收入和利润（同比环比） - 营业收入为1.85亿元，同比下降8.29%[23] - 公司2017年营业收入为184,681,600元，同比下降8.29%[49] - 营业收入为18,468.16万元，同比下降8.29%[64][67] - 归属于上市公司股东的净利润为6462.05万元，同比增长1.79%[23] - 公司2017年归属于上市公司股东的净利润为64,620,500元，同比增长1.79%[49] - 归属于上市公司股东的净利润为6,462.05万元，同比增长1.79%[64][67] - 扣除非经常性损益的净利润为6100.16万元，同比增长10.29%[23] - 第四季度归属于上市公司股东的净利润为1998.97万元[27] - 持续经营损益本年度金额为人民币6462.05万元，上年度为6348.68万元[138] 成本和费用（同比环比） - 营业成本同比下降27.80%至7,135.28万元[66][67] - 湖南省营业收入同比下降14.14%，营业成本同比下降44.82%[69] - 广东省营业收入同比下降0.33%，营业成本同比下降4.38%[69] - 研发支出同比增长10.07%至803,860.87元[66] - 水务行业特许经营权摊销成本同比下降45.70%至34,031,080.60元，主要因长沙岳麓项目自2017年起按金融资产核算[73] - 管理费用同比增长26.91%至21,641,237.47元[75] - 财务费用同比下降15.84%至32,260,941.62元[75] - 研发投入总额803,860.87元，占营业收入比例0.44%[77] 现金流量 - 经营活动产生的现金流量净额为1.33亿元，同比下降22.30%[23] - 第四季度经营活动产生的现金流量净额为4305.56万元[27] - 经营活动产生的现金流量净额同比下降22.30%至132,597,236.34元[66] - 经营活动现金流量净额同比下降22.30%至132,597,236.34元[79] - 投资活动现金流量净额为-453,864,340.23元，同比改善19.51%[80] - 筹资活动现金流量净额388,010,216.56元，同比下降13.58%[80] - 吸收投资收到的现金同比激增55,787.44%至279,437,185.88元，主要因IPO募集资金[80] 资产和负债 - 归属于上市公司股东的净资产为10.20亿元，同比增长46.25%[24] - 总资产为28.30亿元，同比增长25.80%[24] - 公司资产总额28.30亿元，较年初增长25.8%[49] - 公司归属于上市公司股东的净资产10.20亿元，较年初增长46.25%[49] - 公司总资产28.3亿元，同比增长25.8%[64] - 归属于上市公司股东的净资产10.20亿元，同比增长46.25%[64] - 公司货币资金本期期末为150,464,365.91元，占总资产比例5.32%，较上期增长79.72%[40] - 公司在建工程本期期末为1,366,604,098.38元，占总资产比例48.29%，较上期增长63.36%[40] - 公司长期应收款本期期末为464,206,326.95元，占总资产比例16.40%[40] - 公司无形资产本期期末为711,266,439.92元，占总资产比例25.13%，较上期下降43.15%[40] - 货币资金同比增长79.72%至1.5亿元，主要因首次公开发行股票募集资金[82] - 在建工程同比增长63.36%至13.67亿元，因项目投资增加[82] - 无形资产同比下降43.15%至7.11亿元，因特许经营权合同核算方式变更[82] - 长期应收款新增4.64亿元，因特许经营权合同按金融资产核算[82] - 应付账款同比增长98.61%至1.75亿元，因应付工程款增加[83] - 一年内到期的非流动负债同比增长144.96%至3.93亿元[83] - 长期借款总额达10.82亿元，同比增长9.28%[83] 业务运营表现 - 公司污水处理总规模达78万吨/日，其中长沙岳麓项目规模30万吨/日[42] - 公司2017年污水处理总处理规模达78万吨/日[112] - 污水处理结算水量达25,779.99万立方米，同比增长4.18%[64] - 公司污水处理产能72万吨/日，产能利用率98.21%[92] - 污水处理板块销售收入18,468.16万元，成本7,135.28万元，毛利率61.36%[95] - 污水处理销售收入同比减少8.29%，成本同比减少27.8%，毛利率同比增加10.44个百分点[95] - 广东省污水处理平均水价0.91元/吨，湖南省平均水价0.61元/吨[97] - 所有污水处理项目出水水质合格率保持100%[119] 项目投资与建设 - 长沙岳麓项目设计处理规模30万吨/日，扩建后达45万吨/日[11] - 岳麓项目尾水水质执行地表水准IV类标准（TN≤10）[11] - 汕头新溪污水处理厂一期项目计划产能6万吨/日，预计2018年投产[92] - 汕头澄海区莲下污水处理厂PPP项目计划产能5万吨/日，预计2018年5月投产[93] - 岳麓提标改造及扩建项目计划新增产能15万吨/日，扩建30万吨/日，预计2019年1月投产[93] - 汕头市新溪污水处理厂厂外管网PPP项目总预算4.69亿元人民币，报告期投入1.61亿元人民币，累计投入2.01亿元人民币，进度42.8%[103] - 汕头市新溪污水处理厂一期工程（厂区）BOT项目总预算2.4亿元人民币，累计投入1.66亿元人民币，进度100%[103] - 岳麓提标改造及扩建BOT项目总预算13.99亿元人民币，报告期投入1.83亿元人民币，累计投入5.33亿元人民币，进度38.1%[103] - 汕头市澄海区莲下污水处理厂PPP项目总预算2.72亿元人民币，报告期投入2742.37万元人民币，累计投入2.29亿元人民币，进度84.3%[103] - 汕头市澄海区东里污水处理厂PPP项目总预算2.17亿元人民币，报告期投入3328.08万元人民币，累计投入1.71亿元人民币，进度78.59%[104] - 湖南城陵矶临港产业新区污水处理厂（一期）BOT项目总预算5876万元人民币，累计投入6668.52万元人民币，进度100%[104] - 邵阳BOT项目投资额3000万元人民币，实现收入2671.16万元，净利润337.95万元[109] - 汕头莲下PPP项目投资额100万元人民币，总资产24669.83万元[109] - 汕头东里PPP项目投资额100万元人民币，总资产18484.90万元[109] - 新溪管网PPP项目投资额1亿元人民币（持股99.5%），总资产20205.11万元[109] - 岳阳BOT项目投资额1000万元人民币，净利润-492.47万元[109] - 参股环保科技公司（持股25%）投资额9485.18万元，总资产9488.8万元[109] 地区表现 - 湖南省营业收入同比下降14.14%，营业成本同比下降44.82%[69] - 广东省营业收入同比下降0.33%，营业成本同比下降4.38%[69] 融资与担保 - 首次公开发行A股股票5334万股，发行价为每股5.96元[50] - 筹划公开发行可转换公司债券总额不超过人民币3.9亿元[50] - 汕头龙珠水质净化厂项目收费权质押对应未偿还长期借款3.875亿元[84] - 长沙岳麓污水处理项目收费权质押对应未偿还长期借款1.91亿元[84] - 邵阳洋溪桥污水处理厂项目收费权质押对应未偿还长期借款5450万元[85] - 报告期内对子公司担保发生额合计为2.25亿元人民币[154] - 报告期末对子公司担保余额合计为10.65亿元人民币[154] - 公司担保总额（包括对子公司担保）为10.65亿元人民币[154] - 担保总额占公司净资产的比例为104.36%[154] - 担保总额超过净资产50%部分的金额为5.5477亿元人民币[154] - 公司预计2017年度接受关联人联泰集团融资担保145,000万元[148] - 公司预计2017年度接受关联人黄建勲融资担保161,500万元[148] - 公司向招商银行深圳分行申请综合授信额度1亿元[148] - 公司向中国工商银行汕头分行申请1亿元流动资金借款[148] - 长沙联泰水质净化厂申请固定资产借款10亿元[148] 非经常性损益 - 2017年非经常性损益中政府补助金额为4,781,235.28元，较2016年10,907,000.00元下降56.2%[28] - 非流动资产处置损益2017年为37,349.31元，2016年为-75,254.07元，实现扭亏为盈[28] - 其他营业外收支2017年为6,616.15元，较2016年72,688.71元下降90.9%[29] - 所得税影响额2017年为-1,206,300.19元，较2016年-2,727,613.15元减少55.8%[29] - 非经常性损益合计金额2017年为3,618,900.55元，较2016年8,176,821.49元下降55.8%[29] - 公司执行新会计准则导致其他收益增加人民币3175.45万元，营业外收入减少同等金额[137] 股东和股权结构 - 公司控股股东为广东省联泰集团有限公司[11] - 实际控制人黄振达、黄建勲、黄婉茹通过联泰集团和深圳联泰投资间接持有公司合计69.76%股份[173][174] - 首次公开发行后公司总股本从1.6亿股增至2.1334亿股，增幅33.34%[164][166][168] - 有限售条件股份数量为1.6亿股，占总股本比例从100%降至75%[164] - 无限售条件流通股新增5,334万股，占总股本25%[164] - 报告期末普通股股东总数为25,001户[169] - 年度报告披露日前上一月末普通股股东总数为20,300户[170] - 广东省联泰集团有限公司为控股股东，期末持股11,236.80万股，占总股本比例52.67%[172] - 深圳市联泰投资集团有限公司为第二大股东，期末持股3,646.40万股，占总股本比例17.09%[172] - 深圳鼎航投资有限公司为第三大股东，期末持股1,116.80万股，占总股本比例5.23%[172] - 汕头市信达彩印包装材料有限公司持有无限售流通股65.00万股，占总股本0.30%[172] - 自然人股东江春艳持有无限售流通股57.98万股，占总股本0.27%[172] - 自然人股东吴培侠持有无限售流通股46.73万股，占总股本0.22%[172] - 中铁宝盈资产－宝鑫77号资管计划持有无限售流通股40.68万股，占总股本0.19%[172] - 中国国际金融股份有限公司持有无限售流通股33.43万股，占总股本0.16%[172] 管理层讨论和指引 - 2018年计划污水处理量26500万立方米，目标营业收入23000万元人民币[116] - 公司面临投资项目规模较大导致的建设资金不足风险[120] - 公司主要负债为银行长期借款，存在利率大幅波动导致的融资成本增加风险[123] - 公司污水处理业务存在因电力供应中断影响正常生产的风险[121] - 公司存在因排放标准提高导致技术改造成本增加的风险[122] 股利分配政策 - 2017年度利润分配方案为每10股派发现金红利1.00元（含税），总计派发现金21,334,000元[5] - 公司2017年现金分红数额为2133.40万元，占合并报表归属于上市公司普通股股东净利润的33.01%[131] - 公司2016年现金分红数额为2133.40万元，占合并报表归属于上市公司普通股股东净利润的33.60%[131] - 公司2015年未进行现金分红，当年归属于上市公司普通股股东净利润为5417.72万元[131] - 公司规定每年现金分红不少于当年可供分配利润的10%[129] - 公司连续三年现金分红累计不少于年均可分配利润的30%[129] - 公司经营活动现金流量净额连续两年为负数时不得进行高比例现金分红[129] 关联交易 - 应付关联方达濠市政建设有限公司款项期末余额69,468,029.26元[151] - 应付达濠市政建设工程款本期增加226,243,578.26元[151] 子公司情况 - 公司子公司包括长沙联泰、邵阳联泰等9家水务公司[11] - 邵阳江北项目于2016年4月开始正式商业运营[52] - 汕头新溪项目于2018年1月1日开始商业运营[52] - 湖南城陵矶项目正式商业运营日约定为2018年5月1日[52] - 泰捷机电业务总资产999.63万元，净利润-0.37万元[109] 行业背景与市场 - "十三五"规划全国新增污水处理能力3,927万立方米/日，改造规模4,220万立方米/日[38] - 规划新增污水管网9.50万公里，改造老旧管网2.30万公里[38] - 全国新增污泥处置能力5.60万吨/日，再生水处理能力1,504万立方米/日[38] - 截至2016年底全国城市污水处理厂2,039座，日处理能力1.49亿立方米，全年处理量448.79亿立方米[91] - 全国县城污水处理厂1,513座，日处理能力3,036.4万立方米，全年处理量79.55亿立方米[91] - 2016年全国城市污水处理率93.44%，县城污水处理率87.38%[91] 其他重要事项 - 立信会计师事务所出具标准无保留意见审计报告[4] - 公司采用BOT、TOT、PPP等多种项目运营模式[12] - 公司通过BOT/TOT/PPP模式获取特许经营权，特许期满后无偿移交项目设施[34] - 公司已取得11项实用新型专利和2项发明专利[46] - 公司主营业务为城镇污水处理设施投资建设运营，属生态保护和环境治理业(N77)[37] - 公司主营业务为城镇污水处理设施的投资、建设和运营管理[158] - 公司荣获"污染治理设施运行服务能力评价证书-生活污水处理一级"认证[159] - 公司被授予"绿英奖-城市污水治理优秀企业"荣誉称号[159] - 公司下属多个污水处理厂被列为省市级环境保护教育基地[159] - 公司及长沙联泰、邵阳江北、邵阳联泰、汕头苏南属于环境保护部门公布的重点排污单位[160] - 报告期内公司未出现环保违法违规受处罚情况[160][161] - 全资子公司长沙联泰作为第三人参与行政诉讼，案件已被一审法院驳回起诉[142][143] - 公司参与联合体中标的汕头市金平区水体整治工程项目总投资预算约5.71亿元[147] - 汕头市潮阳区全区生活污水处理设施PPP项目投资预算为89,146.86万元[148] - 公司未开展委托理财及委托贷款业务[155][156]