收入和利润（同比环比） - 营业总收入3.36亿元人民币，同比下降8.95%[18] - 营业总收入33641.73万元，同比下降8.95%[30] - 营业收入同比下降8.95%至3.364亿元，主要因自产生鲜乳收入下降及无种畜销售收入[35][37] - 营业收入从3.69亿元降至3.36亿元，下降8.9%[183] - 归属于上市公司普通股股东的净亏损2665.63万元人民币，同比下降248.08%[18] - 营业利润-2906.77万元，同比下降287.40%[30] - 归属于母公司股东的净利润-2665.63万元，同比下降248.08%[30] - 净利润由盈利2243.69万元转为亏损2857.70万元[183] - 公司合并净利润为亏损2857.7万元，相比上年同期盈利2243.69万元，下降幅度显著[184] - 归属于母公司所有者的净利润为亏损2665.63万元，上年同期为盈利1800.09万元[184] - 基本每股收益为负0.1261元人民币，同比下降214.64%[18] - 基本每股收益为-0.1261元，相比上年同期的0.11元大幅下降[184] - 2016年上半年每股收益为-0.1261元，归属于普通股股东的每股净资产为4.7962元[159] - 加权平均净资产收益率为负3.20%，同比下降6.01个百分点[18] 成本和费用（同比环比） - 财务费用同比增加734.22万元，增幅33.94%[31] - 销售费用同比增加613.99万元，增幅49.79%[31] - 管理费用同比增加837.91万元，增幅52.97%[31] - 营业成本同比下降3.39%至2.939亿元，主要因乳企原料乳价格下降[35] - 销售费用同比增长49.79%至1847万元，主因新增西牧乳业员工薪酬及新产品研发投入[35] - 管理费用同比增长52.97%至2419万元，主因新增西牧乳业导致员工薪酬增加[35] - 财务费用同比增长33.94%至2897万元，主因流动资金借款利息支出增加[35] - 销售费用从1233.21万元增至1847.20万元，增长49.7%[183] - 财务费用由2162.99万元增至2897.20万元，增长33.9%[183] - 母公司营业成本为6540.31万元，同比下降0.8%（上年同期为6590.15万元）[186] - 母公司财务费用为2538.1万元，同比增长31.1%（上年同期为1935.62万元）[186] 各业务线表现 - 乳制品销售收入19853.20万元，同比增长7.95%[31] - 自产生鲜乳销售收入同比下降5.34%[31] - 乳制品收入同比增长7.95%至1.985亿元，占总收入59.01%[37][38] - 自产生鲜乳收入同比下降5.34%至6398万元，毛利率3.38%[37][39][42] - 种畜销售收入同比下降100%至0元[37][43] - 花园乳业公司生产乳制品21518吨销售乳制品21684吨[95] - 公司自产生鲜乳18704.11吨[95] - 生产加工饲料32920吨销售饲料33120吨[95] - 分割肉生产421吨销售297吨[95] - 花园乳业公司生产乳制品21,518吨，销售乳制品21,684吨[115] - 公司自产生鲜乳18,704.11吨[115] - 生产加工饲料32,920吨，销售饲料33,120吨[115] - 分割肉生产421吨，销售297吨[115] - 公司拥有36家烘焙食品直营连锁门店[91] 参股公司表现 - 参股公司新疆花园乳业2016年上半年净利润为715.68万元[51] - 参股公司新疆西牧乳业2016年上半年净亏损1504.17万元[51] - 参股公司新疆泉牲牧业2016年上半年净利润2687.32万元[51] 现金流量 - 经营活动产生的现金流量净额为负1.62亿元人民币，同比下降797.30%[18] - 经营活动现金流量净额同比下降797.30%至-1.623亿元，主因偿付其他应付款增加[35] - 现金及现金等价物净增加额同比增长1671.62%至3619万元，主因收到3.9亿元配股融资资金[35] - 经营活动产生的现金流量净额为-1.62亿元，相比上年同期2328.02万元的正向现金流大幅恶化[190][191] - 销售商品、提供劳务收到的现金为3.87亿元，同比下降23.9%（上年同期为5.09亿元）[190] - 投资活动产生的现金流量净额为-6684.75万元，主要由于购建长期资产支付4140.43万元[191] - 筹资活动产生的现金流量净额为2.65亿元，主要来自吸收投资收到的3.9亿元和取得借款收到的3.08亿元[191][192] - 经营活动产生的现金流量净额为-1.89亿元，同比下降415.5%[194] - 销售商品、提供劳务收到的现金为5250.25万元，同比下降74.2%[194] - 收到其他与经营活动有关的现金为1.76亿元，同比增长105.1%[194] - 购买商品、接受劳务支付的现金为2.84亿元，同比增长48.9%[194] - 投资活动产生的现金流量净额为-2784.7万元，同比改善84.3%[195] - 筹资活动产生的现金流量净额为2.79亿元，同比增长139.3%[195] - 吸收投资收到的现金为3.9亿元[195] - 期末现金及现金等价物余额为1.66亿元，同比增长53.9%[195] 资产和负债变化 - 总资产24.07亿元人民币，较上年度末增长5.99%[18] - 总资产240683.63万元，同比增长5.99%[30] - 归属于上市公司普通股股东的所有者权益10.14亿元人民币，较上年度末增长55.32%[18] - 净资产101358.60万元，同比增长55.32%[30] - 公司资产总计24.068亿元，较期初22.709亿元增长6.0%[173] - 公司合并总资产从期初227.09亿元增至期末240.68亿元，增长6.0%[176] - 合并负债总额由期初153.95亿元降至期末131.64亿元，减少14.5%[175] - 归属于母公司所有者权益由6.53亿元增至10.14亿元，大幅增长55.3%[176] - 归属于母公司所有者权益为10.9亿元，同比增长49.1%[197][199] - 货币资金期末余额为2.106亿元，较期初1.818亿元增长15.8%[173] - 应收账款期末余额为7231.89万元，较期初6323.14万元增长14.3%[173] - 存货期末余额为6.159亿元，较期初5.654亿元增长8.9%[173] - 短期借款期末余额为9.324亿元，较期初10.169亿元下降8.3%[174] - 长期股权投资期末余额3.083亿元，较期初2.827亿元增长9.0%[173] - 在建工程期末余额3533.71万元，较期初1848.36万元增长91.1%[173] - 生产性生物资产期末余额1.351亿元，较期初1.303亿元增长3.6%[173] - 货币资金从期初1.02亿元增至期末1.66亿元，增长61.6%[178] - 短期借款由8.69亿元降至7.95亿元，减少8.5%[179] - 存货从1.71亿元增至2.40亿元，增长40.3%[178] - 资本公积增长至6.21亿元，同比增长121.3%[197][199] 融资和投资活动 - 公司实际配售股数47,532,310股每股发行价8.34元募集资金总额396,419,465.40元[104] - 扣除发行费用8,757,752.11元后募集资金净额为387,661,713.29元[104] - 报告期投入募集资金总额32,156.86万元已累计投入32,156.86万元[102] - 年产15万吨精饲料生产基地建设项目仍在建设过程中[104] - 归还银行贷款及补充流动资金事宜全部执行完毕并对募集资金专户销户[104] - 年产15万吨精饲料生产基地建设项目承诺投资总额为10,300万元，本报告期投入3,690.69万元，累计投入3,690.69万元，投资进度为35.83%[106] - 超募资金用于归还银行贷款15,000万元，本报告期投入15,000万元，累计投入15,000万元，投资进度为100%[106] - 超募资金用于补充流动资金13,466.17万元，本报告期投入13,466.17万元，累计投入13,466.17万元，投资进度为100%[106] - 募集资金投资及超募资金投入合计总额为38,766.17万元，本报告期累计投入32,156.86万元[107] - 年产15万吨精饲料生产基地建设项目未达到预计收益，因仍在建设过程中[107] - 公司预先投入募投项目自筹资金11,687.75万元，其中投入精饲料项目3,687.78万元，归还银行贷款8,000万元[107] - 公司完成配股发行，有效认购数量为47,532,310股，占可配售股份总数49,140,000股的96.73%，认购金额为396,419,465.40元[156][158] - 配股发行后公司股份总数由163,800,000股增加至211,332,310股[156] - 有限售条件股份由889,225股（占比0.54%）增加至1,033,514股（占比0.49%）[156] - 无限售条件股份由162,910,775股（占比99.46%）增加至210,298,796股（占比99.51%）[156] - 高级管理人员徐义民、杨祎、陈建防通过配股新增238,503股限售股票[157][160] - 离职财务负责人范素梅94,214股限售股期满解除限售[157][160] 股东和股权结构 - 报告期末股东总数为15,863户[161] - 第一大股东石河子国有资产经营集团有限公司持股94,378,171股，占比44.66%，其中15,000,000股处于质押状态[161] - 石河子国有资产经营集团持有9437.82万股普通股，占比33.6%（按总股本2.81亿股计算）[162] - 董事长徐义民持股69.06万股，较期初53.12万股增长29.9%[167] - 公司实际控制人为农八师国资委[148] 关联交易和担保 - 日常关联交易实际发生金额为0万元，占获批额度1000万元的0%[132][133] - 关联交易获批年度总额度为1000万元[132][133] - 报告期内对外担保实际发生额为0万元[142] - 对子公司新疆泉牲牧业担保实际发生金额4450万元（1000万+1500万+1000万+950万）[142] - 对子公司石河子市天源奶业担保实际发生金额800万元[142] - 对子公司新疆喀尔万食品科技担保实际发生金额2000万元（900万+1100万）[142] - 对子公司石河子花园乳业担保实际发生金额1000万元[142] - 报告期内审批对子公司担保额度合计为31,800万元[143] - 报告期内对子公司担保实际发生额合计为7,250万元[143] - 报告期末已审批的对子公司担保额度合计为36,250万元[143] - 报告期末对子公司实际担保余额合计为17,550万元[143] - 实际担保总额占公司净资产比例为17.31%[143] - 新疆西牧乳业有限责任公司获2,500万元连带责任保证担保[143] - 新疆西部准格尔牧业股份有限公司累计获4,000万元担保[143] - 石河子市五家牧业公司各获300-400万元连带责任保证担保[143] - 公司报告期无违规对外担保情况[145] 分红政策 - 公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本[7] - 2015年度现金分红总额为2,324,655.41元人民币，以总股本211,332,310股为基数每10股派发现金股利0.11元人民币（含税）[123] - 现金分红政策要求每年现金分红比例不低于当年可分配利润的10%[119] - 现金分红政策要求连续三年累计现金分红比例不低于对应年度年均可分配利润的30%[119] - 现金分红需满足该年度净利润为正值且可分配利润为正值[119] - 现金分红需满足该年度年末资产负债率不超过70%[119] - 现金分红需满足现金流量充足且现金流量净额为正数[119] - 利润分配政策调整触发条件为营业收入总额、净利润或每股收益同比下降50%[122] - 2015年度未分配利润结转金额为163,641,354.68元人民币[123] - 公司报告期内盈利且母公司未分配利润为正但未提出现金红利分配预案不适用[124] - 公司计划半年度不派发现现金红利，不送红股，不以公积金转增股本[124] 风险因素 - 市场生鲜乳价格波动被列为重大风险，2014年下半年起价格呈下跌趋势[24] - 2013年度国内生鲜乳销售价格一路走高但2014年下半年起呈现下跌趋势市场价格波动较大且未企稳回升[96] - 国内奶价回落主因国际市场乳品价格走低及大量奶粉和常温奶进口冲击[96] - 新疆地区奶价受国际价格走低和进口乳制品冲击影响较小[96] - 新疆巴氏奶和酸奶等低温奶产品需求不断扩大[96] 技术和研发 - 公司拥有技术人员208人，近三年开发畜牧新产品30余项[53] - 公司配备实验仪器设备300余台套，实验室面积1200余平方米[54] - 近三年公司申请专利25项，其中发明专利10项[55] 行业背景和竞争 - 伊利股份和蒙牛乳业2012年分别占全国液态乳市场份额16%和15%[62] - 伊利股份和蒙牛乳业2012年在全国常温奶市场占有率分别排名第二和第一[62] - 伊利股份2012年酸奶市场占有率排名第一[62] - 光明乳业2012年酸奶市场占有率排名第二[62] - 蒙牛乳业2012年酸奶市场占有率排名第三[62] - 全国乳制品制造企业截至2014年7月末共631家[62] - 新建液态乳项目日处理生鲜乳能力北方地区须达到500吨及以上[65] - 改扩建液态乳项目日处理生鲜乳能力北方地区须达到300吨及以上[65] - 新建乳制品加工项目奶源基地供应量要求不低于加工能力的40%[65] - 新建乳制品项目与现有企业距离要求北方地区100公里以上[65] - 乳制品产量从2000年217万吨增长到2013年2698万吨，复合增长率显著[71] - 奶牛存栏量从2000年489万头增至2013年1440万头[71] - 城镇居民人均乳制品消费支出从2000年68.57元/年升至2012年253.57元/年[71] - 乳制品行业利润总额2005年49.15亿元，2013年达180.11亿元，复合增长率17.63%[72] - 近三年销售利润率保持在6%以上[72] - 饲料成本占生鲜乳生产成本70%以上[76] - 北方乳企普遍采用"公司＋奶站＋农户"采购模式[78] - 南方乳企以"公司＋牧场"模式为主，规模化养殖水平高[78] - 巴氏杀菌牛奶保质期310天（4℃）[73] - UHT灭菌牛奶保质期可达18个月（常温）[74] - 新疆天然草场总面积5139.77万公顷占全国草场总面积约20%居全国第二位[84] - 新疆人均占有草场面积达44.04亩[84] - 新疆牧草品种达3270种占全国植物区系种数的12.1%[84] - 麦趣尔2011年乳制品产量27717.48吨[91] - 西域春注册资本1000万元[92] 重要资质和许可 - 公司控股子公司花园乳业及全资子公司西牧乳业是新疆仅有的两家取得婴幼儿配方乳粉生产销售许可企业[97] - 西牧乳业于2016年5月取得婴幼儿配方乳粉生产许可证[151] - 公司全资子公司西牧乳业正式取得婴幼儿配方乳粉生产许可证，有效期至2019年5月15日[152] 承诺事项 - 公司董事及高管徐义民、杨祎、陈建防、范素梅承诺任职期间每年转让股份不超过持股总数的25%[148] - 控股股东石河子国资公司于2009年7月9日出具避免同业竞争承诺[148] - 徐义民、杨祎、陈建防承诺2015年11月13日至2016年12月31日期间不减持股份[149] - 截至2016年6月30日所有承诺均未发现违反情况[148][149] - 石河子国资公司承诺将竞争性业务收益无偿转让予西部牧业[148] - 西部牧业对控股股东相关资产及技术