收入和利润（同比环比） - 营业收入95.31亿元人民币，同比增长63.25%[30][38] - 归属于上市公司股东的净利润1.51亿元人民币，上年同期为亏损2.19亿元人民币[30][38] - 基本每股收益0.1470元人民币，上年同期为亏损0.2121元人民币[31][38] - 扣除非经常性损益后的净利润为亏损6.05亿元人民币[30] - 加权平均净资产收益率2.75%，同比增加7.94个百分点[31] - 营业收入同比增长63.25%至95.31亿元，主要由于在建船舶数量从49艘增至66艘[57] - 营业外收入同比增长350.45%至8.13亿元，主要来自减产损失补偿款[57] 成本和费用（同比环比） - 营业成本人民币96.31亿元，同比增长72.45%[40] - 销售费用人民币3,355万元，同比增长490.20%[40][51] - 管理费用人民币7.40亿元，同比增长5.39%[40][51] - 财务费用人民币1.28亿元，同比下降6.43%[40][51] - 营业成本同比增长72.45%至96.31亿元，与收入增长同步[57] - 资产减值损失同比下降95.54%至1194万元，因美元升值使合同预计损失减少[57] - 公允价值变动收益同比下降341.9%至-1.13亿元，因远期汇率波动影响[57] 各条业务线表现 - 公司主营业务收入人民币92.68亿元，其中造船业务收入人民币82.68亿元，同比增长81.23%，占比89.20%[40] - 造船业务直接材料成本人民币57.91亿元，同比增长102.23%，占总成本61.38%；加工成本人民币36.29亿元，同比增长61.76%[48] - 公司完成工业总产值人民币91.21亿元，同比增长63.75%，其中造船业务产值人民币74.81亿元，海工业务产值人民币9.48亿元[42] - 公司承接船舶及海工产品18艘/259.82万载重吨，非船业务承接订单人民币15.81亿元，同比增长64.70%[43] - 造船业务收入同比增长81.23%至82.68亿元，但毛利率为-2.68%，同比下降4.07个百分点[62][63] - 公司MR油轮市场份额占国内市场80%，国际市场15%[71] 各地区表现 - 中国大陆地区收入同比增长168.62%至45.18亿元，成为最大增长区域[66] 管理层讨论和指引 - 船舶市场存在下行压力 船运市场持续低位徘徊[3] - 公司面临船价下降和人工成本高企不下的经营风险[12] - 公司计划承接合同金额100亿元，造船完工217.08万综合吨[92] - 公司财务风险包括汇率风险、利率风险及金融资产价格风险，利率风险源自非流动借款，浮动利率借款导致现金流量利率风险，固定利率借款导致公允价值利率风险[95] - 公司手持出口船订单以美元计价，面临人民币汇率双向波动风险，汇率变动影响衍生金融工具、应收账款、货币资金等财务项目[94] 资产负债和现金流 - 经营活动产生的现金流量净额8.55亿元人民币，上年同期为负0.22亿元人民币[30] - 归属于上市公司股东的净资产56.29亿元人民币，同比增长43.99%[30] - 经营活动现金流量净额人民币8.55亿元，同比增加人民币8.77亿元；投资活动现金流量净额人民币-1.62亿元；筹资活动现金流量净额人民币-2.04亿元[40][55] - 短期借款增加至40.43亿元人民币，同比增长47.53%[69] - 应付票据增长至13.17亿元人民币，同比增长48.04%[69] - 应付账款增至24.04亿元人民币，同比增长37.01%[69] - 长期借款减少至32.56亿元人民币，同比下降45.22%[69] - 货币资金期末余额为81.69亿元人民币，较期初77.73亿元增长4.8%[197] - 存货期末余额为42.44亿元人民币，较期初29.89亿元增长41.9%[197] - 应收账款期末余额为5.02亿元人民币，较期初6.57亿元下降23.6%[197] - 预付款项期末余额为14.76亿元人民币，较期初10.71亿元增长37.8%[197] - 其他应收款期末余额为2.98亿元人民币，较期初0.76亿元增长292.5%[197] - 在建工程期末余额为4.24亿元人民币，较期初0.92亿元增长361.5%[197] - 固定资产期末余额为64.72亿元人民币，较期初68.59亿元下降5.6%[197] - 流动资产合计期末余额为148.55亿元人民币，较期初127.82亿元增长16.2%[197] - 递延所得税资产期末余额为5.77亿元人民币，较期初4.03亿元增长43.3%[197] - 资产总计从215.59亿元增长至236.70亿元，同比增长9.8%[198][199] - 短期借款从27.40亿元大幅增加至40.43亿元，同比增长47.6%[198] - 应付账款从17.55亿元增至24.04亿元，同比增长37.0%[198] - 长期借款从59.43亿元减少至32.56亿元，同比下降45.2%[198] - 流动负债合计从108.37亿元增至142.72亿元，同比增长31.7%[198] - 非流动负债合计从67.94亿元降至37.26亿元，同比下降45.2%[198] - 负债合计从176.31亿元微增至179.98亿元，同比增长2.1%[198] - 归属于母公司所有者权益从39.10亿元增至56.29亿元，同比增长44.0%[199] - 未分配利润从6.92亿元增长至8.22亿元，同比增长18.9%[199] - 资本公积从21.38亿元大幅增加至33.20亿元，同比增长55.3%[199] 非经常性损益和重大交易 - 非经常性损益项目合计7.56亿元人民币，主要包括处置子公司投资收益3.32亿元人民币及其他营业外收入5.61亿元人民币[33] - 以公允价值计量金融资产当期变动对利润影响为负5.20亿元人民币[36] - 出售广船实业100%股权取得投资收益3.02亿元人民币[74] - 出售广州金舟100%股权取得投资收益3011.45万元人民币[74] - 出售招商轮船股票取得投资收益3089.04万元人民币[76] - 以公允价值计量的金融负债为5647.57万元人民币，主要为远期外汇合约[69][70] - 公司持有未交割美元远期结汇合约59笔金额10.497亿美元确认公允价值变动损失4113.02万元人民币[81] - 公司持有未交割美元远期购汇合约4笔金额1148.77万美元确认公允价值变动损失233.76万元人民币[81] 关联交易和收购处置 - 公司完成收购龙穴造船并纳入合并范围[30] - 公司2013年通过收购龙穴造船进入大型散货船及油轮市场[21] - 公司与中船集团签订《2014-2016框架协议》规范日常关联交易年度上限[106] - 公司以人民币9.5596亿元收购龙穴造船股权，其中分别支付中船集团5.7358亿元（60%）、宝钢集团2.8679亿元（30%）和中国海运0.9559亿元（10%）[107] - 公司以人民币9.7379亿元转让广船实业100%股权给关联方上海凌翔[107] - 公司以人民币0.338亿元转让广州金舟船舶科技100%股权给关联方广州船舶海工设计院[107] - 关联方向上市公司提供资金期末余额为人民币153.53万元，较期初增长28.1%[109] - 公司向控股股东及其子公司提供资金发生额为人民币33.65万元[109] - 公司全资子公司龙穴造船为关联方上海船厂提供总额18亿元担保，占公司净资产31.73%[112] - 龙穴造船为上海船厂提供10亿元连带责任担保，协议签署于2012年6月20日[112] - 龙穴造船另为上海船厂提供8亿元担保，协议签署于2012年6月20日[112] 子公司和主要投资 - 主要子公司龙穴造船期末净利润5720万元人民币资产规模125.862亿元人民币[86] - 广州永联钢结构有限公司大型钢结构业务收入30,716万元，净利润1,215万元[87] - 中山广船国际船舶及海洋工程有限公司收入83,836万元，净亏损10,498万元[87] - 广船国际海洋工程有限公司收入62,669万元，净利润1,068万元[87] - 广州广船大型机械设备有限公司收入18,861万元，净利润11,422万元[87] - 荣广发展有限公司贸易业务收入20,498万元，净利润8,136万元[87] - 广州市红帆酒店有限公司收入12,515万元，净利润11,809万元[87][88] - 广州广船船业有限公司收入124,031万元，净亏损769万元[87] - 广州龙穴管业有限公司收入8,376万元，净利润4,898万元[88] - 公司向全资子公司中山广船提供委托贷款累计7.6亿元人民币（20笔）用于基地建设[78] - 公司向全资子公司龙穴造船提供2000万美元委托贷款（1笔）用于偿还到期美元贷款[79] - 公司向全资子公司大机公司提供1500万元人民币委托贷款（1笔）用于支付基建项目款[80] - 龙穴造船2014年2月28日净资产为-5410.93万元人民币[84] - 非募集资金项目中船龙穴基地工人宿舍区累计投入292,062,565.29元[89] - 2015年在建项目所需资金总额为人民币105,893万元，其中续建项目投资人民币37,000万元，已批待实施项目投资人民币16,615万元，立项项目投资人民币40,393万元，其他项目投资人民币11,885万元[93] 股东结构和控制权 - 公司控股股东中船集团通过增发H股后合并持有公司55.85%股份成为实际控制人[23] - 非公开发行H股增加3.87亿股股份使总股本增至10.31亿股[121][122] - 国有法人持股通过H股发行增加3.46亿股占总股本33.57%[121] - 境内上市外资股增加4151.29万股至2.46亿股占总股本23.88%[121] - 有限售条件股份全部为国有法人持股共计3.46亿股[121][125] - 中船航运租赁持有3.46亿股限售H股限售期至2017年2月10日[125] - 无限售条件流通股增至6.85亿股占总股本比例66.43%[121] - HKSCC NOMINEES LIMITED持股数量为588,211,680股，占总股本比例57.08%[127] - 中国船舶工业集团公司持股数量为229,645,800股，占总股本比例22.28%[127] - 中国建设银行股份有限公司－富国中证军工指数分级证券投资基金持股数量为6,496,456股，占总股本比例0.63%[127] - 中国农业银行－中邮核心成长股票型证券投资基金报告期内减持3,471,748股，期末持股数量为4,500,000股，占总股本比例0.44%[127] - 中国船舶工业集团公司注册资本为2,200,000万元人民币[132] - 中国船舶工业集团公司持有中国船舶工业股份有限公司56.06%的股份[133] - 中国船舶工业集团公司直接间接合计持有广州广船国际股份有限公司55.85%的股份[133] - 中国船舶工业集团公司直接间接合计持有中船钢构工程股份有限公司35.21%的股份[133] - 中国船舶（香港）航运租赁有限公司持有有限售条件股份345,940,890股，限售期至2017年2月10日[130] - 中船航运租赁认购的345,940,890股H股承诺36个月内不得转让[128] - 中国船舶（香港）航运租赁有限公司认购公司345,940,890股H股，占总股份33.57%[137] - 中国船舶（香港）航运租赁有限公司注册资本为2,730,211,550.00元[137] 分红政策 - 鉴于资产负债率超过70%且市场环境不佳 公司2014年度不进行现金分红也不实施资本公积金转增股本[3] - 2014年资产负债率为76.04%，因超过70%的章程规定阈值且市场下行，公司决定不进行现金分红或资本公积金转增股本[98] - 2014年归属于上市公司股东的净利润为人民币151,496,768.77元，但未进行分红[101] - 2013年现金分红数额为人民币10,305,346.51元，占合并报表中归属于上市公司股东净利润的比率为75.78%[101] - 2012年现金分红数额为人民币77,169,702.48元，占合并报表中归属于上市公司股东净利润的比率为747.22%[101] 公司治理和董事会 - 公司2014年共召开1次定期股东大会和4次临时股东大会，总计5次股东大会[164] - 董事缺席股东大会情况：李俊平缺席1次，潘昭国和德立华各缺席2次，周笃生和朱震宇各缺席2次，陈激、陈利平、邱嘉臣和王宏各缺席3次，王军和陈忠前各缺席4次，杨力缺席5次[164] - 董事会共有11名董事，包括4名执行董事、3名非执行董事和4名独立非执行董事[166] - 2014年公司共召开16次董事会，其中7次现场会议和9次书面会议[167] - 2014年公司发布4期定期报告和98次临时公告[167] - 董事培训时长：韩广德10小时，陈利平22.5小时，施卫东22.5小时，朱名有11.5小时，宋德金12小时，王宏12小时，邱嘉臣12小时，其余董事均为9小时[170] - 2014年第三次临时股东大会（2014年11月11日）修订公司章程第二条和第十一条，并新增第二百五十五条[165] - 2014年第四次临时股东大会（2014年12月22日）修订公司章程第三十六条、第九十四条、第二百一十条和第二百一十五条[165] - 定期董事会会议通知提前10日发出，临时会议通知在合理时间内发出[168] - 董事会文件一般在定期会议前至少7天发送给全体董事[168] - 2014年共召开16次董事会会议，其中现场会议7次，通讯方式召开9次[179] - 董事陈忠前因个人工作原因连续两次未亲自出席董事会会议[178] - 公司对高级管理人员通过年度KPI考核，尚未制定长期激励机制[182] - 审计委员会建议公司2014年度合并龙穴造船后重新修订造船完工进度核算方法[180] - 2014年召开4次临时股东大会及2次类别股东会议，所有议案均获表决通过[172][174][175] - 董事韩广德出席5次股东大会，参加16次董事会（7次亲自、9次通讯）[176] - 独立董事李俊平参加14次董事会（5次亲自、9次通讯），出席3次股东大会[176] - 公司2014-2016年框架协议涉及持续关联交易及相关建议上限金额[173] - 股东大会审议通过转让红帆酒店、金舟船舶科技、广船实业等子公司股权[174] - 股东大会批准非公开发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金方案[175] 高管和核心人员薪酬 - 董事长韩广德年度应付报酬总额为82.96万元[142] - 总经理兼执行董事周笃生年度应付报酬总额为70.19万元[142] - 执行董事陈激年度应付报酬总额为74.61万元[142] - 执行董事兼总会计师陈利平年度应付报酬总额为71.19万元[142] - 非执行董事杨力、王军、陈忠前年度应付报酬总额均为12.00万元[142] - 独立非执行董事符正平、德立华、潘昭国年度应付报酬总额均为4.00万元[142] - 独立非执行董事邱嘉臣年度应付报酬总额为8.00万元[142] - 独立非执行董事李俊平年度应付报酬总额为8.00万元[142] - 监事会主席陈景奇持有公司A股3,302股[143][145] - 公司董事、监事及高级管理人员报告期内应付报酬总额为737.15万元[143] - 独立非执行董事朱震宇从股东单位获得应付报酬总额为6.00万元[143] - 外部监事傅孝思从公司领取应付报酬总额为9.00万元[143] - 外部监事朱征夫从公司领取应付报酬总额为9.00万元[143] - 内部监事陈少龙从公司领取应付报酬总额为46.27万元[143] - 内部监事覃廷贵从公司领取应付报酬总额为51.07万元[143] - 副总经理金利潮从公司领取应付报酬总额为66.63万元[143] - 副总经理兼董事会秘书施卫东从公司领取应付报酬总额为27.15万元[143] - 总工程师麦荣枝从公司领取应付报酬总额为65.36万元[143] 人力资源和员工结构 - 公司核心技术团队人员共2518人占公司全员12076人的20.85%[152] - 核心技术团队中本科及以上学历人员1558人占比61.87%[152] - 核心技术团队大专学历人员594人占比23.6%[152] - 核心技术团队研究员级高工37人占比1.47%[152] - 核心技术团队副高级职称人员186人占比7.39%[152] - 核心技术团队中级职称人员542人占比21.53