收入和利润（同比环比） - 公司2016年营业收入为18.84亿元人民币，同比增长84.10%[30] - 归属于上市公司股东的净利润为2.80亿元人民币，同比增长115.38%[30] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为2.65亿元人民币，同比增长130.25%[30] - 基本每股收益为0.3524元/股，同比增长80.26%[30] - 稀释每股收益为0.3508元/股，同比增长79.81%[30] - 2016年营业收入188,363.38万元，同比增长84.10%[72] - 营业利润30,587.76万元，同比增长171.92%[72] - 归属于上市公司股东的净利润28,031.20万元，同比增长115.38%[72] - 公司2016年营业收入为18.84亿元，同比增长84.10%[95] - 第四季度营业收入达10.665亿元，占全年总收入比例显著高于其他季度（Q1:1.864亿, Q2:3.153亿, Q3:3.155亿）[33] - 第四季度归属于上市公司股东的净利润为2.227亿元，环比第三季度（0.273亿元）增长715%[33] 成本和费用（同比环比） - 教育产品及管理解决方案营业成本为5.24亿元，同比增长1057.94%[100] - 销售费用为2.31亿元，同比增长58.56%[106] - 管理费用为2.52亿元，同比增长61.61%[106] - 所得税费用为6179.92万元，同比增长224.60%[107] - 资产减值损失达5593.25万元人民币，占利润总额比例15.45%[118] 各条业务线表现 - 公司教育业务围绕智慧教育+教育服务进行业务布局[6] - 教育业务营业收入99,152.50万元，同比增长654.54%[72] - 信息安全业务营业收入69,820.47万元，同比增长15.09%[72] - 智慧教育业务营业收入86,097.62万元，同比增长1,369.57%[75] - 教育服务业务营业收入13,054.88万元[79] - 信息技术服务业收入为18.82亿元，占总收入99.93%，同比增长87.51%[95] - 教育产品及管理解决方案收入为9.92亿元，同比增长654.54%[95] - 内容（安全）管理解决方案收入为6.98亿元，同比增长15.09%[95] - 教育业务收入占比首次超过公司总收入50%[72] - 2016年公司教育业务营收及利润占比均超过50%[170] 各地区表现 - 北京地区收入为15.41亿元，占总收入81.82%，同比增长107.04%[95] 管理层讨论和指引 - 公司确认因业务特性导致第四季度集中确认收入及回款，使该季度财务指标显著优于其他季度[33] - 公司2016年教育业务处于高速发展期且品牌协同效应初步显现[66] - 公司通过内生增长及重点区域深耕，借助资本力量结合产业横向外延整合，在智慧教育领域进一步发展[153] - 2017年公司目标营收23亿元人民币[171] - 2017年公司目标利润3.7亿元至4.7亿元人民币[171] - 公司计划五年内迈向百亿级营收规模[171] - 将尝试采用PPP模式快速占领市场提高市场占有率[172] - 加强宁夏区域教育云平台运营与服务投入[172] - 建立覆盖全公司的资金集中管控体系及财务共享中心[179] 投资并购活动 - 投资并购康邦科技、江南信安、留学360、百年英才、跨学网导致商誉金额显著增加[7] - 所有并购企业均已完成业绩承诺[8][12] - 与清科集团共同发起成立互联网教育基金投资早期项目[12] - 公司收购北京康邦科技等5家公司100%股权[50] - 2016年3月收购康邦科技增强智慧校园顶层设计能力，10月收购跨学网补充在线教育资源[46] - 2016年3月并购江南信安完善数据安全产品线，布局移动信息安全领域[48] - 康邦科技和江南信安于2016年3月并入合并报表[89] - 公司收购6家子公司并转让2家子公司，涉及教育及科技领域[142][143] 研发与技术创新 - 研发投入聚焦虚拟现实教育解决方案及数据安全产品[92] - 2016年研发投入金额为1.52亿元人民币，占营业收入比例8.07%[109] - 研发人员数量575人，占员工总数比例28.08%[108][109] - 研发支出资本化金额9364.14万元人民币，占研发投入比例61.59%[109] - 公司已完成蓝牙手环安全组件的研发测试及验收工作并处于市场推广阶段[60] - 公司自主研发的配网安全认证网关系统已于2016年10月开发完成并取得计算机软件著作权登记证书[60] - 公司已完成网络密码机系统的研发测试及验收工作并处于市场推广阶段[60] - 公司已完成企通密码机系统的研发测试及验收工作并处于市场推广阶段[60] - 公司完成职业测评系统等高考业务系统开发并获得软件著作权[57] - 安全业务完成内容安全管控平台和金融视频签约平台开发[57] 现金流状况 - 经营活动产生的现金流量净额为2.79亿元人民币，同比增长183.45%[30] - 经营活动现金流量净额27,917.47万元，同比增长183.45%[72] - 全年经营活动现金流量净额第四季度转为正5.283亿元，抵消前三个季度负现金流（Q1:-0.672亿, Q2:-0.576亿, Q3:-1.245亿）[33] - 经营活动产生的现金流量净额同比增长183.45%，达2.79亿元人民币[111][113] - 投资活动现金流出同比增长397.41%，主要因收购股权支付现金对价[112][114] - 筹资活动现金流入同比增长335.96%，主要因定向增发配套融资和银行借款增加[112][115] 应收账款与资金管理 - 2016年应收账款占营业收入比重为41.25%较2015年下降13.96个百分点[9] - 质保金占合同额5%-10%需一至三年质保期后收回[9] - 部分客户付款审批流程时间较长导致应收账款周转速度较慢[9] - 应收账款占总资产比例下降10.60个百分点至10.24%[120] - 预收款项增加至3.38亿元人民币，占比从2.57%升至4.45%，主要因康邦科技未完工项目预收款增加[121] - 其他应付款增加至6.33亿元人民币，占比从2.68%升至8.34%，主要因未支付股权收购款增加[121] 资产与负债结构 - 2016年末资产总额为75.86亿元人民币，同比增长179.81%[30] - 2016年末归属于上市公司股东的净资产为53.75亿元人民币，同比增长208.75%[30] - 公司商誉大幅增加至36.02亿元人民币，占总资产比例从28.62%上升至47.48%，主要因本期并购活动所致[121] - 货币资金占总资产比例下降6.06个百分点至9.82%[120] - 其他流动资产同比增长10.33个百分点至10.91%，主要因购买理财产品[120] - 无形资产增加至1.83亿元人民币，主要因合并范围变动及研发项目完工验收增加[121] 募集资金使用 - 配套募集资金17.96亿元[88] - 2015年非公开发行募集资金总额9,071.53万元，已累计使用9,071.53万元，使用比例100%[129] - 2016年非公开发行募集资金总额179,600万元，本期使用97,194.1万元，累计使用97,194.1万元[129] - 2016年募集资金尚未使用金额82,405.9万元，用于购买理财及存于募集账户[129] - 募集资金承诺投资总额为188,671.53万元，累计投入106,265.63万元，投资进度为56.33%[134] - 支付交易对手方现金对价（敏特昭阳）项目投入9,071万元，进度100%，实现效益1,150.91万元[134] - 支付交易对手方现金对价（康邦科技、江南信安）项目投入56,600万元，进度100%，实现效益4,289.12万元[134] - 重组相关费用（康邦科技、江南信安）项目调整后投资总额4,605万元，累计投入4,445万元，进度96.53%[134] - 互联网教育云平台建设与运营项目投入2,754.1万元，进度仅5.01%[134] - 安庆K12在线教育整体解决方案建设项目投入0万元，进度0%，项目可行性发生重大变化[134][135] - 智能教育机器人研发中心项目投入0万元，进度0%[134] - 使用募集资金置换预先投入资金共计4,754.1万元[135] - 将节余募集资金13,942.56元用于永久补充流动资金[135] - 使用闲置募集资金购买银行理财产品，截至期末未赎回金额80,000万元[135] 子公司业绩表现 - 北京康邦科技实现销售收入734,860,856.40元，归属母公司净利润141,487,734.11元[141][142] - 北京汇金科技实现销售收入390,764,942.09元，净利润57,725,914.63元[141] - 江南信安实现销售收入55,923,160.22元，归属母公司净利润25,155,498.78元[141][142] - 北京敏特昭阳实现销售收入181,215,104.35元，净利润50,021,720.43元[141] - 新疆瑞特威实现销售收入81,336,083.06元，归属母公司净利润19,450,883.62元[143] - 北京跨学网实现销售收入24,438,654.47元，归属母公司净利润14,316,020.78元[143] - 上海叁陆零教育实现销售收入21,474,096.46元，归属母公司净利润13,754,145.21元[142] - 百年英才实现销售收入17,384,053.43元，归属母公司净利润8,930,283.21元[142] 利润分配与股东回报 - 公司以871,991,895股为基数向全体股东每10股派发现金红利0.30元（含税）[16] - 2015年度利润分配方案为每10股派息0.30元（含税）[186] - 2016年不进行利润分配不送红股也不进行资本公积金转增股本[184] - 2016年度现金分红总额为26,159,756.85元，占可分配利润的92.34%[187][189][190] - 现金分红占利润分配总额比例为100%[187] - 2016年分红占合并报表归属于上市公司普通股股东净利润比例为9.33%[191] - 2015年度未进行现金分红，分红比例为0%[191] - 2014年度现金分红金额为8,819,249.94元，占净利润比例为8.79%[191] - 分配预案以股本总数871,991,895股为基数，每10股派现0.3元[189][190] - 公司近三年普通股股东净利润分别为：2016年280,312,028.65元、2015年130,148,791.79元、2014年100,372,946.69元[191] - 2014年利润分配包含资本公积金转增股本，每10股转增12.001704股[189] 业绩承诺与协议履行 - 汇金科技2014年度承诺净利润不低于人民币3605万元[196] - 汇金科技2014和2015年度累计承诺净利润不低于人民币8003.1万元[196] - 汇金科技2014至2016年度累计承诺净利润不低于人民币13368.78万元[196] - 汇金科技2017年度承诺净利润不低于人民币5633.97万元[196] - 敏特昭阳2014年度承诺净利润不低于人民币3000万元[197] - 敏特昭阳2014和2015年度累计承诺净利润不低于人民币6600万元[197] - 敏特昭阳2014至2016年度累计承诺净利润不低于人民币10920万元[197] - 敏特昭阳2017年度承诺净利润不低于人民币4752万元[197] - 从兴科技2014年度承诺净利润不低于人民币1800万元[197] - 从兴科技2014和2015年度累计承诺净利润不低于人民币3750万元[197] - 康邦科技2015年净利润承诺不低于人民币8000万元[199] - 康邦科技2015年和2016年净利润累积承诺不低于人民币1.84亿元[199] - 康邦科技2015年、2016年和2017年净利润累积承诺不低于人民币3.192亿元[199] - 康邦科技2018年净利润承诺不低于人民币1.7576亿元[199] - 2015年和2016年度业绩承诺已履行完毕[199] - 2017年度及2018年度业绩承诺正在履行过程中[199] - 江南信安2015年度承诺净利润不低于人民币2000万元[200] - 江南信安2015和2016年度累积承诺净利润不低于人民币4400万元[200] - 江南信安2015、2016和2017年度累积承诺净利润不低于人民币7520万元[200] - 江南信安2018年度承诺净利润不低于人民币4056万元[200] - 2015年度及2016年度业绩承诺已履行完毕[200] - 2017年度及2018年度业绩承诺正在履行过程中[200] - 竞业禁止和避免关联交易承诺于2016年01月29日签署[200] - 前述竞业禁止和关联交易承诺方在报告期末完全履行承诺[200] - 全体发起人关于竞业禁止的长期承诺于2009年07月01日签署[200] - 全体发起人股东在报告期末完全履行竞业禁止承诺[200] - 资产重组承诺中要求标的公司2014年度净利润不低于3,605万元[194] 股份锁定与解锁安排 - 部分股东股份限售承诺期限至2017年9月1日[192][194] - 新增股份锁定期为36个月自发行结束之日起[198] - 股份分期解锁安排为满12个月解锁35%[198][199] - 股份分期解锁安排为满24个月再解锁35%[198][199] - 股份分期解锁需满足业绩补偿义务履行完毕条件[198][199] 非经常性损益 - 非经常性损益项目中政府补助达1654万元，占非经常性损益总额15.377万元的107.5%[38] 行业背景与市场趋势 - 教育信息化市场规模预计2017年超过2000亿元[145] - 2010年中国信息安全市场规模为12.48亿美元，2014年增长至22.40亿美元，年均复合增长率为15.75%[163] - 2015年中国信息安全市场规模超过25亿美元[163] - 预计到2019年中国信息安全市场规模将达到48.22亿美元，2014-2019年年均复合增长率为16.6%[164] - 教育服务行业市场体量庞大，细分领域众多，升学与就业是核心需求点[156] - 行业准入门槛较低，市场集中度较低，参与者众多，呈现散乱局面[157] - 国家政策推动素质教育、中高考改革、国际化发展及就创业扶持，促进行业发展[158] - VR、物联网、大数据、云计算、人工智能等先进技术为智慧教育带来全新变革[152] - 通过智慧教育获取用户基础和数据，向用户定向投放教育服务类增值服务是待挖掘价值[153] 产品与业务发展 - 教育业务涵盖K12学科应用、区域教育云平台及智慧校园解决方案，信息安全业务覆盖数据全生命周期安全管控[41] - 2016年下半年通过留学360布局国际升学服务，业务覆盖30余个国家[44][47] - 百年英才提供高考升学咨询服务，与留学360形成"国内+国际"升学协同[47] - 黄冈教育云平台一期已上线处于推广阶段[54] - 素养营教育服务平台计划2017年覆盖900个平台伙伴并服务5万学生[54] - 词汇总动员竞赛系统在16个县市区应用形成5.8亿次学习数据[56] - 敏特葵花籽英语学习系统于2016年4月上线12月完成3.0版本迭代[56] - 敏特沛耕数学高考思维训练系统2016年完成两次重大升级[56] - 敏特教育应用云服务系统在云南江苏两省进行实验[56] - 跨学网已积累近1000万道试题资源[63] - 跨学网拥有近14个版本超500万条备课资源[63] - 跨学网汇聚2000多位一线名师[64] - 留学360网站流量日均IP达10万和日均PV达50万[81] - 公司院校代理规模每年以20%以上速度递增[82] - 百年英才线上自媒体浏览量1.6亿人次和APP下载量150余万[82] - 信息安全业务中标中石油办公专网运维管理系统项目[86] - 人脸识别认证产品中标上海市社保中心异地养老认证项目[86] - 公司承接交通部网约车监管信息交互平台工程项目[86] - 智慧教育覆盖27个省、13,000余所学校及1,700多万中小学生[75] 公司治理与团队建设 - 公司内部分为教育集团与信息安全科技集团[13] - 2016年推出股权激励计划保证员工与公司利益一致性[15] - 公司2016年多次参与行业性展会与会议并频获教育奖项[67] - 公司通过外部引进与内部培养结合方式组建强大管理团队[68] 重大投资与项目建设 - 报告期投资额达10.31亿元人民币，较上年同期的1.00亿元增长930.52%[123] - 收购