数量2021年增加约1400户，增幅1.6%，售水量增至42.3亿加仑，增长0.5%[138] - 商业客户售水量2021年增至22.37亿加仑，增长2.6%[139] - 政府及其他客户售水量2021年增至11.55亿加仑，增长10.0%[141] - 特拉华州系统全年配水量约为83亿加仑[111] - 马里兰州系统全年配水量约为1.347亿加仑[111] 业务线表现：废水业务 - 特拉华州废水客户数量同比增长约14.8%[112] - 收购TESI使公司在苏塞克斯郡服务的废水客户数量增加了一倍以上[112] 业务线表现：非公用事业及保护计划 - WSLP计划、SSLP计划和ISLP计划的注册合格客户分别同比增长4.9%、2.1%和28.6%[114] - 三项保护计划的非公用事业客户注册人数同比增长3.7%[114] 各地区表现：客户数量 - 特拉华州计量水客户数量同比增长约1.5%[111] - 马里兰州计量水客户数量同比增长约2.2%[111] 管理层讨论和指引：资本支出与融资 - 2021年经营活动提供现金3190万美元，资本支出为4080万美元，支付股息约980万美元[154] - 2022年预计总投资额为6720万美元，其中1510万美元用于升级增压站、新建储水罐、水处理设施等[160] - 2022年投资预计将由1080万美元的开发商贡献和600万美元的特拉华州拨款抵消，净投资额为5040万美元[161] - 2022年2月7日，公司锁定了一笔3000万美元、期限25年、固定年利率4.43%的第一抵押债券融资[169] 管理层讨论和指引：债务与流动性 - 截至2021年12月31日，公司拥有总额4000万美元的信贷额度，其中可用资金为3130万美元[163] - 截至2021年12月31日，子公司Artesian Water拥有总额2000万美元的信贷额度，其中可用资金为200万美元[164] - 公司未来12个月内的重大现金需求包括：第一抵押债券本息2210.67万美元、州循环基金贷款本息781.3万美元、信贷额度2670.3万美元[165] - 2021年7月15日，公司获得约250万美元的州循环基金贷款，用于收购Frankford镇供水系统，其中约150万美元的初始提款已被豁免[170] - 2020年4月28日，公司获得了总计约400万美元的三笔州循环基金贷款，截至2021年底预计借款总额约为260万美元[171] - 截至2021年12月31日，应付临时银行贷款约为2670万美元[177] 其他重要内容：收购活动 - 收购特拉华市水系统资产的总购买价格为210万美元[117] 其他重要内容：合同与协议 - 公司电力供应合同固定利率自2021年5月起降低了5.6%[172] - 公司与Chester Water Authority的互联协议包含“照付不议”条款，2022年7月5日后需每日至少购买50万加仑水[174] - 公司已通过签订多年期固定价格供应合同，以缓解未来电价大幅上涨的风险[177] 其他重要内容：风险因素 - 公司面临现有固定利率长期债务的利率风险，其第一抵押权债券和本票的最终到期日为2028年至2049年，利率范围为4.24%至5.96%[177] - 公司拥有6000万美元的浮动利率信贷额度风险敞口，涉及两家银行[177] - 浮动利率上升将导致这些信贷额度的借款成本增加[177] - LIBOR变化可能影响公司的经营业绩和流动性[177] - 公司面临与商品价格变动相关的市场风险，包括化学品、电力等[177] - 公司通过向客户提高费率以收回成本，来缓解化学品、电力等商品价格上涨的风险[177]