收入和利润（同比环比） - 营业总收入为28.95亿元人民币，同比增长23.34%[24] - 归属于上市公司股东的净利润为5.34亿元人民币，同比增长97.73%[24] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润为3.21亿元人民币，同比增长20.33%[24] - 基本每股收益为0.1710元/股，同比增长90.00%[24] - 稀释每股收益为0.1710元/股，同比增长90.00%[24] - 加权平均净资产收益率为3.37%，同比上升1.50个百分点[24] - 公司2017年上半年营业收入达到2,895,071,470.66元，同比增长23.34%[48] - 公司2017年上半年利润总额为641,595,060.19元，同比增长97.20%[48] - 归属于母公司净利润为533,848,716.67元，同比增长97.73%[48] - 营业收入同比增长23.34%至28.95亿元[54] - 投资收益同比大幅增长399.10%至2.74亿元[55] - 营业总收入为28.95亿元，较上年同期23.47亿元增长23.4%[166] - 净利润为5.29亿元，较上年同期2.61亿元增长103.0%[166] - 归属于母公司所有者的净利润为5.34亿元，较上年同期2.70亿元增长97.7%[166] - 基本每股收益为0.1710元，较上年同期0.09元增长90.0%[167] - 净利润为1.92亿元人民币，同比增长24.9%[170] 成本和费用（同比环比） - 营业成本同比增长20.57%至21.08亿元[54] - 销售费用同比增长33.81%至7610.79万元[54] - 财务费用同比大幅增长239.32%至1.13亿元[54] - 研发投入同比增长56.42%至8149.45万元[54] - 营业成本为21.08亿元，较上年同期17.48亿元增长20.6%[166] - 财务费用为1.13亿元，较上年同期0.33亿元增长239.3%[166] 业务线表现 - 环保行业收入同比增长28.07%至16.53亿元[56] - EPC业务新增订单金额达112.05亿元[56] - 公司微滤膜年产能稳定在600万平方米[52] - 公司超滤膜年产能稳定在400万平方米[52] - 公司超低压选择性纳滤DF膜年产能达300万平方米[52] - 公司通过PPP模式覆盖全国近200个城市[50] - 公司膜技术覆盖水环境敏感区域包括北京/环太湖/环滇池等地区[49] - 公司承担国家水专项及863计划等国家级科研项目[51] - 公司业务快速扩大，黑臭河项目显著增多且毛利率相对较低[9] - 公司整体毛利率将随业务扩大而逐渐降低[9] 地区表现 - 公司通过PPP模式覆盖全国近200个城市[50] - 公司膜技术覆盖水环境敏感区域包括北京/环太湖/环滇池等地区[49] - 香港公司货币资金规模为1.638亿元，占净资产比重1.02%[35] - 碧水源香港环保有限公司销售额为163,825,835.9美元[98] - 碧水源香港环保有限公司营业利润为135,819,770.5美元[98] - 碧水源香港环保有限公司净利润为142,395,029.96美元[98] 管理层讨论和指引 - 公司面临膜技术市场竞争风险，膜技术市场额度与份额仍偏小[4] - 公司是国内膜技术领域的全面领先者，但面临国内外竞争对手挑战[4] - 公司已拥有近两百家PPP模式合资公司，但存在支付与信用风险[8] - 公司存在短期现金流短缺的风险[7] - 公司项目具有显著季节性特点，工程施工大多集中在下半年特别是第四季度[7] - 公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本[10] - 公司从事环保产业技术解决方案业务，绝大部分客户为地方政府或其平台企业[7] - 公司半年度不进行利润分配及资本公积金转增股本[103] - 实际控制人文剑平承诺增持公司股份金额10-11亿元人民币[105] 现金流量 - 经营活动产生的现金流量净额为-7.02亿元人民币，同比改善26.49%[24] - 投资活动现金流量净额同比下降159.82%至-43.87亿元[54] - 经营活动现金流量净额为-7.02亿元人民币，同比改善26.5%[171] - 投资活动现金流量净额为-43.87亿元人民币，同比扩大159.8%[173] - 筹资活动现金流量净额为17.6亿元人民币，同比增长46.0%[173] - 销售商品提供劳务收到现金27.32亿元人民币，同比增长45.8%[171] - 投资支付现金13.14亿元人民币，同比增长280.8%[173] - 取得借款收到现金35.75亿元人民币，同比增长137.7%[173] - 期末现金及现金等价物余额41.85亿元人民币，同比增长8.5%[173] - 母公司经营活动现金流量净额为-9.43亿元人民币[176] - 母公司投资活动现金流量净额为-21.99亿元人民币[176] - 筹资活动产生的现金流量净额同比增加67.5%，从9.09亿元增至15.22亿元[177] - 期末现金及现金等价物余额同比下降31.1%，从25.74亿元减少至17.73亿元[177] 资产和负债变化 - 总资产为334.81亿元人民币，较上年度末增长5.27%[24] - 归属于上市公司股东的净资产为160.49亿元人民币，较上年度末增长3.40%[24] - 公司股权资产增加主要由于报告期内投资增加所致[34] - 固定资产变化主要由于对外收购合并范围变化所致[34] - 无形资产增加因TOT/BOT等PPP项目增加及建设中形成的无形资产增加[34] - 在建工程增加主要由于反渗透第二条生产线及1245超微滤等项目投入增加[34] - 商誉增加主要由于收购北京良业环境科技有限公司股权所致[34] - 其他非流动资产增加主要由于支付土地预付款所致[34] - 货币资金占总资产比例下降15.95个百分点至12.52%[61] - 长期股权投资增加至35.47亿元人民币，占总资产比例从7.35%升至10.59%，增幅3.24个百分点，主要因报告期内增加投资[63] - 无形资产大幅增长至128.88亿元人民币，占比从31.23%升至38.49%，增幅7.26个百分点，主要因PPP项目增加导致建设形成的无形资产增加[63] - 商誉从207.91万元人民币激增至7.94亿元人民币，占比从0.07%升至2.37%，增幅2.30个百分点，主要因收购北京良业股权所致[63] - 其他非流动资产从279.13万元人民币增至11.00亿元人民币，占比从0.09%升至3.29%，增幅3.20个百分点，主要因支付土地预付款[63] - 短期借款减少至18.57亿元人民币，占比从7.79%降至5.55%，减少2.24个百分点，主要因偿还短期借款[63] - 长期借款增至18.56亿元人民币，占比从4.61%升至5.54%，增幅0.93个百分点，主要因PPP项目增加致使长期借款增加[63] - 公司货币资金期末余额为41.93亿元人民币，较期初90.56亿元人民币下降53.7%[156] - 应收账款期末余额为39.70亿元人民币，较期初42.32亿元人民币下降6.2%[156] - 存货期末余额为10.44亿元人民币，较期初4.31亿元人民币大幅增长142.4%[156] - 长期股权投资期末余额为35.47亿元人民币，较期初23.38亿元人民币增长51.7%[157] - 商誉期末余额为7.94亿元人民币，较期初0.21亿元人民币大幅增长3719.3%[157] - 短期借款期末余额为18.57亿元人民币，较期初24.79亿元人民币下降25.1%[157] - 应付债券期末新增15.21亿元人民币[158] - 归属于母公司所有者权益合计期末为160.49亿元人民币，较期初155.21亿元人民币增长3.4%[159] - 少数股东权益期末为13.24亿元人民币，较期初8.13亿元人民币增长62.8%[159] - 货币资金期末余额为17.73亿元，较期初48.80亿元下降63.7%[161] - 其他应收款期末余额为23.74亿元，较期初9.76亿元增长143.2%[161] - 长期股权投资期末余额为145.92亿元，较期初105.89亿元增长37.8%[162] - 资产总计期末余额为268.05亿元，较期初254.84亿元增长5.2%[162] 投资和收购活动 - 非经常性损益项目中处置盈德气体及分步收购北京良业产生收益2.25亿元人民币[28] - 报告期投资额达18.69亿元人民币，较上年同期4.12亿元增长353.27%[66] - 收购北京良业环境技术有限公司70%股权，投资金额8.49亿元人民币，预计收益1.65亿元人民币，本期实现投资收益0.41亿元人民币[68] - 可供出售金融资产减少至4.88亿元人民币，较期初7.56亿元下降，主要因处置盈德气体股权[65] - 报告期内新投资设立子公司20家[98] - 报告期内通过股权收购方式新增3家子公司[98] - 报告期内通过股权转让方式新增1家子公司[98] - 所有新取得子公司对整体生产经营和业绩均无明显影响[98] 募集资金使用 - 募集资金累计投入24.36亿元人民币，超募资金累计投入19.48亿元人民币，超/微滤膜生产线项目投资进度达103.52%[71][73] - 公司实际募集资金净额为人民币24.44亿元，其中超募资金金额为18.78亿元[74] - 公司使用超募资金2,000万元偿还银行贷款[74] - 公司使用超募资金16,000万元暂时补充流动资金[74] - 公司使用超募资金35,000万元永久补充流动资金[74] - 公司使用超募资金60,000万元投资成立云南水务产业发展有限责任公司[75] - 公司使用超募资金5,760万元投资成立湖南碧水源科技有限公司[75] - 公司使用超募资金2,215.2万元投资成立无锡碧水源丽阳膜科技有限公司[75] - 公司使用超募资金40,000万元暂时补充流动资金[76] - 公司使用超募资金14,700万元投资成立武汉武钢碧水源环保技术有限公司[76] - 公司归还暂时补充流动资金的超募资金40,000万元至募集资金专户[77] - 公司非公开发行股份募集资金总额为618,696.96万元[82][83] - 报告期内投入募集资金总额为20,573.21万元[83] - 累计投入募集资金总额为573,602.10万元[83][84] - 累计变更用途募集资金总额为89,200万元[83] - 募集资金变更比例为14.42%[83] - 使用31,139.60万元超募资金永久补充流动资金[79] - 使用10,000万元超募资金增资京建水务获20.82%股权[79] - 使用14,416.43万元募集资金置换预先投入自筹资金[80] - 多次使用超募资金暂时补充流动资金累计超68,000万元[79][80] - 尚未使用募集资金存放于专户及定期存单[80] - 公司以募集资金131,171.05万元置换预先投入募投项目的自筹资金[88] - 公司使用闲置募集资金100,000.00万元暂时补充流动资金[88] 募投项目进度 - 珠海市污水管网建设工程项目承诺投资总额72,059.9万元，累计投入32,561.09万元，进度45.19%[86] - 甘泉堡工业园区污水处理项目累计投入34,367.44万元，投资进度达94.92%[86] - 吉林市污水处理厂提标改造工程累计投入25,337.44万元，进度78.20%[86] - 烟台市套子湾污水处理厂二期工程累计投入14,957.72万元，进度100%[86] - 北京市门头沟区第二再生水厂工程累计投入50,660.43万元，进度87.31%[86] - 太原市晋阳污水处理厂项目累计投入104,239.37万元，进度95.11%[87] - 汕头市潮南区3座污水处理厂PPP项目累计投入39,660.44万元，进度58.35%[87] - 南阳高新区光电产业园污水处理厂累计投入16,068.4万元，进度90.46%[87] - 公司承诺投资项目总金额618,696.96万元，累计实际投入475,102.1万元[87] - 报告期内承诺投资项目实现效益10,251.84万元[87] - 沙湾县项目募集资金投入21,230万元，投资进度达98.92%[91] - 汕头市污水处理厂PPP项目募集资金投入67,970万元，投资进度58.35%[91] - 变更后募投项目累计实际投入60,660.44万元[91] 子公司表现 - 子公司北京碧水源膜科技净利润3,926.33万元[97] - 子公司北京久安建设投资集团净利润14,372.70万元[97] - 子公司北京良业环境科技净利润5,182.62万元[97] - 北京久安建设投资集团总资产76.67亿元[97] - 北京碧水源膜科技总资产11.08亿元[97] - 子公司云南水务成功上市成为激励计划典范[45] - 公司与云南城投采用PPP模式合资成立的云南水务投资股份有限公司于2015年5月27日在香港上市[44] - 云南水务成为中国水务领域第一家PPP模式上市公司[44] 股东和股权结构 - 公司2016年年度股东大会投资者参与比例为59.25%[102] - 公司股份限售承诺期限为2年，自2016年2月3日起[104] - 公司第二期股票期权激励计划首次授予部分行权5,878,720股，未行权11,962,896股[111] - 公司第二期股票期权激励计划预留部分行权952,739股，未行权1,539,931股[111] - 公司第三期股票期权激励计划尚未行权[112] - 公司第三期限制性股票激励计划尚未解禁[112] - 公司第一期股票期权激励计划已全部行权完毕[111] - 股份总数因激励行权增加683.15万股至313,368.68万股[136] - 有限售条件股份增至121,267.24万股（占总股本38.70%）[136] - 无限售条件股份减至192,101.44万股（占总股本61.30%）[136] - 高管文剑平期末限售股增至64,710万股（原53,810万股）[138] - 公司股东总数91,635户[141] - 文剑平持股717,466,634股，占比22.90%，其中质押334,797,600股[141] - 刘振国持股424,996,847股，占比13.56%，其中质押22,321,125股[141] - 新华基金－民生银行－碧水源定增1号资管计划持股137,786,698股，占比4.40%，报告期内减持11,230,000股[141] - 国开创新资本与新华资管计划为一致行动人，合计持股250,126,204股，占比7.98%[141][142] - 挪威中央银行持股28,585,075股，占比0.91%，报告期内减持8,922,656股[141] - 陈桂珍持股50,641,238股，占比1.62%，其中35,448,867股为无限售股[139][141] - 武昆持股40,535,651股，占比1.29%，报告期内减持639,668股[141] - 前10名无限售股东合计持有无限售股份686,690,699股[141][142] - 公司控股股东及实际控制人在报告期内未发生变更[143] - 公司董事、监事和高级管理人员持股总数期末为14.32亿股，期内无变动[149] 技术研发与知识产权 - 公司拥有专利超300项及专有技术近1000项[36] - MBR工程全球市占率约50%，为10万吨/日以上规模工程最多企业[36] - 反渗透膜材料研发与产业化项目为国家发改委2013年专项[40] - 报告期内公司新增专利57项，正在申请且被受理专利138项，截至2017年6月30日专利共计327项[41][42][43] - 公司参与科技部国家重点研发计划：石墨烯等碳基纳米材料NQI技术研究、集成与应用项目[41] - 公司牵头承担国家科技重大专项——"十二五"水专项课题：高品质再生水与水体净化成套装备研发及产业化[41] - 公司独自承担中关村国家自主创新示范区产业发展专项资金重大项目补贴：膜生物反应器污水资源化新技术成果产业化及应用推广[41] - 公司合作承担国家重点研发计划项目课题：固态紫外光源系统集成技术与应用产品开发示范-第三代半导体固态紫外光源材料及器件关键技术[41] 担保和关联交易 - 对新疆昆仑新水源科技股份有限公司担保额度195,000万元，实际担保金额89,000万元[126] - 对碧水源香港环保有限公司担保额度33,000万元，实际担保金额0元[126] - 对秦皇岛碧水源环境科技有限公司担保额度56,000万元，实际担保金额0元[126] - 对沙湾科发再生水有限公司担保额度9,000万元，实际担保金额9,000万元[126