收入和利润（同比环比） - 营业收入94.36亿元同比下降6.66%[23] - 归属于上市公司股东的净利润1.40亿元同比大幅增长55.44%[23] - 扣除非经常性损益的净利润6225万元同比激增269.47%[23] - 加权平均净资产收益率7.09%同比上升2.37个百分点[23] - 公司2014年营业收入同比下降6.66%[37] - 公司营业收入94.22亿元人民币，同比下降6.62%[53] - 公司整体毛利率5.66%，同比上升2.08个百分点[53] - 农药产品收入12.17亿元人民币，同比增长49.63%[53] - 外销收入9.62亿元人民币，同比增长69.58%[53] - 对外委托贷款收益9118万元同比大幅增长[25] 成本和费用（同比环比） - 农资商品流通业务营业成本同比下降8.63%[40] - 化肥产品营业成本同比下降17.24%[41] - 农药产品营业成本同比上升51.16%[41] - 财务费用同比大幅上升62.52%[43] - 公司营业成本88.89亿元人民币，同比下降8.63%[53] 各业务线表现 - 公司主营业务收入和利润主要来源于化肥销售，面临化肥价格波动风险[14] - 五禾生态复合肥一期30万吨生产线正式投产[33] - 吉林辉隆复合肥项目年销售6.5万吨[33] - 农资商品流通业务营业成本同比下降8.63%[40] - 化肥产品营业成本同比下降17.24%[41] - 农药产品营业成本同比上升51.16%[41] - 农药产品收入12.17亿元人民币，同比增长49.63%[53] - 外销收入9.62亿元人民币，同比增长69.58%[53] - 安徽辉隆集团瑞丰化肥有限公司总资产为17.16亿元人民币，净资产为2.03亿元人民币，营业收入为8.48亿元人民币，净利润为598.26万元人民币[85] - 安徽辉隆集团瑞美福农化有限公司总资产为8.03亿元人民币，净资产为3566.53万元人民币，营业收入为2.21亿元人民币，净利润为1855.40万元人民币[85] - 安徽辉隆集团东华农资有限责任公司总资产为4.45亿元人民币，净资产为6379.45万元人民币，营业利润为-106.64万元人民币，净利润为-72.59万元人民币[85] - 江西辉隆农资有限责任公司总资产为2940.22万元人民币，净资产为1139.05万元人民币[85] - 江苏辉隆化肥有限公司总资产为6297.47万元人民币，净资产为953.60万元人民币[86] - 广西辉隆农资有限公司总资产为5442.46万元人民币，净资产为653.92万元人民币，营业收入为196.18万元人民币，净利润为196.18万元人民币[86] - 安徽辉隆阔海农产品有限公司总资产为8.41亿元人民币，净资产为9919.79万元人民币，营业利润为-1828.60万元人民币，净利润为-1832.92万元人民币[86] - 安徽辉隆集团新力化工有限公司总资产为11.62亿元人民币，净资产为2.44亿元人民币，营业利润为738.67万元人民币，净利润为773.50万元人民币[86] - 陕西辉隆农资有限公司总资产为2.89亿元人民币，净资产为6050.71万元人民币，营业利润为-7.15万元人民币，净利润为-35.92万元人民币[86] - 广东辉隆农资有限公司营业收入为7677.7万元，营业利润为266.8万元[87] - 海南省农业生产资料集团有限公司营业收入为3.21亿元，营业利润为668.1万元[87] - 安徽辉隆农资集团农业科技有限公司营业收入为2.63亿元，营业亏损为1654.5万元[87] - 安徽辉隆集团五禾生态肥业有限公司营业收入为3.4亿元，营业亏损为435.9万元[87] - 安徽辉隆集团农资连锁有限责任公司营业收入为10.31亿元，营业利润为2082.3万元[87] - 安徽盐湖辉隆南方贸易有限公司营业收入为5.05亿元，营业利润为837.9万元[88] - 安徽德合典当有限公司营业收入为5.44亿元，营业利润为4288.9万元[88] - 安徽帝元全银农业股份有限公司营业收入为1235万元，营业利润为4.8万元[88] - 安徽辉隆集团泰华肥业有限公司营业收入为2938.9万元，营业利润为17.8万元[88] - 安徽辉隆农资建材大市场管理有限公司注册资本9750万元，总资产772,251,841.08元，净利润-5,641,879.15元[89] - 天禾农业科技集团股份有限公司注册资本1亿元，总资产494,470,599.52元，净利润15,381,201.18元[89] - 巢湖市巢联民爆物品有限公司注册资本210万元，总资产17,376,844.24元，净利润1,417,325.76元[89] - 山西丰喜华瑞煤化工有限公司注册资本3亿元，总资产795,934,343.10元，净亏损46,748,320.77元[89] - 山西天泽煤化工集团股份公司注册资本45,107.35万元，总资产3,879,697,034.01元，净利润250,322,563.31元[89] - 安徽徳润融资租赁股份有限公司注册资本5亿元，总资产1,502,865,591.84元，净利润79,503,485.05元[89] - 安徽全丰瑞美福航空植保科技有限公司注册资本200万元，总资产1,601,413.55元，净亏损384,815.52元[90] - 德润融资租赁（深圳）有限公司注册资本3亿元，总资产246,424,803.74元，净利润7,152,903.27元[90] - 广德德善小额贷款有限公司注册资本1亿元，总资产177,640,933.78元，净利润16,992,230.90元[90] - 合肥德善小额贷款有限公司注册资本3.3亿元，总资产670,181,468元，净利润54,443,408元[90] - 吉林辉润化肥销售有限公司净利润同比增长330.94%至912,875.63元[94] - 益海嘉里(安徽)粮油工业有限公司净利润同比增长257.62%至12,967,811.79元[95] - 瑞丰公司净利润同比增长174.86%[92] - 广西辉隆净利润同比增长176.87%[92] - 广东辉隆净利润同比增长110.10%[92] - 海南农资净利润同比增长109.89%[93] - 德润融资租赁净利润同比增长143.28%[94] - 辉隆连锁净利润同比增长220.49%[94] - 帝元全银净利润同比增长116.58%[94] - 五禾生态净利润同比下降99.74%[93] - 公司自主品牌生产企业包括五禾生态、吉林辉隆、阜阳肥业、银山药业[106] 各地区表现 - 吉林辉隆复合肥项目年销售6.5万吨[33] - 外销收入9.62亿元人民币，同比增长69.58%[53] - 江西辉隆农资有限责任公司总资产为2940.22万元人民币，净资产为1139.05万元人民币[85] - 江苏辉隆化肥有限公司总资产为6297.47万元人民币，净资产为953.60万元人民币[86] - 广西辉隆农资有限公司总资产为5442.46万元人民币，净资产为653.92万元人民币，营业收入为196.18万元人民币，净利润为196.18万元人民币[86] - 陕西辉隆农资有限公司总资产为2.89亿元人民币，净资产为6050.71万元人民币，营业利润为-7.15万元人民币，净利润为-35.92万元人民币[86] - 广东辉隆农资有限公司营业收入为7677.7万元，营业利润为266.8万元[87] - 海南省农业生产资料集团有限公司营业收入为3.21亿元，营业利润为668.1万元[87] 管理层讨论和指引 - 公司实施"横向抓扩张，纵向抓延伸"战略，面临快速扩张带来的管理风险[14] - 2015年公司化肥销售目标突破360万吨[104] - 2015年农药销售目标突破15亿元[104] - 2015年化工销售目标突破13亿元[104] - 公司计划将服务模式拓展至配送中心＋加盟店＋农村新型经营主体[105] - 农业板块计划发展特色农业、品牌农业、设施农业、生态循环农业[108] - 公司计划将全椒生态打造成国家级农业产业园[108] - 新力化工业务板块将探索期现结合和电子商务模式[108] - 公司全面推行四点工作法进行风险管控和经营管理[110] - 公司建立风险分级管控体系按低风险区、中风险区、高风险区进行评估[110] 对外投资和类金融业务 - 公司参股小额贷款、典当、融资租赁等类金融企业，存在对外投资风险[14] - 对外投资额7.31亿元人民币，同比增长84.96%[61] - 公司持有安徽德润融资租赁股份有限公司33.25%股权[62] - 公司持有安徽全丰瑞美福航空植保科技有限公司49.00%股权[62] - 公司持有吉林辉润化肥销售有限公司34.00%股权[62] - 公司持有上海隆华汇投资管理有限公司35.00%股权[62] - 公司持有天禾农业科技集团股份有限公司15.42%股权[62] - 公司委托理财总金额为10,447万元[69] - 委托理财实际收回本金总额22,200万元[69] - 委托理财报告期实际损益金额为450.84万元[69] - 委托理财计提减值准备金额为199.88万元[69] - 委托理财资金来源为闲置募集资金和超募资金及自有资金[69] - 衍生品投资期末金额总计为1849.11万元，占公司报告期末净资产比例为0.84%[72] - 衍生品投资报告期实际损益金额为65.56万元[72] - 衍生品投资期初金额总计为3983.7万元[72] - 委托贷款金额为11301万元，贷款利率为13.00%[75] - 衍生品投资类型主要为套期保值，涉及玉米、豆粕等农产品和PTA等化工产品[73] - 衍生品投资资金来源为自有资金[72] - 衍生品投资未计提减值准备[72] - 衍生品投资未涉及关联交易[72] - 衍生品投资审批董事会公告披露日期为2012年06月13日[73] - 衍生品投资审批股东会公告披露日期为2012年11月15日[73] - 委托贷款总额为70,101万元，涉及四家公司：贵阳中盟磷业有限公司20,000万元（利率13.00%）、合肥博天化工有限公司10,800万元（利率13.00%）、中城建第六工程局集团有限公司13,000万元（利率15.00%）、安徽辉隆生资建材大市场管理有限公司15,000万元（利率15.00%）[76] - 安徽德润融资租赁股份有限公司总资产150,286.56万元，净利润7,950.35万元[138] - 德润融资租赁(深圳)有限公司总资产24,642.48万元，净利润715.29万元[139] 募集资金使用 - 募集资金总额130,226.64万元，报告期投入1,329.4万元，累计投入117,814.73万元[78] - 配送中心建设项目投资37,149万元，累计投入37,235.41万元（进度100.23%），2012年03月01日达到预定使用状态[79] - 信息化系统建设项目投资3,273万元，累计投入2,635.92万元（进度80.54%），2014年03月01日达到预定使用状态[79] - 超募资金投向包括收购控股子公司12,793.4万元、设立控股子公司6,050万元、归还银行贷款59,100万元[79] - 未使用募集资金用途：存在专户8,361,698.44元、购买理财产品91,000,000元、定期存款48,358,685.38元[81] - 宣城配送中心项目因政府土地批复和拆迁问题延迟实施[79] - 黄山配送中心办公楼因土地问题不能如期完成[80] - 和县配送中心变更为望江配送中心，临泉配送中心变更为萧县配送中心，涉及退回募集资金4,253,190元[81] - 以募集资金置换预先投入的自筹资金34,933,310元[81] 关联交易 - 与参股公司吉林辉润化肥销售有限公司发生关联交易金额4276.34万元人民币[134] - 与参股公司益海嘉里发生关联交易金额11809.91万元人民币[134] - 关联交易总额为117,928万元[135] - 向青海盐湖工业股份有限公司购买化肥金额达93,339.73万元[135] - 向益海嘉里(安徽)粮油工业有限公司销售农副产品金额为7,316.55万元[135] - 向安徽辉隆集团泰华肥业有限公司销售化肥金额为773.25万元[135] - 非经营性关联债权期末余额15,068.75万元[141] - 房屋租赁收入总额1,404,141元，较上期1,097,472元增长28%[143] - 安徽德润融资租赁股份有限公司房屋租赁收入251,820元，较上期95,410元增长164%[143] - 安徽新力投资有限公司房屋租赁收入120,669元，较上期79,872元增长51%[143] 担保情况 - 公司对外担保情况报告期内审批额度为0万元，实际发生额为0万元[148] - 公司对子公司担保报告期内审批额度合计268,000万元，实际发生额合计111,889.39万元[149] - 公司报告期末对子公司实际担保余额合计111,889.39万元[149] - 公司担保总额占净资产比例为55.25%[149] - 直接或间接为资产负债率超过70%的被担保对象提供债务担保金额80,298.02万元[150] - 担保总额超过净资产50%部分的金额为10,639.84万元[150] - 上述三项担保金额合计（C+D+E）90,937.86万元[150] - 公司报告期无违规对外担保情况[150] 利润分配 - 公司2014年度利润分配预案为每10股派发现金红利1.00元（含税）[5] - 2014年度利润分配预案为每10股派现1元，总派现4784万元[121] - 2012-2014连续三年现金分红均为每10股派1元，年分红额4784万元[119][120][121] - 2014年现金分红金额为4784万元人民币，占合并报表中归属于上市公司股东净利润的34.11%[123] - 2013年现金分红金额为4784万元人民币，占合并报表中归属于上市公司股东净利润的52.99%[123] - 2012年现金分红金额为4784万元人民币，占合并报表中归属于上市公司股东净利润的68.46%[123] - 2014年分红预案为每10股派息1元人民币（含税），以总股本47840万股为基数[123] - 2014年现金分红总额为4784万元人民币，占利润分配总额的比例为100%[123] - 公司2014年向投资者分配现金红利4784万元人民币[125] 现金流量 - 经营活动产生的现金流量净额5884万元同比下降91.43%[23] - 经营活动产生的现金流量净额同比下降91.43%[49] - 投资活动现金流入同比下降69.55%[50] - 筹资活动产生的现金流量净额同比上升143.88%[52] 资产和负债结构 - 总资产59.73亿元同比增长9.74%[23] - 货币资金5.76亿元人民币，占总资产比例9.65%，同比下降2.31个百分点[55] - 应收账款2.50亿元人民币，占总资产比例4.19%，同比上升1.51个百分点[55] - 存货10.29亿元人民币，占总资产比例17.23%，同比下降5.96个百分点[56] - 长期股权投资6.38亿元人民币，占总资产比例10.68%，同比上升5.10个百分点[56] 会计政策与合并范围变更 - 长期股权投资会计政策变更追溯调整影响9136.86万元，涉及安徽德合典当等7家被投资单位[113] - 资本公积调整前为104504.73万元，调整后为104470.76万元，减少33.97万元[114] - 其他综合收益调整后为251.29万元，包含原外币报表折算差额217.32万元[114] - 递延收益调整确认为576.45万元，原计入其他非流动负债[114] - 职工薪酬会计政策变更将养老保险单独分类至离职后福利项目[113] - 会计政策变更经第三届董事会第三次会议审议通过[112] - 新纳入合并范围子公司包括安徽盐湖辉隆南方贸易等3家投资设立企业[116] - 不再纳入合并范围子公司包括安徽辉隆集团泰华肥业等3家转让/注销企业[116] 公司治理与股东结构 - 公司有限售条件股份从203,004,410股（占比42.43%）减少至18,454,650股（占比3.86%）[160] - 公司无限售条件股份从275,395,590股（占比57.57%）增加至459,945,350股（占比96.14%）[160] - 境内法人持股减少184,549,760股至0股[160] - 境内自然人持股保持18,454,650股（占比3.86%）不变[160] - 公司股份总数保持478,400,000股不变[160] - 报告期末普通股股东总数为40,246股[162] - 年度报告披露日前第5个交易日末普通股股东总数为