收入和利润表现 - 营业收入为74.21亿元人民币，同比增长17.71%[17] - 归属于上市公司股东的净利润为3.72亿元人民币，同比增长25.67%[17] - 基本每股收益为0.318元/股，同比增长25.67%[18] - 加权平均净资产收益率为5.068%，同比增加0.63个百分点[18] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为3.58亿元人民币，同比增长24.57%[17] - 公司营业收入74.21亿元，同比增长17.71%[32] - 公司利润总额4.98亿元，同比增长50.84%[32] - 归属上市公司股东的净利润3.72亿元，同比增长25.67%[32] - 营业收入74.21亿元人民币，较去年同期63.05亿元人民币增长17.7%[92] - 营业利润为4.91亿元人民币，同比增长53.4%[93] - 净利润为3.75亿元人民币，同比增长26.0%[93] - 基本每股收益0.318元/股，同比增长25.7%[93] - 归属于母公司所有者净利润3.72亿元人民币，同比增长25.7%[93] - 母公司净利润2.28亿元人民币，同比增长39.5%[95] - 营业收入为35.56亿元人民币，同比增长6.5%[95] 成本和费用表现 - 管理费用2.88亿元，同比增长52.07%，主要因研究开发费增加[34] - 财务费用1.03亿元，同比下降32.18%，主要因银行借款减少[34] - 营业成本62.77亿元人民币，较去年同期53.86亿元人民币增长16.5%[92] - 营业成本为29.71亿元人民币，同比增长4.0%[95] - 所得税费用1.23亿元人民币，同比增长279.4%[93] 现金流量表现 - 经营活动产生的现金流量净额为7.30亿元人民币，同比下降19.68%[17] - 投资活动产生的现金流量净额-3.88亿元，同比变动690.65%，主要因工程项目支出及定期存款支出增加[34] - 经营活动现金流量净额为7.30亿元人民币，同比下降19.7%[97] - 销售商品提供劳务收到现金86.61亿元人民币，同比增长14.5%[97] - 经营活动产生的现金流量净额为4.96亿元人民币，同比下降30.4%[101] - 投资活动产生的现金流量净额为-2.87亿元人民币，同比由正转负[98] - 筹资活动产生的现金流量净额为-8.81亿元人民币，同比扩大251.9%[98] - 期末现金及现金等价物余额为7.32亿元人民币，同比减少51.7%[98] - 母公司销售商品收到现金36.92亿元人民币，同比增长0.9%[101] - 母公司取得借款收到现金7.6亿元人民币，同比减少62.0%[101] 资产和负债状况 - 总资产为136.60亿元人民币，同比下降4.29%[17] - 归属于上市公司股东的净资产为73.24亿元人民币，同比增长2.49%[17] - 货币资金期末余额13.52亿元，较期初16.87亿元减少19.8%[85] - 应收账款期末余额9.53亿元，较期初9.33亿元增长2.1%[85] - 存货期末余额14.19亿元，较期初11.52亿元增长23.2%[85] - 短期借款期末余额17.14亿元，较期初22.51亿元减少23.9%[86] - 应付票据期末余额3074万元，较期初1.99亿元下降84.5%[86] - 应交税费期末余额1.37亿元，较期初2.55亿元下降46.2%[86] - 长期借款期末余额13.46亿元，较期初14.51亿元减少7.2%[86] - 在建工程期末余额3.92亿元，较期初2.26亿元增长73.2%[85] - 预付款项期末余额5.30亿元，较期初7.64亿元下降30.6%[85] - 资产总计期末余额136.60亿元，较期初142.72亿元下降4.3%[85] - 公司总资产为136.60亿元人民币，较期初142.72亿元人民币下降4.3%[87] - 负债合计61.17亿元人民币，较期初69.11亿元人民币下降11.5%[87] - 所有者权益合计75.43亿元人民币，较期初73.61亿元人民币增长2.5%[87] - 货币资金10.14亿元人民币，较期初12.22亿元人民币下降17.0%[89] - 应收账款18.20亿元人民币，较期初15.67亿元人民币增长16.1%[89] - 短期借款17.14亿元人民币，较期初21.09亿元人民币下降18.7%[90] - 归属于母公司所有者权益73.24亿元人民币，较期初71.45亿元人民币增长2.5%[87] - 未分配利润32.95亿元人民币，较期初31.26亿元人民币增长5.4%[87] - 归属于母公司所有者权益合计73.61亿元人民币[103] - 未分配利润为31.26亿元人民币[103] - 资本公积为22.44亿元人民币[103] - 少数股东权益为2.15亿元人民币[103] 子公司表现 - 子公司东营华泰化工集团净利润8869.09万元，占公司净利润比例23.87%[39] - 子公司日照华泰纸业净利润6912.38万元，占公司净利润比例18.60%[39] - 公司2018年上半年纳入合并范围的二级子公司12户三级子公司5户[120] 业务和产品构成 - 公司主要业务为造纸和化工，造纸产品包括新闻纸、文化纸、铜版纸和包装用纸[22] - 公司主要产品包括新闻纸铜版纸文化纸包装纸烧碱液氯环氧丙烷等[118] 股东和股权结构 - 报告期末普通股股东总数为75,242户[72] - 华泰集团有限公司持股416,155,302股，占总股本35.64%[73] - 交通银行股份有限公司－汇丰晋信双核策略混合型证券投资基金持股39,621,388股，占总股本3.39%[73] - 中国工商银行股份有限公司－东方红产业升级灵活配置混合型证券投资基金持股15,915,397股，占总股本1.36%[73] - 中国建设银行股份有限公司－新华增怡债券型证券投资基金持股11,866,855股，占总股本1.02%[73] - 交通银行股份有限公司－汇丰晋信大盘股票型证券投资基金持股10,739,465股，占总股本0.92%[73] - 交通银行股份有限公司－汇丰晋信龙腾混合型证券投资基金持股10,222,032股，占总股本0.88%[74] - 中国建设银行股份有限公司－华宝事件驱动混合型证券投资基金持股6,000,040股，占总股本0.51%[74] - 中国工商银行股份有限公司－东方红睿玺三年定期开放灵活配置混合型证券投资基金持股5,928,900股，占总股本0.51%[74] - 中国银行股份有限公司－华泰柏瑞量化先行混合型证券投资基金持股5,500,800股，占总股本0.47%[74] - 公司母公司为华泰集团有限公司最终控制方为李建华[118] 风险和挑战 - 公司总部地处乡镇，在吸引和挽留人才方面存在局限性，面临人力资源缺乏风险[42] - 造纸和氯碱化工属能源密集型行业，电煤价格波动直接影响生产成本，2013年后煤炭价格走低但仍可能波动[42] - 生产用水主要取自河道，若水资源减少或受国家控制，将对经营产生影响[42] - 国内造纸企业直接面临国际化竞争，国外企业如APP、日本王子、韩国韩松通过独资合资在中国设厂[44] - 公司再生废纸和木浆主要从国外进口，相对集中于长期合作供应商，供应商变化可能影响生产经营[44] - 国内约2800家造纸企业，生产集中度低，企业规模小，成为排污大户[47] - 公司原材料废纸、木浆对外依存度高，价格波动大，对成本控制造成压力[47] 环保和排放情况 - 公司排污指标远优于新标准，COD排放标准从漂白化学木浆10千克到印刷书写纸4千克不等[45] - "十二五"期间造纸行业减排目标：吨产品综合能耗从1.2吨标准煤降至1吨，降低16.7%[45] - 吨产品取水量从85立方米降至70立方米，降低17.6%；COD排放从106万吨降至95万吨，减少10.4%[45] - 公司2018年1-6月污染物排放总量COD为7116吨[60] - 公司2018年1-6月污染物排放总量氨氮为27吨[60] - 公司2018年1-6月烟尘排放总量69吨[63] - 公司2018年1-6月二氧化硫排放总量352吨[63] - 公司2018年1-6月氮氧化物排放总量504吨[63] - 公司各子公司共安装6套污水在线监测设施[60] - 公司各子公司电厂锅炉共安装6套烟气在线监测设施[63] 会计政策和核算方法 - 公司财务报表编制基础为持续经营[121][122] - 公司记账本位币为人民币[127] - 公司营业周期确定为12个月[126] - 公司现金等价物定义为三个月内到期流动性强的投资[135] - 可供出售权益工具公允价值累计下跌超过20%被视为严重下跌[144] - 可供出售权益工具公允价值连续下跌时间超过12个月被视为非暂时性下跌[144] - 金融资产减值测试包含单项金额重大资产单独测试[142] - 持有至到期投资采用实际利率法按摊余成本计量[140] - 贷款和应收款项包括应收票据、应收账款及其他应收款[141] - 交易性金融资产以公允价值计量且变动计入当期损益[139] - 可供出售金融资产公允价值变动计入其他综合收益[142] - 金融资产终止确认条件包括现金流量合同权利终止[144] - 实际利率法考虑金融资产所有合同条款预计未来现金流量[140] - 不存在活跃市场的金融资产采用估值技术确定公允价值[138] - 单项金额重大应收款项标准为余额1%及以上[149] - 1年以内应收账款和其他应收款坏账计提比例均为5%[152] - 1-2年账龄应收款项坏账计提比例均为10%[152] - 2-3年账龄应收款项坏账计提比例均为20%[152] - 3年以上账龄应收款项坏账计提比例均为50%[152] - 存货跌价准备按单个项目成本高于可变现净值差额计提[155] - 消耗性生物资产按成本与可变现净值孰低计量[156] - 金融负债终止确认时差额计入当期损益[147] - 权益工具相关交易费用从权益中扣减[148] - 金融资产转移满足条件时差额计入当期损益[145] - 长期股权投资采用成本法核算时按初始投资成本计价追加或收回投资调整成本[158] - 长期股权投资采用权益法核算时初始投资成本小于应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的差额计入当期损益[159] - 房屋及建筑物折旧年限20-35年残值率3-5%年折旧率2.71-4.85%[164] - 机器设备折旧年限10-20年残值率3-5%年折旧率4.75-9.70%[164] - 运输工具折旧年限5年残值率3-5%年折旧率19.00-19.40%[164] - 电子设备及其他折旧年限5年残值率3-5%年折旧率19.00-19.40%[164] - 借款费用资本化需满足资产支出已发生借款费用已发生购建活动已开始三个条件[169] - 符合资本化条件的资产非正常中断超过3个月时暂停借款费用资本化[169] - 无形资产中土地使用权通常单独核算自行建造厂房时土地与建筑物分别作为无形资产和固定资产处理[170] - 使用寿命有限的无形资产采用直线法摊销期末需复核使用寿命和摊销方法[170] - 公司内部研究开发支出全部为研究阶段支出，于发生时计入当期损益[171] - 长期资产减值测试以可收回金额（公允价值减处置费用净额与未来现金流量现值较高者）低于账面价值的差额计提减值准备[172][173] - 长期待摊费用按直线法在预计受益期间摊销[174] - 短期职工薪酬在实际发生时确认为负债并计入当期损益或资产成本[175] - 离职后福利设定提存计划的应缴存金额于发生时计入相关资产成本或当期损益[176] - 辞退福利在不能单方面撤回时确认负债并计入当期损益，十二个月内不能支付者按长期职工薪酬处理[177] - 安全生产费按营业收入分段计提：不超过1000万元部分按4%，1000万-1亿元部分按2%，1亿-10亿元部分按0.5%，超过10亿元部分按0.2%[178] - 外销收入以报关单日期为确认时点，内销收入以货物移送并获确认单时确认[179] - 与资产相关的政府补助确认为递延收益，在资产使用寿命内平均计入损益[183] - 与收益相关的政府补助根据用途计入其他收益、冲减成本费用或营业外收支[184] - 递延所得税资产和负债基于账面价值与计税基础之间的暂时性差异确认，采用资产负债表债务法计量[186] - 对子公司、合营及联营企业投资相关的应纳税暂时性差异，若可控制转回时间且未来很可能不转回，则不确认递延所得税负债[186] - 可抵扣暂时性差异仅在未来很可能获得应纳税所得额时确认递延所得税资产，否则不予确认[187] - 可抵扣亏损和税款抵减以很可能获得未来应纳税所得额为限确认递延所得税资产[187] - 递延所得税资产需复核账面价值，若未来无法获得足够应纳税所得额则减记，反之转回[187] - 所得税费用包含当期所得税和递延所得税，均计入当期损益[188] - 经营租赁租金按直线法在租赁期内分摊至相关资产成本或当期损益[189] - 融资租赁以资产公允价值与最低租赁付款额现值较低者入账，差额作为未确认融资费用[190] - 坏账准备计提基于应收账款可收回性评估，需管理层判断和估计[192] - 存货跌价准备按成本与可变现净值孰低计量，需管理层判断可售性及可变现净值[192] 税收和优惠政策 - 非经常性损益项目中政府补助金额为664.66万元人民币[20] - 公司及子公司广东华泰纸业企业所得税税率均为15%[196][198] - 公司享受高新技术企业税收优惠按15%税率征收企业所得税[197][198] - 东营市大王福利卫生纸厂每位残疾人每年可退还增值税3.5万元[199] - 废纸生产原纸业务享受增值税50%即征即退优惠[199] - 子公司污水处理收入享受增值税70%即征即退优惠[200] - 城市维护建设税按实际缴纳流转税的5%或7%计缴[196] - 增值税按应税收入17%或16%税率计算销项税[196] - 社会福利企业支付残疾人工资可100%加计扣除[199] - 高新技术企业证书有效期均为3年[197][198] - 企业所得税存在15%和25%两档税率[196] 公司治理和分配 - 公司2018年上半年未拟定利润分配或资本公积金转增预案[53] - 公司报告期末对子公司担保余额合计43194.65万元人民币[58] - 公司担保总额43194.65万元人民币占净资产比例5.9%[59] - 公司注册资本经多次变更现为548,645,233元[117] - 公司2009年9月公开增发1亿股普通股每股发行价格12.66元[118] - 公司2009年增发后注册资本变更为648,645,233元[118] - 公司2011年实施每10股送1股转增7股后注册资本增至1,167,561,419元[118] 所有者权益变动 - 综合收益总额为375,106,917.50元[104] - 利润分配减少所有者权益203,155,683.38元[104] - 专项储备本期提取11,661,546.63元[106] - 专项储备本期使用1,858,120.20元[106] - 期末所有者权益合计7,542,513,707.28元[106] - 归属于母公司所有者权益期初余额6,719,714,276.53元[107] - 综合收益总额增加297,758,281.71元[107] - 利润分配减少所有者权益54,875,386.87元[108] - 专项储备本期提取6,992,904.60元[109] - 专项储备本期使用10,384,192.18元[109] - 公司本年期初所有者权益合计为5,067,914,678.30元[111] - 本期综合收益总额为227,896,903.39元[111] - 本期对所有者分配利润203,155,683.38元[111] - 本期未分配利润增加24,741,220.01元[111] - 本期期末所有者权益合计为5,092,655,898.31元[111] - 上期期末所有者权益合计为4,743,079,187.37元[113] - 上期综合收益总额为163,346,552.19元[113] - 上期对所有者分配利润54,875,386.87元[113] - 上期未分配利润增加108,471,165.32元[113]