财务数据关键指标变化：收入和利润（同比环比） - 2014年营业收入为5.73亿元，同比仅增长0.49%[18] - 公司2014年营业收入为5.73亿元，同比增长0.49%[35] - 公司2014年营业收入为5.73亿元，同比增长0.49%[49] - 营业利润为6371万元，同比下降6.56%[18] - 公司2014年利润总额为6906.06万元，同比下降18.13%[35] - 归属于上市公司股东的净利润为6325万元，同比下降17.53%[18] - 公司2014年归属于上市公司股东的净利润为6324.87万元，同比下降17.53%[35] - 公司营业收入较上年同期增长0.49%，归属于上市公司普通股股东的净利润较上年同期下降18.13%[73] - 归属于上市公司普通股股东的扣除非经常性损益后的净利润较上年同期下降18.54%[73] - 基本每股收益0.20元/股，同比下降16.67%[18] - 加权平均净资产收益率7.47%，同比下降1.89个百分点[18] 财务数据关键指标变化：成本和费用（同比环比） - 公司2014年主营业务成本为4.119亿元，占营业成本比重99.14%[61] - 公司2014年研发投入金额为2202.41万元，占营业收入比例3.84%[65] - 饮料食品行业营业收入同比增长70.48%，营业成本同比增长81.41%[80] - 热力BMF产品营业收入同比增长13.62%，营业成本同比增长21.33%[80] - 燃油燃气锅炉产品营业收入同比下降6.54%，营业成本同比下降9.80%[80] 财务数据关键指标变化：现金流 - 经营活动产生的现金流量净额为-91.5万元，同比下降100.5%[18] - 经营活动产生的现金流量净额同比下降100.50%至-91.51万元[66][67] - 投资活动现金流出同比增长37.75%至1.232亿元[66] - 筹资活动现金流入同比下降54.39%至1.093亿元[66] - 现金及现金等价物净增加额同比下降416.89%至-1.303亿元[66] 财务数据关键指标变化：资产和负债 - 期末总股本3.16亿股，同比增长51.16%[18] - 资产总额10.35亿元，同比下降7.28%[18] - 归属于上市公司股东的所有者权益7.84亿元，同比下降7.03%[18] - 货币资金215,762,256.55元，占总资产20.84%，同比下降10.03个百分点[83] - 应收账款123,443,273.13元，占总资产11.93%，同比上升1.11个百分点[83] - 在建工程125,215,118.59元，占总资产12.10%，同比上升7.87个百分点[83] - 短期借款30,000,000.00元，占总资产2.90%，同比上升2.00个百分点[85] 各条业务线表现 - 分行业主营业务收入中造纸行业占比最高，为114,568,098.85元，毛利率28.26%[77][80] - 分产品主营业务收入中BMF热力占比最高，为396,218,318.85元，毛利率28.60%[78][80] - 报告期末应收账款余额为1.42亿元，其中生物质供热业务应收账款6182.20万元[27] - 工业锅炉制造业务应收账款8048.03万元，占比56.56%[27] - 公司年产1万吨生态油工业化示范项目已建设完成[33] - 公司已签约五个工业园区集中供热/气项目[24] - 生物质供热业务采用月结制，月底确认收入形成应收账款[27] - 公司致力于生物质燃料等新型清洁能源的开发和利用[30] - 公司新签广梅产业园、宜昌高新区、东莞中集等热能运营服务合同[38] - 公司收购迪森设备100%股权以实现产业链整合[43] - 公司拥有9个储备供热项目，包括7个集中供热和2个单一供热项目[39] - 受宏观经济影响部分客户用气量下降，华美钢铁项目停产影响收入[37][49] - 徐记食品、新丰珠啤、农夫山泉等项目陆续投产形成增量收入[49] - 子公司迪森设备营业收入15,735.56万元，净利润1,715.49万元，占公司净利润26.94%[111] - 子公司苏州迪森营业收入5,982.66万元，营业利润841.15万元，净利润324.15万元[110] - 子公司粤西迪森净亏损256.11万元，肇庆迪森净亏损112.51万元[110] - 公司设立多家新子公司负责区域生物质能供热业务，均未正式投产[111] - 公司热能服务项目涵盖近二十个行业包括造纸钢铁食品饮料医药化工建材等[134] 各地区表现 - 分地区主营业务收入中珠三角地区占比最高，为382,907,296.25元，毛利率26.81%[78][80] - 长三角地区营业收入87,003,954.32元，同比增长26.81%，占总收入22.13%[81] - 其他地区营业收入88,095,768.16元，同比增长26.81%，占总收入13.75%[81] - 公司2014年生物质供热业务在珠三角地区实现营业收入35300.61万元占比85.57%[137] 管理层讨论和指引 - 公司2018年规划实现归属于上市公司净利润4-5亿元[129] - 公司2015年非公开发行A股股票预案拟发行不超过7500万股募集资金不超过7.5亿元[132] - 公司商业模式需大量资金支持业务发展[132] - 公司客户用气/热量及稳定性是影响盈利能力的重要因素[134] - 公司通过降低单耗及运营成本提升效益[130] - 公司放弃建设10万吨BMF产能，集中资金转向热能服务项目[107] - 公司计划与迪森资本合资设立外商投资融资租赁公司专注于节能环保新能源领域[132] 其他没有覆盖的重要内容：应收账款账龄 - 75.19%的应收账款账龄在1年以内[27] 其他没有覆盖的重要内容：前五名客户和供应商 - 前五名客户合计销售金额为181,537,065.09元，占年度销售总额比例31.66%[70] - 前五名供应商合计采购金额为72,796,313.84元，占年度采购总额比例29.93%[70] 其他没有覆盖的重要内容：研发和知识产权 - 公司新增申请专利30件，其中发明专利9件，实用新型21件[89] - 公司新增授权专利22件，其中发明专利4件，实用新型18件[89] - 公司拥有有效专利合计151件，其中发明专利44件，实用新型105件[91] - 公司拥有注册商标28项[93] 其他没有覆盖的重要内容：募集资金使用 - 募集资金总额4.87亿元，报告期投入1.56亿元，累计投入3.29亿元[99] - 太仓生物质燃料项目投入2,498.11万元，累计投入4,507.63万元，进度36.64%[102] - 广州生物质燃料项目投入4,372.55万元，累计投入10,217.87万元，进度102.18%[102] - 生态油工业示范项目投入769.38万元，累计投入2,227.94万元，进度70.39%[102] - 生物质能供热项目投入3,927.41万元，累计投入3,927.41万元，进度80.15%[102] - 使用4,000万元超募资金永久补充流动资金[101] - 广州生物质燃料项目本期实现效益1,122.2万元，累计效益1,509.26万元[102] - 太仓生物质燃料项目本期实现效益47.87万元，累计效益105.05万元[102] - 梅州迪森投资亏损70,913.7元，宜昌迪瑞华森投资亏损42,165.91元[97] - 太仓生物质成型燃料产业化工程建设项目完工进度为36.64%[103] - 广州生物质成型燃料产业化工程技术改造项目完工进度为102.18%[103] - 太仓项目削减年产10万吨BMF燃料产能建设[103] - 公司首次公开发行募集资金净额为人民币43,139.296万元[103] - 超募资金总额为20,837.296万元[103] - 使用4,000万元超募资金偿还银行借款[103] - 生态油工业示范项目累计投入资金2,227.94万元，实施进度70.39%[103] - 生物质能供热项目累计投入资金3,927.41万元，实施进度80.15%[103] - 两次分别使用4,000万元超募资金永久补充流动资金[103] - 广州募投项目所投入肇庆工业园项目尚未投入运营[103] - 太仓生物质成型燃料产业化工程建设项目投资进度为36.64%[106] - 广州生物质成型燃料产业化工程技术改造项目投资进度为102.18%[106] - 公司使用4,000万元超募资金暂时补充流动资金[105] - 公司以银行承兑汇票支付募投项目款项累计52,100,119.47元[105] - 太仓项目变更后拟投入募集资金总额为12,302万元[106] - 广州技术改造项目本报告期实现效益1,122.2万元[106] - 太仓项目本报告期实现效益47.87万元[106] - 公司置换预先投入募投项目自筹资金538.874万元[104] - 太仓项目建设周期由24个月调整为36个月[104] - 广州技术改造项目达到预定可使用状态日期为2014年06月30日[106] - 公司2014年总资产22,302万元，营业利润6,870.66万元，净利润1,170.07万元[107] - 太仓募投项目工程完工进度为36.64%，广州募投项目完工进度为102.18%[107] 其他没有覆盖的重要内容：项目投资与进展 - 报告期对外投资额1.38亿元，上年同期为800万元，同比增长1,625%[97] - 广梅产业园项目一期设计蒸汽产能120t/h，总投资1.5亿元[53] - 石家庄氧化锌工业园项目总投资预计1.5亿元，一期建设规模50MW[57] - 新会开发区项目首期建设规模基于园区年用汽量22万吨[59] - 北海工业园项目首期建设规模为2台20吨生物质锅炉[60] - 宜昌高新区项目最终设计方案为3×16t/h生物质成型燃料锅炉系统[55] - 肇庆亚洲工业园项目已为首个客户调试供气[51] - 公司设立迪森国大、迪瑞华森等多个控股子公司推动业务拓展[41] 其他没有覆盖的重要内容：行业政策与市场环境 - 国务院要求2017年煤炭消费占比降至65%以下，非化石能源消费比重提高至13%[113] - 国家规划到2020年全国生物质成型燃料年利用量达5000万吨[115] - 2014年新增生物质能工业供热折合100万吨标准煤[117] - 目标2017年生物质固体成型燃料利用量超1500万吨[118] - 2017年底前每年新增生物质供热面积350万平方米[118] - 2017年底前每年新增生物质能工业供热利用量150万吨标煤[118] - 2014-2015年建设120个生物质成型燃料锅炉供热示范项目总投资约50亿元[120] - 我国农作物秸秆年产生量约6亿吨其中约3亿吨可作为原料使用折合1.5亿吨标准煤[121] - 林业废弃物年可获得量约9亿吨其中约3亿吨可作原料使用折合约2亿吨标准煤[121] - 2010年全国秸秆可收集资源量约7亿吨作为燃料使用量约1.22亿吨[122] - 2013年中国人造板产量达2.72亿立方米广东地区产量980.48万立方米折合约640万吨[123] - 公司2014年国内生产总值636463亿元同比增长7.4%低于2013年7.7%增速[134] - 2014年12月伦敦布伦特油价跌破60美元/桶较最高点下跌48%[135] - 2014年12月纽约油价跌至55美元/桶附近较最高点下跌46%[135] - 公司红塔项目等11个项目入选国家能源局生物质能供热应用典型项目汇编[125] 其他没有覆盖的重要内容：股权激励 - 公司授予41名激励对象485万份股票期权和242.5万股限制性股票[42] - 公司于2014年11月18日完成首次授予股票期权与限制性股票的授予登记工作[173] - 2015年2月12日董事会审议通过注销部分股票期权和回购注销部分限制性股票[174] - 股票期权与限制性股票激励计划首次授予股票期权行权价格为13.21元[171] - 首次授予限制性股票授予价格为6.34元[171] - 股权激励计划首次授予激励对象共计41人[171] - 公司2014年11月完成股权激励计划首次授予工作[128] 其他没有覆盖的重要内容：关联交易及收购 - 公司以人民币7853万元收购Devotion Group Limited持有的迪森设备100%股权[167][168] - 收购迪森设备100%股权贡献净利润1695.13万元，占净利润总额比率26.94%[167][168] - 公司出售厂房给广州迪森家用锅炉制造有限公司，交易价格3500万元[169] - 出售厂房资产贡献净利润672.42万元，占净利润总额比率10.69%[169] - 公司完成对迪森设备100%股权收购，形成同一控制下企业合并[169] - 公司收购迪森设备100%股权，转让价格7853万元，高于账面价值5235.5万元，溢价率50.1%[175] - 迪森设备资产评估价值8004.36万元，市场公允价值8004.36万元[175] - 资产收购关联交易产生收益151.36万元[175] - 迪森设备厂房出售交易产生收益672.42万元，转让价格3500万元高于账面价值2408.69万元[176] - 收到增值税即征即退款410万元计入经常性损益[21] 其他没有覆盖的重要内容：担保与承诺 - 公司对外担保总额4200万元，全部为关联方广州迪森家用锅炉制造有限公司提供[182] - 实际担保余额4200万元占公司净资产比例5.35%[182] - 子公司迪森设备为广州迪森家用锅炉制造有限公司银行贷款提供4200万元连带责任担保[182] - 公司承诺不为股权激励对象提供任何形式的财务资助或担保，长期有效[187] - 公司承诺自2013年12月2日起六个月内不筹划发行股份购买资产事项，期限至2014年6月2日[187] - 实际控制人常厚春、马革、李祖芹承诺上市后三十六个月内不转让或委托他人管理所持股份[187] - 董事及高管承诺任职期间每年转让股份不超过持有总数的25%[187] - 实际控制人签署《减少和规范关联交易承诺函》，承诺公平进行关联交易并履行披露程序[188] - 实际控制人签署《避免同业竞争承诺函》，承诺不从事与公司相竞争的业务[188] - 实际控制人承诺承担公司上市前未足额缴纳社保及公积金可能导致的全部经济损失[188] - 公司及实际控制人承诺募集资金不用于高风险投资及财务资助[189] 其他没有覆盖的重要内容：分红与利润分配 - 公司现金分红比例规定不低于当年可分配利润的20%[140] - 重大投资计划标准为对外投资累计支出超净资产50%且超5000万元或超总资产30%[141] - 成熟期无重大资金支出时现金分红比例最低需达80%[142] - 成熟期有重大资金支出时现金分红比例最低需达40%[142] - 成长期有重大资金支出时现金分红比例最低需达20%[142] - 2014年度现金分红总额为18,976,492.56元，占可分配利润比例为100%[145] - 2014年现金分红占合并报表归属于上市公司普通股股东净利润的30.00%[153] - 每10股派发现金红利0.60元（含税），总股本基数为316,274,876股[145][147][151] - 2013年度现金分红金额31,384,987.65元，占当年净利润比例为40.92%[153] - 2012年度现金分红金额27,897,766.80元，占当年净利润比例为46.99%（不考虑迪森设备）[153] - 近三年现金分红比例持续下降（2012年46.99%→2013年40.92%→2014年30.00%）[153] - 2013年实施资本公积金转增股本每10股转增5股，总股本由209,233,251股增至313,849,876股[149] - 2012年实施资本公积金转增股本每10股转增5股，总股本由139,488,834股增至209,233,251股[148] - 2014年度未实施资本公积金转增股本[145][151] - 利润分配方案符合公司章程规定，且经董事会审议通过（第五届董事会第二十一次会议）[144][151] 其他没有覆盖的重要内容：会计政策变更 - 固定资产折旧年限变更：房屋建筑物延长至20-30年机器设备延长至10-15年[139] - 新增管道设备折旧年限确定为20-30年[139] 其他没有覆盖的重要内容：股份变动 - 有限售条件股份变动前数量为108,133,712股占比51.68%[199] - 有限售条件股份变动后数量为154,845,095股占比48.96%[199] - 无限售条件股份变动后数量为161,429,781股占比51.