收入和利润（同比环比） - 公司2025年第二季度收入为1.846亿美元，同比增长14.6%，2024年同期为1.611亿美元[133] - 公司2025年上半年收入为3.616亿美元，同比增长13.8%，2024年同期为3.179亿美元[133] - 公司2025年第二季度净亏损100万美元，2024年同期净利润520万美元[133] - 公司2025年上半年净利润1020万美元，同比增长30.8%，2024年同期为780万美元[133] - 总收入在2025年第二季度为1.8456亿美元，同比增长14.6%[161][167] - 六个月总收入增加4374万美元，达到3.616亿美元，同比增长13.8%，其中软件订阅收入增加4033万美元，同比增长15.0%[181] - 2025年第二季度非GAAP总营收为1.8456亿美元，同比增长14.6%（2024年同期1.611亿美元）[240] 成本和费用（同比环比） - 总营业费用在2025年第二季度为1.2506亿美元，同比增长31.4%[161] - 软件订阅收入成本增加220万美元，达到4450万美元，同比增长5.2%，主要由于云订阅解决方案的内部软件投资增加[169] - 服务收入成本增加270万美元，达到1890万美元，同比增长17.0%，主要由于支持软件订阅相关服务的交付人员成本增加[170] - 研发费用增加600万美元，达到2058万美元，同比增长40.8%，主要由于开发新解决方案和AI相关产品的人员成本增加[172] - 销售和营销费用增加790万美元，达到4845万美元，同比增长19.5%，主要由于订阅销售和服务收入增长带来的薪酬和相关费用增加[173] - 一般和行政费用增加750万美元，达到4339万美元，同比增长21.0%，主要由于信息技术基础设施和业务流程重新设计的战略投资[174] - 折旧和摊销费用增加98万美元，达到619万美元，同比增长18.7%，主要由于支持增长的基础设施和技术购买[175] - 销售和营销费用增加1560万美元，同比增长19.2%，达到9660万美元，主要由于员工薪酬增加880万美元以及广告促销支出增加670万美元[186] - 一般及行政费用增加1700万美元，同比增长23.8%，达到8840万美元，主要由于信息技术基础设施和业务流程重组等战略投资[187] - 折旧和摊销费用增加180万美元，同比增长18.1%，达到1210万美元，主要由于支持增长的基础设施和技术采购[188] - 股票薪酬费用在2025年第二季度为1199万美元，同比增长19.9%[163] - 2025年上半年非GAAP销售与营销费用为8646.6万美元，同比增长18.9%（2024年同期7269.5万美元）[240] 业务线表现 - 公司云订阅收入占比从2024年第二季度的49%提升至2025年第二季度的55%[129] - 软件订阅收入在2025年第二季度达到1.578亿美元，同比增长15.7%[161][167] - 服务收入在2025年第二季度为2671.5万美元，同比增长8.3%[161][168] - 软件订阅收入占总收入比例从2024年的84.7%提升至2025年的85.5%[164] - 新客户贡献的软件订阅收入占比在2025年第二季度为8.4%[167] - 公司服务收入与订阅收入的附加率约为60%[144] 管理层讨论和指引 - 公司计划在2025年投入1000万至1200万美元用于AI技术投资[136] - 公司无未偿还信贷额度，2029年5月到期的票据计划通过运营现金流、现有现金或再融资偿还[210] 投资和收购 - 公司完成对Kintsugi AI的1500万美元战略投资，获得10%股权[135] - 公司收购ecosio GmbH涉及最高9440万美元现金对价和3500万美元股票对价的盈利支付条款[153] - 收购或有对价公允价值变动为230万美元，主要由于对ecosio收购的现金和股票对价调整[176][177] - 收购或有对价公允价值变动为负1240万美元，主要由于对ecosio收购的现金和股票对价分别调整350万美元和负1590万美元[190][191] 现金流和财务状况 - 截至2025年6月30日，公司拥有2.844亿美元无限制现金及等价物，并有3亿美元的循环信贷额度未使用[197] - 2025年上半年经营活动净现金流为6080万美元，同比下降26.1%，主要由于运营资产和负债变动导致1900万美元现金流出[200] - 2025年上半年投资活动净现金流出5926万美元，同比增长23.9%，主要由于4290万美元的物业设备投资和1060万美元的软件资本化[203] - 2025年第二季度自由现金流1,959万美元（利润率10.6%），同比减少1,740万美元，主要因运营现金流减少1,170万美元及资本支出增加560万美元[231] - 2025年上半年自由现金流734万美元（利润率2.0%），同比骤减3,410万美元，运营现金流减少2,150万美元为主要驱动因素[232] - 2025年第二季度运营现金流4,600万美元（利润率24.9%），同比减少1,170万美元，主要受付款时间安排影响[230] - 截至2025年6月30日，公司持有2.844亿美元无限制现金及现金等价物，较2024年末的2.961亿美元下降4%[245] 客户和收入指标 - 截至2025年6月30日，公司年度经常性收入(ARR)为6.366亿美元，同比增长16.1%（8,820万美元），其中现有客户贡献4,370万美元增长，新客户贡献3,370万美元增长[216] - 2025年6月30日平均每客户年收入(AARPC)为130,934美元，同比增长6.0%（7,364美元），客户总数达4,862个（含收购新增473个）[217] - 净收入留存率(NRR)从2024年的110%下降至2025年的108%，主要因客户年度增长放缓及宏观经济环境影响大客户交易活动[220] - 总收入留存率(GRR)保持稳定，2025年和2024年均为95%[222] 非GAAP财务指标 - 公司2025年第二季度非GAAP软件订阅成本为2655.6万美元，2024年同期为2673万美元[240] - 2025年第二季度非GAAP毛利率为75.9%，较2024年同期的73.7%提升2.2个百分点[240] - 公司2025年上半年非GAAP研发费用为3460.4万美元，同比增长32.2%（2024年同期2616.4万美元）[240] - 2025年第二季度非GAAP运营收入为3218.2万美元，同比下降3.4%（2024年同期3330.3万美元）[240] - 公司2025年第二季度非GAAP净利润为2489.1万美元，与2024年同期的2499.1万美元基本持平[240] - 公司采用25.5%的法定税率计算非GAAP所得税调整项[241] - 2025年第二季度股票薪酬费用调整对非GAAP运营收入影响为1199万美元[241] 外汇和利率风险 - 公司信贷协议下的借款利率为浮动利率，银行最优惠利率或SOFR利率上升将增加未来未偿还借款的利率[246] - 公司票据的年利率为固定利率，因此不受利率变动影响，但固定利率债务工具的公允价值会随利率波动而变化[247] - 公司票据的公允价值还会受到普通股市场价格波动的影响[247] - 公司收入和支出主要以美元计价，但部分海外业务收入以加元、欧元、英镑、瑞典克朗和巴西雷亚尔等货币计价[248] - 截至2025年6月30日的三个月和六个月，公司收入中分别有6%和5%以非美元货币计价[248] - 截至2024年6月30日的三个月和六个月，公司收入中约有4%以非美元货币计价[248] - 美元相对于其他货币贬值可能对公司以美元计价的收入和其他运营结果产生负面影响[248] - 公司因重新计价以外币计价的某些流动资产和流动负债余额而经历净损益波动[249] - 公司历史上在各报告期间确认的外汇损益金额均不重大[249] - 随着国际业务扩展和风险增加，公司未来可能对以非美元计价的重要交易进行对冲[249] 其他财务数据 - 运营亏损在2025年第二季度为386.4万美元，同比下降151.2%[161] - 净亏损在2025年第二季度为96.1万美元，同比下降118.6%[161] - 其他综合亏损在2025年第二季度为2973.4万美元，主要受外币折算调整影响[161] - 其他营业费用净额为415万美元，相比去年同期的110万美元营业净收入，主要由于与未决法律索赔相关的290万美元法律费用[178] - 净利息收入为123万美元，相比去年同期的18万美元净利息费用，主要由于投资增加带来的利息收入增加[179] - 其他营业费用净额增加903万美元，同比增长555.9%，达到741万美元，主要由于530万美元的法律费用和160万美元的外汇交易损失[192] - 净利息收入增加323万美元，同比增长692.5%，达到277万美元，主要由于投资利息收入增加300万美元[193] - 所得税优惠增加445万美元，同比增长190.4%，达到678万美元，主要由于股票奖励的税收优惠增加[194][195] - 2025年第二季度调整后EBITDA为3840万美元，与2024年同期3850万美元基本持平[134] - 2025年第二季度调整后EBITDA为3,837万美元（利润率20.8%），同比下降0.1%，主要因战略投资增加导致利润率下降3.1个百分点[225][226] - 2025年上半年调整后EBITDA为7,559万美元（利润率20.9%），同比微增0.3%，但利润率下降2.8个百分点[225][227]