财务数据关键指标变化 - 2024年营业收入为13.83亿元，同比增长32.09%[18] - 2024年归属于上市公司股东的净利润为3626.7万元，同比扭亏为盈增长254.77%[18] - 2024年经营活动产生的现金流量净额为1.19亿元，同比大幅改善289.70%[18] - 2024年第四季度营业收入最高，达5.33亿元，占全年收入的38.5%[20] - 2024年第四季度归属于上市公司股东的净利润为2119.6万元，为全年最高[20] - 2024年加权平均净资产收益率为3.51%，较2023年提升5.79个百分点[18] - 2024年非经常性损益金额为874.6万元，较2023年减少38.6%[24] - 财务费用为13,160,081.26元，同比增长633.23%，主要由于利息支出增加[82] - 研发费用为80,755,686.14元，同比下降3.59%[82] - 2024年现金及现金等价物净增加额为6,676.50万元，较2022年的-6,360.23万元增长204.97%[87] 成本和费用 - 制药装备行业直接材料成本占比为65.43%，同比下降2.80个百分点[77] - 存货从2023年的905,719,046.64元降至2024年的747,831,268.96元，占总资产比例下降4.73%[91] - 固定资产从2023年的503,550,961.21元增至2024年的599,266,246.92元，占总资产比例上升4.77%[91] - 合同负债从2023年的645,864,369.07元降至2024年的479,025,301.99元，占总资产比例下降5.56%[91] - 资产减值损失为-26,703,240.33元，占利润总额的-74.77%[89] 各条业务线表现 - 制药装备行业收入占比84.28%，达11.66亿元，同比增长17.44%[71] - 其他设备行业收入增长显著，达1.88亿元，同比增长2,135.49%[71] - 口服固体制剂设备收入占比58.32%，达8.07亿元，同比增长17.63%[71] - 仓储物流行业收入下降35.79%，为2,956.69万元[71] - 生物及无菌制剂用水设备及配液系统收入为339,024,914.79元，同比增长14.37%[72][73] - 其他设备系列收入为187,811,868.83元，同比增长2,135.49%[72][73] - 制药装备行业毛利率为28.37%，同比下降0.06个百分点[73] - 口服固体制剂设备及智能工厂业务销售量为3,179台/套/只，同比下降0.31%[74] - 智能仓储物流系统及装备业务销售量为30台/套，同比下降52.38%[74] 各地区表现 - 国内收入为1,291,535,409.58元，同比增长32.95%，占总收入的93.38%[72][73] - 公司业务覆盖全球50多个国家和地区，形成多领域全方位业务布局[47] - 公司客户覆盖全球50多个国家，包括赛诺菲、诺华、辉瑞等国际知名药企[65] 管理层讨论和指引 - 公司2025年将继续围绕“固体制剂智能工厂整体解决方案供应商”和大健康产业战略布局[112] - 公司计划加大在生物制剂创新药用水设备、制药配液系统工程业务方面的投入[112] - 公司将继续推动制药装备智能化升级，布局AI技术生态赋能制药装备企业[113] - 公司计划构建以制剂研发为主的综合药学技术平台，扩大上下游产业链[115] - 公司计划将温州项目打造为综合型功能性智能制造健康产业园示范生产基地，强化口服固体制剂设备、生物及无菌制剂用水设备及配液系统工程、智慧物流业务三大板块的核心竞争力[116] - 公司天津智能工厂产业基地已全面建成并投入运营，将加速构建集研发、智造、服务于一体的智慧生命健康产业生态体系[117] - 公司计划扩大生物装备制造产能，抓住进口替代机遇，增强生物工程整体解决方案能力[117] - 公司将继续优化产品结构，提高在生物制剂流体系统、智能物流系统及医药研发及检测服务等领域的市场份额[118] 研发投入与成果 - 公司累计获得国家授权专利1,112项，其中发明专利142项（美国专利6项）[65] - 公司研发投入持续，与浙江大学、同济大学等多所高校建立产学研合作[65] - 已完成药用过滤洗涤干燥机研发，实现全封闭、全过程、分批次连续的固液分离及干燥生产[84] - 已完成智能在线配液系统样机开发，提升产品质量、效率和市场竞争力[84] - 已完成胶囊充填机漏粉收集装置研发，提高药粉利用率并降低生产成本[84] - 已完成胶囊充填机储粉仓优化研发，解决药粉单侧堆叠问题并提高计量误差[84] - 已完成全伺服高速辊板纸塑/铝塑泡罩包装机研发，解决料带松旷导致的压痕偏移问题[84] - 已完成双肘杆增力铝塑铝铝泡罩成型装置研发，解决泡罩成型力量不足的技术问题[84] - 已完成新型全自动胶囊充填机研发，提升药物生产效率与质量控制能力[84] - 研发人员数量从2023年的336人减少至2024年的270人，同比下降19.64%[85] - 研发投入金额从2023年的83,766,557.46元降至2024年的80,755,686.14元，占营业收入比例从8.00%降至5.84%[85] 行业趋势与市场环境 - 公司所处制药装备行业属于技术密集型产业，与生命健康紧密相关[27] - 全球生物药支出预计到2028年将达到8,920亿美元，占全球药物总支出的39%[30] - 中国、印度和亚太地区未来五年药品销量复合年增长率预计超过3%[30] - 肿瘤领域药品支出过去五年增长21%，年均增速3.9%，预计2025年全球市场规模达3,048亿美元[30][32] - 中国抗肿瘤药物市场规模2020年为1,975亿元，预计2025年达4,162亿元，年复合增长率16.1%[32] - 中国医药市场预计2025年达2.3万亿人民币，年复合增长率9.6%[31] - 中国人均医疗卫生支出2020年为5,146.4元，预计2025年达8,012.7元，年复合增长率9.3%[33] - 中国医药研发投入2021年为2,057亿人民币，预计2025年达3,423亿人民币，年复合增长率13.6%[33] - 中国中药行业市场规模预计2025年达12,080亿元，年复合增长率6.7%[33] - 2024年中国医药制造业利润总额为3,420.7亿元，同比下降1.1%[34] - 全球抗肿瘤药物市场预计2030年达4,825亿美元，2025-2030年复合增长率9.6%[32] - 制药装备行业加速向自动化、智能化、集成化方向发展，传统设备逐渐淘汰[41] - 国产高端制药装备性能已能满足高端客户需求，替代进口步伐加快[41] - 医药行业新政如"4+7"带量采购等推动制药装备行业集中度提升[42] - 高端制药装备及复杂制剂生产技术成为行业发展重点[43] 公司治理与股东结构 - 公司董事会设董事9名，其中独立董事3名[130] - 公司监事会现有监事3名，其中职工监事1名[131] - 董事长方正持有7,480,000股，占总持股的18.77%[137] - 副董事长方志义持有22,440,000股，占总持股的56.32%[137] - 董事周真道持有2,861,188股，占总持股的7.18%[137] - 董事黄斌斌持有6,732,000股，占总持股的16.89%[137] - 董事会秘书晁虎持有40,800股，占总持股的0.10%[137] - 财务总监徐海智持有306,000股，占总持股的0.77%[137] - 公司董事、监事及高管合计持有39,859,988股[137] - 2024年7月23日完成董事会换届选举，方正连任董事长兼总裁[139] - 公司董事长方正2024年税前报酬总额为72.32万元[146] - 公司副董事长方志义2024年税前报酬总额为54.06万元[146] - 公司财务总监徐海智2024年税前报酬总额为50.02万元[146] - 公司董事兼董事会秘书晁虎2024年税前报酬总额为47.99万元[146] - 公司2024年董事、监事和高级管理人员报酬总额为349.36万元[146] 风险因素 - 公司面临下游行业政策变化导致的需求下降风险，包括新版GMP、一致性评价、带量采购等政策的影响[119][120] - 国内制药装备行业高端市场被德国和意大利厂商占据，中低端市场竞争激烈，公司面临国内外厂商的竞争压力[120] - 公司面临客户工程进度延迟导致订单销售周期延长的风险，将加强与客户沟通以提高满意度[122] - 公司募集资金投资项目存在不确定性，产能扩张后可能面临市场销售未达预期的风险[123] - 公司董事及高管因募集资金使用不规范被采取出具警示函的监管措施[185] 利润分配与股东回报 - 公司2024年度利润分配预案为每10股派发现金红利0.6元（含税），总股本497,756,637股，合计派发现金红利29,865,398.22元（含税）[164] - 公司2024年度不进行送股及资本公积金转增股本[164] - 公司现金分红总额占利润分配总额比例为100%[162] - 公司可分配利润为167,885,088.79元[162] 募集资金使用 - 非公开发行募集资金总额为26,400.00万元，募集资金净额为26,186.23万元[101] - 截至报告期末累计使用募集资金16,297.69万元，使用比例为62.24%[101] - 结余募集资金余额为10,799.32万元，其中定期存款余额为9,800.00万元[103] - 募集资金利息收入扣除手续费净额为235.90万元，理财收益为674.88万元[103] - 制药配液系统生产中心建设项目和医药研发服务平台升级扩建项目达到预定可使用状态日期延期至2025年6月30日[105] - 总部基地建设项目和补充营运资金项目已达到预定可使用状态[105] 子公司表现 - 子公司迦南莱米特总资产为94,582,702.33元，净资产为70,490,933.02元，营业收入为120,409,456.09元，净利润为8,303,427.08元[110] - 子公司上海凯贤总资产为481,283,490.88元，净资产为83,776,202.78元，营业收入为302,812,780.58元，净利润为11,431,495.75元[110] - 子公司迦南飞奇总资产为99,100,915.57元，净资产为-60,442,051.51元，营业收入为29,863,070.04元，净利润为-20,130,308.67元[110] - 子公司迦楠健康总资产为62,445,355.20元，净资产为-1,799,727.95元，营业收入为35,210,823.01元，净利润为-10,185,369.00元[110] - 子公司天津迦楠总资产为158,275,153.52元，净资产为38,578,464.37元，营业收入为99,338,547.80元，净利润为-12,415,438.36元[110]