净利润和每股收益表现 - 2025年前九个月公司净利润为2608.9万美元，较2024年同期1983.5万美元增长625.4万美元或31.5%[116] - 2025年前九个月基本每股收益为5.44美元，较2024年同期4.14美元增长31.4%[116] - 2025年第三季度净利润为1000.5万美元，较2024年同期753.6万美元增长246.9万美元[117] - 2025年第三季度基本每股收益为2.09美元，较2024年同期1.57美元增长33.1%[117] 资产回报率和权益回报率 - 2025年前九个月年度化资产回报率为1.16%，权益回报率为11.15%，分别高于2024年同期的0.89%和9.23%[116] - 2025年第三季度年度化资产回报率为1.33%，权益回报率为12.52%，分别高于2024年同期的1.01%和10.31%[117] 净利息收入 - 2025年前九个月净利息收入为7179万美元，较2024年同期增长820.8万美元或12.9%[119] - 2025年第三季度净利息收入为2514万美元，较2024年同期增长381.6万美元或17.9%[120] - 九个月期间净利息收入从2024年的64,324千美元显著增长至2025年的72,580千美元，增幅约12.8%[122] - 三季度净利息收入从2024年的21,570千美元增至2025年的25,425千美元，增长约17.9%[125] - 九个月期间税收等价净利息收入增至7258万美元，较上年同期的6432万美元增加826万美元，增幅12.8%[129] - 第三季度税收等价净利息收入为2543万美元，较上年同期的2157万美元增加385万美元，增幅17.9%[135] 净息差 - 净息差在九个月期间从2024年的2.52%扩大至2025年的2.91%，增长39个基点[122] - 三季度净息差从2024年的2.52%大幅扩大至2025年的3.07%，增长55个基点[125] 生息资产与计息负债分析 - 公司总资产平均余额从2024年9月30日的2,996,076千美元增至2025年同期的3,031,786千美元，增长约1.2%[122] - 商业贷款平均余额从2024年九个月的1,264,459千美元增至2025年同期的1,301,875千美元，但平均收益率稳定在6.40%左右[122] - 投资证券平均余额增长，其平均收益率从2024年九个月的2.36%升至2025年同期的2.98%[122] - 生息资产与计息负债的比率在九个月期间从123%微升至124%[122] - 九个月期间净利息收入（税收等价基础）增长主要由于生息资产平均余额增加3985万美元，以及生息负债平均利率从3.02%降至2.72%[129][130] - 九个月期间总利息收入（税收等价基础）增加354万美元，因生息资产平均余额增加及收益率从5.54%升至5.63%[130] - 第三季度总利息收入（税收等价基础）为4054万美元，较上年同期的3894万美元增加160万美元，收益率从5.58%升至5.74%[136] 利息收入构成 - 九个月期间投资收入（税收等价基础）增加272万美元，主要因投资证券收益率上升62个基点至2.98%[131] - 九个月期间贷款利息收入增加113万美元，商业贷款平均余额增加3742万美元是主因[132][134] - 第三季度投资收入（税收等价基础）增加112万美元，主要因投资证券收益率上升74个基点至3.17%[137] - 第三季度贷款利息收入增加55万美元，主要受商业贷款量增及收益率上升推动[138][140] - 商业贷款平均余额增加8045.1万美元，推动利息收入增加138.2万美元，且收益率上升0.25%至6.57%[144] - 农业贷款利息收入增加43.6万美元，收益率上升37个基点至5.75%，平均余额增加615.5万美元[144] 利息支出 - 计息负债平均成本在九个月期间从2024年的3.02%下降至2025年的2.72%，降低30个基点[122] - 三季度NOW账户平均余额下降，但其平均付息成本从2024年的2.46%降至2025年的2.09%[125] - 九个月期间总利息支出减少472万美元，主要由于利率下降导致利息支出减少474万美元[133] - 公司总利息支出在截至2025年9月30日的三个月内减少225.1万美元，主要因计息负债平均利率从3.06%降至2.67%[141] - 计息存款平均余额减少1396.1万美元，平均利率从2.76%降至2.37%，导致利息支出减少176.6万美元[144] 信贷损失拨备 - 截至2025年9月30日的九个月，信贷损失拨备为187.5万美元，同比减少71.2万美元[142]；但第三季度拨备为50万美元，同比增加70万美元[143] - 2025年前九个月信贷损失费用为148.5万美元，远低于2024年同期的317.6万美元，净冲销额为73万美元[169] - 2025年前九个月住宅贷款信贷损失费用为127万美元，而2024年同期为信贷损失收益40.9万美元[169] 非利息收入 - 截至2025年9月30日的九个月，非利息收入为1094.6万美元，同比减少111.6万美元，但第三季度增长9.9万美元至385.4万美元[145] 非利息支出 - 非利息支出在九个月内减少20.9万美元至4870.9万美元，其中员工薪酬福利增加56.7万美元，但专业费用减少48.6万美元[148] 所得税 - 公司所得税拨备在九个月内为606.3万美元，同比增加175.9万美元，实际税率从17.8%升至18.9%[151] 信托和资产管理业务 - 截至2025年9月30日，信托部门管理资产为1.943亿美元，较2024年12月31日的1.807亿美元有所增加[114] - 截至2025年9月30日，通过投资代表管理的客户资产为3.415亿美元，较2024年12月31日的3.959亿美元有所减少[115] 资产和负债总额 - 公司总资产增至30.6亿美元，较2024年底增加3070万美元，总存款增至24.1亿美元，借款减少1810万美元至2.796亿美元[154] - 现金及等价物减少1110万美元至3110万美元，主要因存放在美联储的现金减少[155] 投资组合 - 投资组合总额从2024年12月31日的4.27659亿美元增至2025年9月30日的4.5316亿美元，增加2550万美元，增幅6.0%[157] - 抵押贷款支持证券投资增加3408.1万美元，增幅23.3%，是投资组合中占比最大的类别，达39.9%[156][157] - 州及政治分区债券投资增加1928.3万美元，增幅20.3%，占比从22.2%提升至25.2%[156][157] - 美国国债投资减少2657.5万美元，降幅22.1%，占比从28.2%降至20.7%[156][157] 贷款组合 - 贷款组合总额从2024年12月31日的23.13242亿美元微增至2025年9月30日的23.35388亿美元，增加2214.6万美元，增幅1.0%[161] - 商业房地产贷款增加5920万美元，增幅5.3%，占贷款组合比例从48.5%提升至50.6%[161] - 建筑贷款减少5645.9万美元，降幅34.4%，占贷款组合比例从7.1%降至4.6%[161] - 待售贷款从2024年12月31日的960万美元增至2025年9月30日的1350万美元，增加390万美元[160] - 商业房地产贷款总额为112.1435亿美元，其中非自用部分占比79.21%达88.8263亿美元[165] - 建筑贷款组合总额从2024年12月31日的1.64326亿美元下降至2025年9月30日的1.07867亿美元，降幅达34.4%[165] - 贷款价值比在50.01%-70%区间的商业房地产贷款占比最高，合计达43.27%，金额为510.799亿美元[165] 贷款集中度 - 截至2025年9月30日，非自用商业房地产贷款占合并风险资本的290.0%[163] - 截至2025年9月30日，建筑、土地和土地开发贷款占合并风险资本的36.0%[163] 信贷损失拨备金 - 公司信贷损失拨备金从2024年底的2169.9万美元增至2025年9月30日的2245.4万美元，占贷款总额比例从0.94%微升至0.96%[168] - 商业房地产贷款拨备金占比最高，为50.6%，金额达945.3万美元[168] - 住宅贷款拨备金占比从2024年12月的15.2%降至2025年9月的14.8%，金额为321万美元[168] - 建筑贷款拨备金占比从7.1%降至4.6%，金额为96.7万美元[168] 贷款审查 - 公司对商业贷款组合进行外部独立审查，每年至少审查商业贷款总额美元价值的50%[170] 不良资产和贷款 - 截至2025年9月30日，不良资产总额为2299.5万美元，较2024年12月31日的2861.2万美元下降561.7万美元，降幅19.6%[175][176] - 截至2025年9月30日，总不良贷款为2056.1万美元，较2024年12月31日的2597.7万美元减少541.6万美元，降幅20.8%[176][179] - 建筑类不良贷款大幅增加126.9万美元，增幅达448.4%，而商业和农业类不良贷款分别下降485万美元（降幅33.8%）和218万美元（降幅50.3%）[179] - 公司为不良贷款计提的特定准备金总额为137万美元[182] - 2025年年度化净核销率为平均贷款总额的0.05%，低于2024年的0.11%[182] 存款 - 截至2025年9月30日，存款总额为24.112亿美元，较2024年12月31日的23.8203亿美元增加2917.5万美元，增幅1.2%[185] - 截至2025年9月30日，超过FDIC保险限额（每个账户25万美元）的存款余额为11.7亿美元，占存款总额的48.5%[185] 股东权益和股息 - 截至2025年9月30日，股东权益总额为3.27682亿美元，较2024年12月31日的2.99734亿美元增加2794.8万美元，增幅9.3%[189] - 2025年前九个月，公司实现净利润2608.9万美元，并宣布现金股息714.6万美元，派息率为27.4%[189] - 由于长期市场利率下降，可供出售投资组合的公允价值变动使得累计其他综合损失减少887.1万美元[189][190] 资本充足率 - 截至2025年9月30日，银行杠杆率为9.44%，满足CBLR框架下9%的“资本充足”要求[192] - 截至2024年12月31日，银行杠杆率为8.99%，未达到CBLR框架下的“资本充足”标准[192] - 截至2024年12月31日，公司总资本与风险加权资产比率为11.88%，银行该比率为11.99%[194] - 截至2024年12月31日，公司一级资本与风险加权资产比率为10.17%，银行该比率为11.08%[194] - 截至2024年12月31日，公司普通股一级资本与风险加权资产比率为9.86%，银行该比率为11.08%[194] 表外风险 - 截至2025年9月30日，表外风险金融工具合约金额为4.94069亿美元，2024年12月31日为4.41922亿美元[196] 资本支出 - 2025年前九个月资本支出为122.5万美元，2024年同期为85.2万美元[199] 借款能力 - 截至2025年9月30日，银行在FHLB的最大借款能力约为10.9亿美元，其中4.558亿美元已提取[200] 流动资产 - 截至2025年9月30日，Citizens Financial Services, Inc. 的流动资产约为420万美元[201] 利率风险 - 利率上升400个基点冲击下，公司预计净利息收入将减少1216.1万美元，降幅为12.04%[206]