收入和利润（同比环比） - 营业总收入617,800,454.10元，同比增长4.63%[18] - 归属于上市公司股东的净利润-20,799,763.02元，同比下降2.51%[18] - 基本每股收益-0.08元/股，同比下降14.29%[18] - 加权平均净资产收益率-2.15%，同比改善0.10个百分点[18] - 公司上半年营业收入617.8百万元，同比增长4.63%[38] - 归属于母公司所有者的净利润亏损20.79百万元，与去年同期基本持平[38] - 营业收入6.178亿元，同比增长4.63%[49] - 净利润亏损21.06百万元，同比扩大8.6%[144] - 归属于母公司净利润亏损20.80百万元，同比收窄2.4%[145] - 营业总收入617.80百万元，同比增长4.6%[144] 成本和费用（同比环比） - 营业成本4.858亿元，同比增长5.95%[49] - 销售费用4389万元，同比增长19.06%[49] - 管理费用8755万元，同比下降10.10%[49] - 财务费用880万元，同比下降17.13%[49] - 研发投入2518万元，同比增长15.37%[49] - 所得税费用5.56万元，同比下降96.34%[49] - 营业总成本642.44百万元，同比增长4.8%[144] - 营业成本485.82百万元，同比增长5.9%[144] - 销售费用43.89百万元，同比增长19.1%[144] - 资产减值损失14.00百万元，同比增长75.2%[144] 现金流表现 - 经营活动产生的现金流量净额-122,748,738.49元，同比改善35.81%[18] - 经营活动现金流净额-1.227亿元，同比改善35.81%[49] - 筹资活动现金流净额-8183万元，同比下降144.04%[49] - 现金及现金等价物净减少2.294亿元，同比下降1114.61%[49] - 经营活动产生的现金流量净额为负1.227亿元，较上年同期负1.912亿元改善35.8%[152] - 投资活动产生的现金流量净额为负2283.7万元，较上年同期负2122.1万元扩大7.6%[152] - 筹资活动产生的现金流量净额为负8183.2万元，较上年同期正1.858亿元大幅下降144.0%[152] - 期末现金及现金等价物余额为1.009亿元，较上年同期2.616亿元下降61.4%[152] - 母公司经营活动现金流量净额负4970.3万元，较上年同期负2.072亿元改善76.0%[155][156] - 母公司投资活动现金流量净额负1109.0万元，较上年同期正7240.2万元下降115.3%[156] - 母公司筹资活动现金流量净额负6527.7万元，较上年同期正1.697亿元下降138.5%[156] - 母公司期末现金余额3270.1万元，较上年同期1.090亿元下降70.0%[157] - 收到税费返还5967.6万元，较上年同期1853.8万元增长221.8%[152] - 支付职工现金2525.2万元，较上年同期2496.2万元增长1.2%[152] 各业务线表现 - 营业收入分产品中轨道交通监控及安防系统同比增长127.45%至6252.01万元[51] - 供电及自动化系统营业收入同比下降3.88%至2.29亿元[51] - 接触网工程营业成本同比上升17.06%至2.93亿元[51] - 公司产品体系包含铁路供电综合自动化系统、供电调度自动化系统等完整轨道交通自动化产品[34] 各地区表现 - 全资子公司德国RPS的轨道交通供电业务及接触网业务覆盖欧洲、亚洲、北美、澳洲等地区[26] - 凯发德国境外资产规模169,124,649.44元，占净资产比重3.76%，报告期收益-2,573,223.53元[31] - RPS境外资产规模523,398,538.177元，占净资产比重19.04%，报告期收益-11,588,167.539元[31] - RPS Signal境外资产规模36,424,154.614元，占净资产比重3.22%，报告期收益-454,547.094元[31] - 公司境内外在执行合同合计28.42亿元，较上年同期增长40.97%[39] - 境内在执行合同13.05亿元，较上年增长23.6%[39] - 境外在执行合同15.37亿元，较上年同期增长59.9%[39] 资产和负债状况 - 货币资金占总资产比例同比下降10.21个百分点至18.28%[53] - 应收账款占总资产比例同比上升6.23个百分点至25.6%[53] - 长期借款金额同比下降62.38%至1.07亿元[53] - 受限资产总额达4.42亿元其中货币资金受限2.51亿元[55] - 公司流动比率从上年末264.00%下降至本报告期末219.18%减少44.82个百分点[126] - 公司速动比率从上年末183.00%下降至本报告期末132.42%减少50.58个百分点[127] - 公司资产负债率为50.00%较上年末51.00%下降1.00个百分点[126] - EBITDA利息保障倍数为0.81较上年同期0.92下降11.96%[127] - 公司货币资金期末余额3.52亿元较期初5.71亿元减少2.19亿元[134] - 应收账款期末余额4.93亿元较期初4.77亿元增加0.16亿元[134] - 存货期末余额6.44亿元较期初5.28亿元增加1.16亿元[134] - 应收票据期末余额941.47万元较期初3564.72万元减少2623.25万元[134] - 其他应收款期末余额5756.02万元较期初2625.22万元增加3130.80万元[134] - 公司总资产从期初的20,177.98百万元下降至期末的19,254.38百万元，降幅为4.6%[137] - 流动资产从期初的1,722.31百万元减少至期末的1,627.17百万元，降幅为5.5%[135] - 短期借款从期初的84.22百万元大幅减少至期末的43.75百万元，降幅达48.1%[136] - 一年内到期的非流动负债从期初的0.10百万元激增至期末的124.80百万元[136] - 长期借款从期初的258.87百万元大幅减少至期末的107.12百万元，降幅达58.6%[136] - 母公司货币资金从期初的355.14百万元减少至期末的255.85百万元，降幅为28.0%[139] - 母公司应收账款从期初的282.38百万元增加至期末的290.64百万元，增幅为2.9%[139] - 母公司存货从期初的207.36百万元增加至期末的245.15百万元，增幅为18.2%[139] - 母公司未分配利润从期初的334.84百万元减少至期末的307.53百万元，降幅为8.1%[141] 管理层讨论和指引 - 上半年经营业绩占比低主要因收入季节性集中在下半年[70] - 境外收购RPS公司因市场竞争及人力成本致毛利率较低[71] - 应收账款坏账计提已采用谨慎计提比例[72] - 应收账款坏账准备计提相比上期增加约6百万元[38] - 公司2018年6月毛利率为21.63%较2015年44.36%下降22.73个百分点[71] - 公司计划不派发现金红利不送红股不以公积金转增股本[6] - 公司未进行半年度利润分配及资本公积金转增股本[76] - 公开发行可转换公司债券募集资金总额不超过349.8948百万元[38] - 公司公开发行可转换公司债券总金额为34,989.48万元[97] - 公司发行可转换公司债券凯发转债余额为3.498948亿元人民币[120] 子公司和投资表现 - 非经常性损益总额1,394,699.88元，主要来自政府补助1,575,542.79元[22] - 子公司RPS报告期净亏损1158.82万欧元[63] - 天津保富电气实现净利润394.82万元[63] - 少数股东损益合计亏损26.32万元[66] - 公司完成重大资产购买，通过凯发德国收购RPS 100%股权及RPS Signal 100%股权[10] - 公司2016年全资收购德国RPS，实现从牵引供电二次产品向一次产品拓展[34] - 2009年与德国保富合资成立天津保富，进入城市轨道交通直流开关柜行业[34] - 2015年与捷克Alfa Union a.s.成立天津优联，产品应用于国内多地地铁项目[34] - 2015年成立凯发德国并于2016年完成对RPS和RPS Signal的收购[34] 股权和股东结构 - 公司有限售条件股份变动后数量为110,500,635股，占比39.98%[101] - 公司无限售条件股份变动后数量为165,879,365股，占比60.02%[101] - 公司总股本由275,500,000股增加至276,380,000股[101] - 公司2018年6月30日基本每股收益为-0.08元[102] - 公司2018年6月30日归属于普通股股东的每股净资产为3.42元[102] - 公司净资产为946,289,001.49元[102] - 公司高管锁定股期末限售股数总计110,500,635股，占期初限售股总数117,409,190股的94.1%[105] - 股权激励预留部分新增限售股880,000股，发行价格为5.53元/股，导致总股本由275,500,000股增至276,380,000股[106] - 实际控制人孔祥洲持股比例为25.22%，持有69,710,220股，其中限售股为52,469,340股，质押股数为27,891,900股[108] - 股东王伟持股比例为8.17%，持有22,567,760股，其中限售股为17,185,920股，质押股数为3,800,000股[108] - 股东王勇持股比例为3.76%，持有10,381,000股，其中限售股为7,785,750股，质押股数为5,867,300股[108] - 报告期末普通股股东总数为19,311名，无限售条件优先股股东数为0[108] - 股东程亮报告期内增持524,200股，总持股4,404,200股，均为无限售条件股份[109] - 前10名无限售条件股东中，孔祥洲持有17,240,880股，王伟持有5,381,840股，程亮持有4,404,200股[109] - 公司控股股东及实际控制人在报告期内未发生变更[110] - 限制性股票激励计划授予2名激励对象88万股[83] - 实际控制人承诺6个月内不减持股份并于2018年6月4日履行完毕[77] - 106位员工以每股9.21元价格认购350万股 出资金额3223.5万元 其中350万元计入注册资本 2873.5万元计入资本公积[171] - 员工增资后公司注册资本增至2.755亿元[171] - 2位员工以每股5.53元价格认购88万股限制性股票 出资金额486.64万元 其中88万元计入注册资本 398.64万元计入资本公积[172] - 限制性股票授予后公司注册资本增至2.7638亿元[172] - 截至2018年6月30日公司注册资本与股本均为2.7638亿股[172] 其他重要事项 - 公司城市轨道交通自动化系统产品已覆盖28个城市地铁及轻轨建设[25] - 北京轨道交通12号线线路全长29.4公里，共设车站21座[40] - 北京新机场线地下部分区段采用160公里/小时的刚性悬挂接触网系统[42] - 报告期内无重大诉讼、关联交易及处罚事项[80][84][81] - 公司报告期末实际担保余额为40,676.59万元，占净资产比例为42.99%[95] - 公司报告期内审批对子公司担保额度合计为50,000万元[94] - 公司报告期内对子公司担保实际发生额合计为0万元[94] - 2017年股东大会投资者参与比例为44.57%[75] - 公司归属于电气机械及器材制造业中的输配电及控制设备制造业（C382）[172] - 公司注册地址位于天津华苑产业区 实际控制人为孔祥洲与王伟[174] - 2018年半年度财务报表经董事会于8月29日批准报出[174] - 本期纳入合并范围的子公司共8家 与上年数量一致[174]