CECL会计准则调整影响 - 采用CECL会计准则导致贷款损失准备金增加25亿美元[222] - CECL调整产生税后19亿美元留存收益减少[222] - 截至2019年12月31日经CECL调整后的贷款损失准备金达58.44亿美元[226] - 2020年第三季度CECL调整后准备金增量为1.37亿美元[226] - 2020年1月1日采用CECL会计准则产生一次性累积影响调整24.61亿美元[285][287] - 2020年前九个月信贷损失准备金增加48亿美元，包含25亿美元的CECL会计准则调整影响[278] 信贷损失准备金变化 - 公司2020年第三季度信贷损失准备金为7.5亿美元，而2019年同期为7.99亿美元[250] - 公司2020年前九个月信贷损失准备金大幅增至46.03亿美元，较2019年同期的23.95亿美元显著增加[250] - 信贷损失准备金从2019年的31.98亿美元大幅增加至2020年的81.83亿美元[270] - 信贷损失准备金从2019年末的33.83亿美元大幅增加至2020年9月末的82.26亿美元[279] - 截至2020年9月30日，信贷损失准备金总额为82.26亿美元，较2019年12月31日增加48亿美元[287][285] - 2020年第三季度信贷损失拨备支出为7.1亿美元，同比下降11%（减少8900万美元）[291][282] - 2020年前九个月信贷损失拨备支出为45.86亿美元，同比大幅增长91%（增加22亿美元）[291][285] 净利息收入表现 - 2020年前九个月净利息收入为68.53亿美元，低于2019年同期的70.38亿美元[250] - 净利息收入在2020年前九个月为68.53亿美元，同比下降2.6%[264] - 净利息收入从2019年的70.39亿美元降至2020年的68.53亿美元，净息差从10.45%降至10.07%[272] - 净利息收入在2020年第三季度和前三季度分别下降至22.65亿美元和24.02亿美元，主要受信用卡贷款收益率下降影响[268][270] 利息收入变化 - 2020年第三季度信用卡利息收入为21.71亿美元，较2019年同期的24.65亿美元下降[250] - 公司私人学生贷款2020年第三季度利息收入为1.82亿美元，低于2019年同期的2.04亿美元[250] - 个人贷款2020年第三季度利息收入为2.37亿美元，略低于2019年同期的2.49亿美元[250] - 利息收入在2020年前九个月为83.35亿美元，同比下降6.9%[264] - 总生息资产平均收益率从2019年的11.03%下降至2020年的9.11%，导致利息收入减少[270] 利息支出变化 - 利息支出在2020年前九个月为14.82亿美元，同比下降22.6%[264] - 计息负债平均成本从2019年的2.68%降至2020年的1.66%，利息支出从6.38亿美元降至4.16亿美元[270] - 计息负债平均成本从2019年的2.71%降至2020年的2.00%[272] 其他收入表现 - 支付服务部门2020年第三季度其他收入为7800万美元，低于2019年同期的8900万美元[250] - 其他收入在2020年第三季度为4.49亿美元，同比下降9.8%[264] - 其他收入在2020年第三季度同比下降10%至4.49亿美元，主要由于折扣交换收入下降[301][302] - 折扣交换收入净额在2020年第三季度同比下降7%至2.38亿美元[301] - 贷款费用收入在2020年第三季度同比下降17%至1亿美元[301] 其他支出变化 - 其他支出在2020年前九个月为32.41亿美元，同比增加1%[264] - 其他支出在2020年第三季度同比下降9%至10.05亿美元，主要受营销支出减少39%驱动[303] - 员工薪酬福利支出在2020年第三季度同比上升7%至4.71亿美元[303] 贷款组合表现 - 信用卡贷款平均余额从2019年的732.48亿美元降至2020年的696.43亿美元，收益率从13.35%降至12.40%[270] - 信用卡贷款平均余额从2019年的720.41亿美元降至2020年的719.34亿美元，收益率从13.41%降至12.55%[272] - 私人学生贷款收益率从8.54%下降至7.40%，平均余额从94.59亿美元微增至97.90亿美元[270] - 私人学生贷款平均余额从2019年的95.25亿美元增至2020年的98.69亿美元，但收益率从8.59%降至7.70%[272] - 信用卡贷款余额从2019年末的771.81亿美元降至2020年9月末的696.56亿美元[279] - 总贷款应收账款从2019年末的958.94亿美元降至2020年9月末的886.6亿美元[279] 净息差与收益率变化 - 净息差从2019年的10.43%收窄至2020年的10.19%，净资产生息收益率从8.72%降至7.70%[270] - 存款成本显著下降：定期存款利率从2.61%降至2.33%，货币市场存款利率从2.10%降至0.94%[270] - 证券化借款利率从2019年的2.95%大幅下降至2020年的1.04%[270] - 现金及等价物平均余额从70.29亿美元增至125.52亿美元，但收益率从2.20%降至0.12%[270] - 投资证券平均余额从2019年的65.84亿美元增至2020年的106.58亿美元，收益率从2.43%降至2.14%[272] 坏账率与拖欠率 - 2020年第三季度信用卡净坏账率为3.45%，较2019年同期的3.32%有所上升[293] - 2020年前九个月信用卡净坏账额为19.75亿美元，坏账率为3.67%[293][285] - 2020年第三季度私人学生贷款净坏账率为0.58%，与去年同期基本持平[293] - 2020年前九个月个人贷款净坏账率为3.24%，较去年同期的4.28%显著改善[293] - 信用卡贷款30天以上拖欠金额从2019年12月31日的20.19亿美元（2.62%）下降至2020年9月30日的13.28亿美元（1.91%）[296] - 信用卡贷款90天以上拖欠金额从2019年12月31日的10.2亿美元（1.32%）下降至2020年9月30日的6.5亿美元（0.93%）[296] - 私人学生贷款30天以上拖欠率从2019年12月31日的1.88%下降至2020年9月30日的1.49%[296] - 个人贷款30天以上拖欠率从2019年12月31日的1.37%下降至2020年9月30日的1.10%[296] - 信用卡贷款TDR重组总额从2019年12月31日的33.62亿美元（4.35%）下降至2020年9月30日的19.13亿美元（2.75%）[296] 业务部门表现 - 直接银行部门2020年前九个月税前利润为2.72亿美元，同比下降90.3%[252] - 支付服务部门2020年第三季度税前利润为4200万美元，同比下降17.6%[257] 网络交易与销售表现 - Discover全球网络交易量因疫情整体下降[234] - 旅行类别交易下降对Diners Club被特许方影响显著[234] - 预计消费支付行为向借记卡和无接触支付转变[234] - 网络交易总额在2020年第三季度为1084.48亿美元，同比增长7.1%[251] - Discover卡销售额在2020年第三季度为371亿美元，同比下降0.8%[256] 资本与流动性管理 - 暂停股票回购计划以保持资本充足[233] - 美联储将公司的压力资本缓冲（SCB）要求最终设定为3.5%[241] - 联邦储备银行限制2020年第三和第四季度的资本分配，基于过去四个季度的平均净收入公式[241] - 截至2020年9月30日，流动性投资组合总额为257.59亿美元，较2019年12月31日的166.08亿美元增长55%[337] - 主要流动性来源（包括流动性投资组合和私人证券化未使用借款能力）达317.59亿美元[337] - 美联储贴现窗口未使用借款能力为326.35亿美元[337] - 总流动性和未使用信贷额度达643.94亿美元[337] - 现金及现金 equivalents 为86.9亿美元，较2019年12月31日的64.06亿美元增长36%[337] - 其他短期投资为21.39亿美元[337] - 投资证券为149.3亿美元[337] 存款与融资结构 - 消费者储蓄率上升推动直销存款余额增长[233] - 直接面向消费者存款达629亿美元，经纪及其他存款为151亿美元[310] - 证券化融资中未偿还公共资产支持证券112亿美元，次级资产支持证券42亿美元[311] - 证券借贷交易借出114亿美元美国国债，获得机构抵押贷款支持证券作为抵押品[309] - 信托中信用卡应收账款达270亿美元[315] - 母公司固定利率高级债务未偿还金额34.22亿美元，零售债务3.41亿美元[318] - 银行高级票据未偿还金额61亿美元，次级银行票据5亿美元[318] - 联邦储备贴现窗口可用借款能力达326亿美元[323] - 私人资产支持证券化承诺融资能力60亿美元，当前未动用[322] 成本管理措施 - 公司目标实施4亿美元成本削减计划[229] 客户援助计划 - 公司为应对疫情推出延期付款计划，累计约69.9万客户和55亿美元应收账款参与该计划[275] 宏观经济预测假设 - 公司宏观经济预测假设峰值失业率为11%，并持续至2020年底[287] - 管理层将合理可支持预测期间从2020年第一季度的12个月恢复至18个月[288] 资本与股息 - 有形普通股权益为88.46亿美元，较2019年12月31日的108.86亿美元下降19%[348] - 公司普通股权益为91.96亿美元，较2019年12月31日的112.96亿美元下降19%[348] - 普通股季度现金股息为每股0.44美元，与上一季度持平[350] - 优先股（C系列）半年度现金股息为每股2,750美元（每存托股27.50美元）[350] - 发行50万份存托股，代表6.125%固定利率重置非累积永久优先股（D系列）的1/100权益，清算优先权为每股10万美元（每存托股1,000美元）[350] - 股票回购计划剩余授权金额12亿美元已于2020年9月30日到期[351] - 第三季度未回购普通股[351] 利率风险敏感性 - 利率上升100基点时净利息收入预计增加1.49亿美元（+1.53%）[366] - 利率下降100基点时净利息收入预计减少1,300万美元（-0.13%）[366] - 利率敏感资产包括可变利率贷款应收款和流动性投资组合资产[360] 利润表现 - 2020年前九个月税前总收入为4.2亿美元，远低于2019年同期的29.11亿美元[250] - 所得税费用减少3600万美元（三个月）和5.84亿美元（九个月），有效税率分别降至19.6%和18.6%[305] 超额利差指标 - 三个月滚动平均超额利差为12.99%[312] 抵押品要求 - 如果Discover Bank信用评级低于投资级，需要追加900万美元抵押品[326] 合同义务与信贷安排 - 合同义务总额为1,037亿美元[355] - 未使用信贷安排约为2,150亿美元[355]