财务业绩指标 - 营业收入254.22亿元人民币，同比增长8.17%[28][37][40] - 归属于上市公司股东的净利润13.94亿元人民币，同比增长8.09%[28] - 基本每股收益0.51元/股，同比增长6.25%[29] - 加权平均净资产收益率10.80%，同比下降0.34个百分点[29] - 归属于上市公司股东的净资产156.39亿元人民币，同比增长25.87%[28] - 总资产588.14亿元人民币，同比增长3.09%[28][37] 现金流量表现 - 经营活动产生的现金流量净额36.07亿元人民币，同比大幅增长417.75%[28][40] - 经营活动现金流量净额同比增加291.04亿元至360.71亿元，主要因工程收款增加[59] - 投资活动现金流量净额流出增加247.45亿元至-506.48亿元，主要因BT/BOT项目投资增加[59] 成本和费用 - 施工业成本同比增长7.15%至204.44亿元，其中分包成本占比最高为46.96%但同比下降11.01%[52] - 直接材料费同比增长13.61%至66.91亿元，占施工业成本比例32.73%[52] - 财务费用同比激增4148.93%至8.07亿元，占施工业成本比例从0.1%升至3.95%[52] - 设计服务成本同比增长38.51%至11.6亿元，其中设计分包成本占比58.9%且增长41.95%[52] - 材料销售成本同比下降27.55%至9009万元，其中直接材料费下降46.26%[53] - 所得税费用同比增长27.15%至4.41亿元[55] - 研发支出6.42亿元人民币，同比增长32.05%[40] - 研发支出总额6.42亿元，占营业收入比例2.53%，占净资产比例4.02%[56] 业务线表现 - 施工业营业收入22,825,419,753.76元，同比增长6.95%，毛利率10.43%[64] - 设计服务营业收入1,496,992,453.02元，同比增长23.34%，毛利率22.50%[64] - 投资业务营业收入310,405,238.63元，同比增长497.85%，毛利率98.83%[64] - 公司2014年施工业务中标合同累计金额约305.49亿元人民币[44] - 施工业务中市内业务金额122.19亿元占比40%市外业务183.30亿元占比60%[44] - 施工业务地下业务金额160.49亿元占比52.53%地上业务145亿元占比47.47%[44] - 公司2014年设计业务中标合同量约为18.24亿元较去年同期增长27.11%[45] - 公司旗下专业管线公司及燃气设计院2014年新签合同额约23.99亿元[45] - 公司投资业务中标杭州文一路地下通道BOT工程合同金额34.64亿元[42] - 公司投资业务中标长沙万家丽路改造工程金额42.22亿元[46] - 公司投资业务中标淮安市现代有轨电车一期工程项目金额35亿元[46] - 公司2014年投资业务订单总额为126.82亿元[46] - 新签订单合同总额450.57亿元人民币[37] - 市外新签订单占全年合同总额60%[38] 投资业务详情 - 公司截止2014年投资总量达到约524亿元人民币[43] - 公司认购五矿信托—常州高架一期特许运营收益权投资集合资金信托计划劣后信托单位5000万元，年收益率9.50%，实现投资收益459.37万元[83] - 公司认购五矿信托—常州高架二期特许运营收益权投资集合资金信托计划劣后信托单位9000万元，年收益率9.50%，实现投资收益829.01万元[83] - 钱江通道项目累计投入36.03亿元，内部收益率7.92%[94] - 常州高架二期BOT项目累计投入62.99亿元，内部收益率8.20%[94] - 南昌朝阳大桥项目累计投入10.94亿元，内部收益率9%[94] - 淮安市现代有轨电车项目投资额3.5亿元，内部收益率约9.47%[98] - 长沙万家丽路项目投资额4.22亿元，内部收益率约9.46%[98] - 南昌绕城高速公路项目投资额1.37亿元，内部收益率约8.6%[98] - 文一路地下通道项目投资额3.46亿元，内部收益率约7.27%[98] - 38省道改建项目投资额0.91亿元，内部收益率约7.53%[98] - 金坛保障性住房项目投资额0.85亿元，内部收益率约9%[98] - 海门市政项目投资额0.68亿元，内部收益率约7.12%[98] 资产和负债结构 - 货币资金7,389,695,479.69元，同比增长29.33%，占总资产12.56%[65] - 应收款项13,125,658,655.84元，同比增长19.59%，占总资产22.32%[65] - 长期股权投资929,634,314.68元，同比增长1,376.20%，占总资产1.58%[65] - 在建工程4,926,824,883.77元，同比下降64.32%，占总资产8.38%[65] - 可供出售金融资产期末公允价值3,762.75万元，期初为4,341.89万元[68] 子公司和关联交易 - 上海基础设施建设发展有限公司净利润5.23亿元，占上市公司净利润比重36.97%[91] - 上海建元投资发展有限公司净利润2.66亿元，占上市公司净利润比重18.81%[91] - 上海大连路隧道建设发展有限公司资产规模11.66亿元，净利润3115万元[90] - 上海嘉浏高速公路建设发展有限公司净利润9429万元，资产规模4.84亿元[90] - 上海城建市政工程集团资产规模77.34亿元，净利润6136万元[90] - 公司新增合并单位10家，包括9家全资子公司[91] - 减少合并单位2家，涉及南京元平和昆明元朔股权回购[93] - 公司向控股股东上海城建集团提供资金期末余额66,504.39万元，期初余额62,470.12万元，增加4,034.27万元[119] - 公司向关联方提供资金期末余额合计184,561.89万元，较期初增加3,135.75万元[119] - 关联方向公司提供资金期末余额合计27,970.04万元，较期初增加579.48万元[119] - 公司向控股股东及其子公司提供资金发生额2,556.27万元，期末余额156,591.85万元[120] 委托贷款业务 - 公司使用自有资金（非募集资金）进行委托贷款总额达175200万元人民币，涉及13家全资子公司，加权平均年利率约5.25%[78][79] - 所有委托贷款均未出现逾期、关联交易、展期或涉诉情况，且均无抵押担保[78][79] - 委托贷款资金用途集中于项目建设贷款（44500万元）、归还银行借款（117000万元）、支付工程款项（53000万元）及流动资金周转（135200万元）[78][79] - 公司向全资子公司上海元佑建设提供委托贷款1500万元人民币，年利率6.00%，预期收益90.00万元，实际投资盈亏177.87万元[78] - 公司向全资子公司上海基础设施建设发展提供委托贷款8000万元人民币，年利率4.7434%，预期收益379.47万元，实际投资盈亏213.44万元[78] - 公司向全资子公司上海基建资产管理提供委托贷款33000万元人民币，年利率4.89%，预期收益282.00万元，实际投资盈亏137.37万元[78] - 公司向全资子公司上海康司逊建设管理提供委托贷款29000万元人民币，年利率4.89%，预期收益188.00万元，实际投资盈亏91.85万元[78] - 公司向全资子公司常州晟城建设投资发展提供委托贷款20000万元人民币，年利率4.7434%，预期收益948.68万元，实际投资盈亏945.68万元[78] - 公司向全资子公司南京元平建设发展提供两笔委托贷款合计40000万元人民币（30000万元+10000万元），年利率均为5.60%，预期收益合计1120.00万元，实际投资盈亏合计1116.00万元[78] - 公司向全资子公司昆明元朔建设发展提供多笔委托贷款合计135200万元人民币，年利率均为5.60%，预期收益合计3786.80万元，实际投资盈亏合计3768.58万元[78][79] - 公司对全资子公司上海公路桥梁（集团）有限公司提供6000万元委托贷款，年利率4.89%，用于流动资金周转[80] - 公司对全资子公司上海基础设施建设发展有限公司提供4000万元委托贷款，年利率4.89%，用于流动资金周转[80] - 公司对控股子公司上海青浦第二污水处理厂有限公司提供2035万元委托贷款，期限3个月，年利率5.34%，用于归还银行借款[80] - 公司对全资子公司昆明元朔建设发展有限公司提供多笔委托贷款，包括30000万元（6个月，5.60%）、10000万元（6个月，5.60%）、28400万元（6个月，5.60%）、13500万元（6个月，5.60%）、11000万元（6个月，5.60%）和5000万元（6个月，5.60%），均用于流动资金周转[80] 募集资金使用 - 公司2013年公开发行可转换债券2600万张，实际募集资金256,602.32万元[60] - 公司发行可转换公司债券募集资金总额260000万元，募集资金净额256602.32万元[86] - 本年度累计使用募集资金总额260072.69万元，其中存款利息72.69万元[86] - 募集资金投入昆明南连接线高速公路BOT项目100000万元，项目于2014年8月30日建成通车，产生收益22432.42万元[88] - 募集资金投入南京至高淳城际轨道南京南站至禄口机场段BT项目160072.69万元，项目于2014年7月1日开始通车试运营，产生收益18483.48万元[88] 可转换债券 - 公司2013年公开发行可转换公司债券2600万张，实际募集资金256,602.32万元[135] - 截至2014年12月11日，可转债余额为611.5万元，累计转股金额达2,593,885,000元，转股数为482,818,382股[61][62] - 报告期转股额为2,593,885,000元，占初始发行总额的99.77%[138][139] - 报告期转股数为482,818,382股，占转股前公司已发行股份总数的37.18%[139] - 尚未转股额为0元，未转股转债占发行总量比例为0.00%[139] - 转股价格因2013年度利润分配于2014年6月16日从9.71元/股调整为4.71元/股[141] - 可转债票面利率第一年0.6%，第二年0.9%，第三年1.2%，第四至六年均为2.0%[142] - 公司主体及可转换公司债券信用评级均为AA+[142] - 公司股票连续30交易日中有20日收盘价达到转股价130%，触发提前赎回条款[159] - 公司赎回剩余可转债6,115,000元（61,150张）并于2014年12月18日摘牌[160] 市场地位和研发 - 全国超大直径盾构隧道工程项目市场占有率为80%[69] - 上海轨道交通土建施工市场份额约40%[70] - 累计获得153项授权专利和44项国家级工法[70] - 年内获得8项国家及地方重大科研课题和3项上海市科技进步奖[70] 证券投资 - 证券投资期末账面价值总额37,627,488.36元[73] - 证券投资报告期损益520,704.62元[73] - 出售棱光实业股份产生投资收益3,651,552.41元[74] - 出售西南药业股份产生投资收益15,051,714.65元[74] - 2014年度股权投资额78,713.43万元[75] - 投资额较上年同期增加14,323.43万元[75] 利润分配和股东回报 - 公司拟以2014年末总股本3,144,096,094股为基数，每10股派发现金红利1.5元（含税），共计派发现金471,614,414.10元[5] - 剩余未分配利润为4,100,577,009.88元，结转以后年度[5] - 2014年现金分红金额为471,614,414.10元占合并报表归属于上市公司股东净利润的33.84%[110] - 2013年现金分红金额为389,597,799.60元占合并报表归属于上市公司股东净利润的30.22%[110] - 2012年现金分红金额为350,638,019.64元占合并报表归属于上市公司股东净利润的30.46%[110] - 2013年度利润分配方案为每10股送红股5股并派发现金红利3元（含税）同时以资本公积转增股本每10股转增5股[109] - 公司以总股本1,362,618,380股为基数实施2013年度利润分配方案[108] 管理层讨论和业绩指引 - 公司2015年营业收入和归属于母公司净利润目标相比2014年增长5%-10%[101] - 2020年前新型城镇化相关基建年均投入预计超5000亿元[97] 重大项目和订单中标 - 中标长沙万家丽路快速化改造工程合同金额422,214万元，工期18个月[121] - 中标淮安市现代有轨电车一期工程合同金额350,000万元，工期14个月[121] - 中标南昌绕城高速公路南外环项目136,771万元，工期36个月[121] - 中标新加坡汤申线T225标合同金额约182,979.5万元，工期80个月[121] - 中标文一路地下通道BOT项目346,321万元，建设期42个月[122] - 中标北横通道新建工程367,988万元，工期48个月[122] 公司治理和股东结构 - 公司总股本由1,298,659,332股增至3,144,096,094股，增幅142.1%[151][162] - 有限售条件股份增至825,845,510股，占比26.27%；无限售条件流通股增至2,318,250,584股，占比73.73%[151][162] - 2013年度利润分配方案实施每10股送红股5股、转增5股并派现3元，合计派发1,362,618,380股[152][161] - 报告期末股东总数为141,356户，年报披露前第五交易日末为128,887户[163] - 上海城建集团持有限售股825,845,510股，限售原因为定向增发承诺及利润分配[155] - 上海城建（集团）公司持股1,366,449,080股，占总股本43.46%[165] - 上海国盛（集团）有限公司持股232,312,251股，占总股本7.39%[165] - 中国建设银行－易方达增强回报债券型证券投资基金持股10,838,476股，占总股本0.34%[165] - 中国农业银行－富国中证国有企业改革指数分级证券投资基金持股9,045,200股，占总股本0.29%[165] - 中国农业银行－益民创新优势混合型证券投资基金持股8,976,013股，占总股本0.29%[165] - 张元波持股6,340,200股，占总股本0.20%[165] - 王仰中持股6,100,000股，占总股本0.19%[165] - 上海城建（集团）公司持有有限售条件股份825,845,510股，限售期至2015年6月25日[168] - 公司实际控制人为上海市国有资产监督管理委员会[171] 董事、监事和高级管理人员 - 董事长张焰报告期内从公司领取税前报酬69.93万元[174] - 公司监事言寅2013年度利润分配获得4,300股[175] - 公司监事言寅报告期内持股增加8,600股[175] - 公司监事言寅期末持股数为4,300股[175] - 公司高级管理人员薪酬总额为726.90万元[175] - 公司监事薪酬总额为351.34万元[175] - 公司监事储伟平薪酬为55.00万元[175] - 公司监事王天平薪酬为40.90万元[175] - 公司监事言寅薪酬为40.21万元[175] - 公司副总经理赵峻薪酬为60.70万元[175] - 公司副总经理宋晓东薪酬为62.10万元[175] - 报告期内在任及离任董事监事和高级管理人员实际获得报酬总额为人民币1078.24万元[179] - 公司董事巩丽华于2012年6月至2013年5月任上海城建投资发展有限公司研究发展部部长[176] - 公司董事王放伟自2012年6月起担任上海隧道工程股份有限公司董事[176] - 公司独立董事凌承进自2010年9月起担任上海隧道工程股份有限公司独立董事[176] - 公司独立董事潘跃新自2010年9月起担任上海隧道工程股份有限公司独立董事[176] - 公司独立董事周骏自2012年6月起担任上海隧道工程股份有限公司独立董事[176] - 公司独立董事李永盛自2012年6月起担任上海隧道工程股份有限公司独立董事