财务数据关键指标变化 - 营业收入17.34亿元，同比增长9.41%[26][34] - 归属于上市公司股东的净利润3058.03万元，同比增长87%[26][34] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润2831.20万元，同比增长323.24%[26] - 经营活动产生的现金流量净额为-1.10亿元，同比改善34.32%[26] - 总资产38.85亿元，同比增长29.28%[26] - 归属于上市公司股东的净资产15.84亿元，同比增长36.52%[26] - 营业税金及附加同比大幅增长84.92%至831万元[43] - 所得税费用同比增长91.46%至2701万元[43] - 研发支出总额同比下降3.74%至3939万元，占营业收入比例降至2.27%[44] - 经营活动产生的现金流量净额改善34.32%至-1.10亿元[46] - 投资活动产生的现金流量净额恶化144.44%至-2.29亿元[46] - 筹资活动产生的现金流量净额同比增长93.38%至5.02亿元[46] - 国外营业收入同比增长50.24%至6.97亿元[49][50] - 报告期对外投资额571,640,000元，较上年同期58,000,000元增长885.59%[64] 钛白粉业务表现 - 钛白粉成品产量16.45万吨，同比增长28%，完成计划的101%[33][35] - 钛白粉销售量15.82万吨，同比增长23.58%[37] - 钛白粉生产量16.45万吨，同比增长28.19%[37] - 钛白粉营业成本12.63亿元，同比增长3.86%[39] - 金红石型钛白粉原料成本同比下降6.32%至7.93亿元，占营业成本比重降至61.05%[40] - 金红石型钛白粉能源成本同比上升42.26%至2.52亿元，占营业成本比重升至19.42%[40] - 钛白粉粗品产能达18万吨/年，精加工产能22万吨/年[57] - 非公开发行完成后金星钛白产能增至20万吨/年，无锡豪普产能增至10万吨/年[57] - 公司为国内唯一采用粗品生产与后处理分离模式的钛白粉企业[59] 子公司及业务线表现 - 中核华原(上海)钛白有限公司营业收入14.5587876034亿元，净亏损480.8316万元[80] - 安徽金星钛白(集团)有限公司营业收入11.4970930285亿元，净利润9759.328467万元[80] - 无锡中核华原钛白有限公司营业收入4.1133246596亿元，净利润353.795536万元[80] - 甘肃东方钛业有限公司净亏损178.750874万元[81] - 南通宝聚颜料有限公司营业收入9699.32616万元，净利润307.064032万元[81] - 公司2014年收购东方钛业和宝聚颜料，新增氧化铁产品线[15] - 公司收购甘肃东方钛业有限公司以扩大产能[145] - 公司通过并购宝聚颜料实现硫酸亚铁综合利用生产氧化铁颜料[62][63] - 循环经济模式利用废酸浓缩再生、余热发电及废渣资源化处理[62] - 全资子公司安徽金星钛白以人民币4646.7049万元（折合756.53万美元）收购无锡豪普钛业25%股权[95] - 对无锡豪普钛业合并比例由75%增至100%[96] - 公司内部子公司宝聚氧化铁吸收合并福泰化工以优化资源配置[112] 资产与负债变化 - 货币资金增加至4.89亿元，占总资产比例从9.74%升至12.60%，增长2.86个百分点[51] - 应收账款增长至3.09亿元，占总资产比例从4.91%升至7.95%，增长3.04个百分点[51] - 固定资产增至14.17亿元，占总资产比例从34.44%升至36.47%，增长2.03个百分点[51] - 短期借款增至12.02亿元，占总资产比例从32.14%略降至30.95%[54] - 资本公积增至9.26亿元，占总资产比例从19.10%升至23.85%，增长4.75个百分点[54] - 应收账款票据减少至6794万元，占总资产比例从6.45%降至1.75%[51] 投资与收购活动 - 收购南通宝聚颜料有限公司100%股权，进军氧化铁颜料行业[64] - 持有徽商银行股份15,397,200股，期末账面价值16,653,760元，报告期损益2,401,963.20元[65] - 持有马鞍山农村商业银行股份23,100,000股，期末账面价值27,500,000元，报告期损益3,465,000元[65] - 收购宝聚颜料交易价格为人民币3286万元[109] - 收购东方钛业交易价格为人民币6200万元[110] - 出售广西中核华原钛白有限公司30%股权交易价格为300万元人民币[111] - 出售资产对公司净利润影响为0元人民币占比0.00%[111] - 与白银乾盛投资及李萍的合同交易价格为6200万元，对应资产账面价值5446.17万元，评估价值6053.83万元[131] - 与马惠良、刘军、谭刚、曹锦秀的合同交易价格为3286万元，对应资产账面价值1854.64万元，评估价值3286.8万元[131] - 与刘艳的合同交易价格为300万元[131] 募集资金使用 - 募集资金总额40,191万元，报告期投入12,283.25万元，累计投入12,283.25万元[72] - 10万吨/年钛白粉后处理技改项目投资进度4.10%，累计投入903.58万元[75] - 5万吨/年金红石型钛白粉精加工生产线技改扩建项目投资进度64.95%，累计投入9,396.67万元[75] - 补充流动资金项目投资进度100%，累计投入1,983万元[75] - 豪普钛业预先投入募集资金投资项目自筹资金8532.67万元[77] - 金星钛白使用9000万元闲置募集资金补充流动资金[77] - 尚未使用的募集资金中活期存款账户余额为1.7246675491亿元[77] - 非公开发行股票募集资金10亿元人民币定价10.22元/股[118] - 非公开发行人民币普通股40,070,787股，发行价格每股10.03元，募集资金总额401,909,993.61元[149] - 扣除发行费用16,700,000.00元后，实际募集资金净额为385,209,993.61元[149] - 非公开发行后公司总股本增至450,182,727股，较发行前410,111,940股增长9.8%[148] - 新增注册资本（股本）为40,070,787.00元，资本公积为345,139,206.61元[154] - 非公开发行完成后公司所有者权益增加385,209,993.61元，资产负债率下降[154] 担保情况 - 报告期内审批对外担保额度总计为人民币50,000万元[125] - 报告期内实际发生对外担保总额为人民币40,130万元[125] - 报告期末实际对外担保余额为人民币15,530万元[125] - 子公司金星钛白单笔最高担保金额为人民币3,500万元[125] - 子公司无锡豪普单笔最高担保金额为人民币2,000万元[124] - 子公司盐城福泰单笔最高担保金额为人民币1,000万元[125] - 子公司南通宝聚单笔最高担保金额为人民币1,050万元[125] - 担保类型均为连带责任保证担保[124][125] - 担保期限最长为60个月[124] - 多数担保关联方性质为"是"[124][125] - 金星钛白提供多笔对外担保，单笔最高担保金额为25,600万元[126][127] - 金星钛白2014年累计担保发生额超过40,000万元[126][127] - 上海中核单笔最高担保额度为10,000万元[127] - 无锡豪普单笔担保额度均为5,000万元[127] - 担保期限主要为12个月，最短为3个月[126] - 连带责任保证为所有担保的共同特征[126][127] - 2014年到期担保中最大单笔金额为4,210万元[126] - 部分担保在报告期内已履行完毕[126] - 上海中核2013年累计担保发生额达11,000万元[127] - 无锡豪普2014年担保发生额合计4,600万元[127] - 报告期内公司审批对子公司担保额度合计为人民币120,000万元[129] - 报告期内公司对子公司担保实际发生额合计为人民币101,110万元[129] - 报告期末公司对子公司实际担保余额为人民币57,300万元[129] - 公司报告期内审批总担保额度为人民币170,000万元[129] - 公司报告期内担保实际发生总额为人民币141,240万元[129] - 报告期末公司实际担保余额为人民币72,830万元[129] - 实际担保总额占公司净资产比例为45.99%[129] - 公司为无锡豪普提供多笔连带责任保证担保，单笔金额从14万元至2,500万元不等[128][129] - 公司明确不存在违规对外担保情况[130] - 公司担保对象主要为子公司，未对股东等关联方提供担保[129] - 对圆融光电科技有限公司实际担保金额2,500万元人民币[123] - 对江苏新益能源有限公司实际担保金额400万元人民币[123] - 对子公司金星钛白实际担保金额合计3,500万元人民币[123] - 关联方担保中金星钛白未履行完毕担保金额1,650万元人民币[123] 股东与股权结构 - 公司第一大股东李建锋持股比例为26.92%[21] - 控股股东李建锋持股比例为26.92%，持有121,177,463股，其中质押117,170,000股[156] - 股东郑志锋持股比例为9.93%，持有44,694,886股，全部质押[156] - 股东陈富强持股比例为5.56%，持有25,029,167股，其中质押10,000,000股[156] - 股东胡建龙持股比例为4.14%，持有18,658,531股，其中质押17,878,031股[156] - 报告期末普通股股东总数为26,328户[156] - 有限售条件股份占比从64.86%降至58.62%，减少6.24个百分点[148] - 无限售条件股份占比从35.14%升至41.38%，增加6.24个百分点[148] - 境内法人持股数量从32,235,314股增至54,315,373股，占比从7.86%升至12.07%[148] - 境内自然人持股数量从233,779,547股降至209,560,047股，占比从57.00%降至46.55%[148] - 董事陈富强减持8,000,000股，期末持股降至25,029,167股[167][168] - 董事胡建龙减持6,219,500股，期末持股降至18,658,531股[167][168] - 董事、监事及高级管理人员合计减持14,219,500股，期末总持股降至164,865,161股[168] - 公司实际控制人李建锋持股26.92%，计划通过非公开发行增持至39.97%[162] - 大股东李建锋计划增持股份数量97,847,358股[162] 管理层与治理结构 - 公司董事、监事及高级管理人员2014年度报酬总额为625.71万元[174] - 董事长兼总经理李建锋从公司获得报酬总额72.09万元[173][174] - 财务总监范喜成从公司获得报酬总额71.17万元[174] - 董事陈富强从公司获得报酬总额64.47万元[174] - 董事兼副总经理胡建龙从公司获得报酬总额58.06万元[174] - 董事兼副总经理梅可春从公司获得报酬总额56.91万元[174] - 副总经理浦建忠从公司获得报酬总额54.28万元[174] - 副总经理兼董事会秘书夏云春从公司获得报酬总额54.23万元[174] - 监事会主席吴晓阳从公司获得报酬总额53.93万元[174] - 董事兼副总经理游翠纯从公司获得报酬总额55.25万元[174] - 公司2014年董事会审计委员会召开4次会议审核财务信息及评估审计工作[195] - 公司2014年提名委员会召开1次会议审查独立董事候选人资格[195] - 公司2014年战略委员会召开1次会议研究氧化铁行业并同意并购整合[195] - 公司2014年薪酬与考核委员会召开1次会议考核高管并指导薪酬体系建设[195] - 独立董事任继东2014年出席董事会13次（现场10次/通讯3次）无缺席[192] - 独立董事张进2014年出席董事会13次（现场10次/通讯3次）无缺席[192] - 独立董事刘纪鹏2014年出席董事会13次（现场10次/通讯2次/委托1次）无缺席[192] - 监事会确认2014年监督活动中未发现公司存在风险[196] 员工与人力资源 - 公司员工总数3123人[178][180][182] - 生产人员占比最高，为2117人，占总人数67.79%[178] - 大专以下学历员工占比70.19%，共2192人[180] - 40-50岁（含50）员工占比34.52%，共1078人[182] - 30岁以下（含30）员工占比31.41%，共981人[182] - 30-40岁（含40）员工占比28.82%，共900人[182] - 大专学历员工占比21.07%，共658人[180] - 管理人员占比11.62%，共363人[178] - 其他人员占比11.56%，共361人[178] - 本科学历员工占比8.26%，共258人[180] 关联交易与承诺 - 控股股东李建锋提供无息借款形成应付关联方债务期末余额10,000万元人民币[117] - 报告期未发生日常经营相关关联交易及股权激励计划[114][113] - 控股股东及相关方签署避免同业竞争承诺自2012年9月27日起生效[199] - 李建锋、郑志锋、陈富强、胡建龙等未发生与公司同业竞争事宜[200] - 公司实际控制人及关联方作出保持公司人员独立的永久性承诺[134] - 公司实际控制人及关联方作出保持公司资产独立完整的永久性承诺[134] - 公司实际控制人及关联方作出保持公司财务独立的永久性承诺[134] - 实际控制人承诺避免在中国境内外从事与公司主营业务直接竞争的业务[135] - 关联交易承诺要求交易价格参照独立第三方公允价格确定[136] - 承诺严格履行关联交易信息披露义务及回避表决机制[136] - 担保责任承诺对重组前安徽金星钛白等关联方担保损失承担连带赔偿责任[136] - 资产注入承诺涉及安徽金星钛白、无锡豪普钛业及盐城福泰化工的房产权益保障[136] - 盈利预测补偿协议签署方包括李建锋、郑志锋、陈富强、胡建龙及张家港以诺股权投资企业[136] 分红与利润分配 - 公司2014年计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本[7] - 公司连续三年（2012-2014）现金分红金额均为0元[99] 审计与机构变更 - 公司聘请信永中和会计师事务所为审计机构[22] - 公司持续督导财务顾问于2014年12月5日由信达证券变更为中信建投证券[23] - 公司2014年支付境内会计师事务所报酬65万元[140] 行业与市场环境 - 钛白粉行业装置开工率仅为70%[84] - 2015年钛白粉行业总产能预计将达到400万吨[84] 会计政策与估计变更 - 公司调整坏账准备会计估计使2014年净利润增加430.31万元[93] - 长期股权投资会计政策变更追溯调整2013年资产负债表减少长期股权投资4415.38万元[92] 战略与未来发展 - 公司拥有甘肃、安徽、江苏三大钛白粉生产基地形成区域协同生产布局[87] - 无锡生产基地定位为金红石型钛白粉后处理基地主要辐射欧美巴西土耳其等市场[87] - 安徽马鞍山生产基地定位为高档金红石型钛白粉生产使用攀西矿源和力拓矿渣原料[87] - 甘肃生产基地定位为金红石型钛白粉粗品生产基地利用当地硫酸资源优势[87] - 公司计划通过整合行业产能提升整体规模巩固产业优势地位[87] - 未来三年将调整采购模式通过无锡中核统一采购降低采购成本[89] - 公司将发展通用级多功能级塑料异型材专用级等多元产品结构[88] - 采用直销模式覆盖长三角珠三角泛渤海湾经济带核心市场[89] - 设立无锡中核统一采购钛矿，与攀钢、力拓等供应商建立战略合作[60] - 公司拟非公开发行募集资金不超过10亿元用于偿还银行借款和补充流动资金[162] - 公司非公开发行股票拟募集10亿元用于偿还银行借款和补充流动资金[140] 重大资产重组与业绩承诺 - 公司发行股份购买的金星钛白100%股权资产自2013年1月1日起纳入合并范围[15] - 金星钛白股东承诺该标的资产2013年、201