收入和利润（同比环比） - 公司截至2019年8月31日止六个月收入为6.54867亿港元，与去年同期6.53394亿港元基本持平[7] - 期间溢利为1.90394亿港元，较去年同期2.31231亿港元下降17.7%[7] - 每股基本盈利为45.47港仙，较去年同期55.22港仙下降17.7%[7] - 期间溢利190,394千港元[11] - 总收入微增0.2%，从653,394,000港元增至654,867,000港元[32][34] - 除税前溢利为2.304亿港元，同比减少4560万港元[92] - 除税后溢利为1.904亿港元，同比下降17.7%[92] - 收入为6.549亿港元，同比微增0.2%[93] 成本和费用（同比环比） - 银行贷款利息支出为1450万港元，同比下降19.1%[38] - 资产担保借款利息支出为1506.8万港元，同比上升45.9%[38] - 租赁负债利息支出为135.3万港元[38] - 掉期利率合约净利息支出为686.7万港元，同比下降53%[38] - 总利息支出为3778.8万港元，同比下降11.8%[38] - 物业、厂房及设备折旧为1701.3万港元，同比下降13.6%[44] - 使用权资产折旧为2304.2万港元[44] - 物业经营租约租金为1066.3万港元，同比下降70.8%[44] - 市场及推广费用为3776.6万港元，同比上升59.3%[44] - 即期税项支出为4026.9万港元，同比下降11.9%[45] - 减值亏损及准备增加3080万港元至1.243亿港元[97] 各条业务线表现 - 信用卡业务收入同比增长6.3%，从32,564,000港元增至34,623,000港元[32] - 保险业务收入同比增长14.2%，从12,261,000港元增至13,997,000港元[32] - 私人贷款业务收入同比下降8.9%，从157,009,000港元降至143,093,000港元[34][35] - 净利息收入为5.29493亿港元，较去年同期5.24807亿港元增长0.89%[7] - 信用卡业务收费及佣金收入增长6.3%至3460万港元[94] - 净利息收入为5.295亿港元，同比增加470万港元[94] - 信用卡业务收入占比76.0%，业务占比78.4%[99] - 私人贷款收入减少8.9%至1.431亿港元[100] 各地区表现 - 中国地区收入同比下降66.5%，从21,651,000港元锐减至7,259,000港元[36][37] - 香港地区收入同比增长2.5%，从631,743,000港元增至647,608,000港元[36][37] - 香港业务收入增加2.5%或1590万港元，从6.317亿港元增至6.476亿港元[102] - 香港业务分类业绩减少14.4%或4060万港元，从2.824亿港元降至2.418亿港元[102] - 中国业务营业收入减少1440万港元，从2170万港元降至730万港元[102] - 中国业务期间亏损增加450万港元，从670万港元增至1130万港元[102] 管理层讨论和指引 - 分类业绩同比下降16.4%，从275,679,000港元降至230,548,000港元[34][35] - 现金预支销售额同比下降14.0%[94] - 总权益增长3.0%至32.857亿港元[97] - 净负债对权益比率从0.7改善至0.5[107] - 银行贷款总额为12.164亿港元，其中47.8%为固定利率，52.2%通过利率掉期转为固定利率[108] - 总负债中52.9%需在一年内偿还，20.9%在1-2年内偿还，26.2%在2-5年内偿还[108] - 平均负债年期约为1.2年[108] - 公司已签订7850万港元的信用卡和贷款系统更新合同承担[108] - 总员工人数从455名减少至414名，其中中国员工从121名减少至65名[109] 其他财务数据 - 客户贷款及应收款项总额为47.1亿港元（流动38.786亿+非流动8.314亿）[9] - 银行结存及现金为7.77751亿港元，较期初3.80083亿港元增长104.6%[9] - 资产担保借款为11.005亿港元[9] - 使用权资产为1.13354亿港元[9] - 受限制存款为0.55214亿港元[9] - 按公允值计入其他全面收益之权益投资公允值收益1039.6万港元[8] - 公司总权益从3,190,647千港元增至3,285,734千港元，增长2.98%[10] - 非流动负债从1,608,449千港元降至1,238,526千港元，下降23.0%[10] - 资产担保借款从548,400千港元大幅减少至149,500千港元，下降72.7%[10] - 经营业务产生现金净额396,893千港元，较去年同期388,855千港元增长2.07%[12] - 现金及等同现金项目从478,556千港元增至875,403千港元，增长82.9%[12] - 银行结存及现金从545,630千港元增至777,751千港元，增长42.5%[12] - 已付股息92,128千港元[12] - 投资业务已动用现金净额32,555千港元[12] - 新借银行贷款100,000千港元[12] - 客户贷款及应收款项总额从2019年3月1日的5,127,380千港元下降至2019年8月31日的4,965,108千港元，减少162,272千港元[53] - 减值准备总额从2019年3月1日的243,493千港元增加至2019年8月31日的255,065千港元，增长4.8%[57][58] - 应收信用卡账款减值准备从127,790千港元增至143,450千港元，增长12.3%[57] - 资产担保融资交易下的应收信用卡账款账面值从1,675,261千港元降至1,596,073千港元，减少4.7%[55] - 逾期超过一个月的客户贷款及应收款项总额从220,948千港元增至231,307千港元，增长4.7%[59] - 逾期四个月或以上的贷款从50,290千港元增至60,048千港元，增长19.4%[59] - 应收私人贷款减值准备从110,058千港元降至105,936千港元，减少3.7%[57] - 不能回收债项撇销金额从127,027千港元降至110,232千港元，减少13.2%[53][58] - 逾期贷款占总客户贷款及应收款项的百分比从4.3%上升至4.6%[59] - 预付款项、按金及其他应收款项从107,496千港元增至121,540千港元，增长13.1%[60] - 受限制存款为55,214,000港元，较2019年2月28日的381,466,000港元下降85.5%[61] - 定期存款总额为157,647,000港元，较2019年2月28日的152,536,000港元增长3.4%[63] - 银行结存及现金总额为777,751,000港元，较2019年2月28日的380,083,000港元增长104.6%[65] - 应付款项总额为73,940,000港元，较2019年2月28日的53,740,000港元增长37.6%[66] - 银行贷款总额为1,216,403,000港元，较2019年2月28日的1,381,483,000港元下降12.0%[69] - 待用透支额度为821,740,000港元，较2019年2月28日的730,900,000港元增长12.4%[71] - 未承诺短期银行贷款额度为1,070,972,000港元，较2019年2月28日的1,342,050,000港元下降20.2%[71] - 衍生金融工具资产总额为9,603,000港元，较2019年2月28日的15,486,000港元下降38.0%[72] - 掉期利率名义本金为785,000,000港元，较2019年2月28日的650,000,000港元增长20.8%[73] - 现金流量对冲净调整额为1047.6万港元，较上年同期2614万港元显著减少[75] - 交叉货币掉期合约面值为5000万美元（约3.87795亿港元），固定汇率为7.76港元兑1美元[76] - 交叉货币掉期现金流量对冲净调整额为808.4万港元，较上年同期50.7万港元大幅增加[76] - 资产担保借款总额为12.5亿港元，其中11亿港元列于流动负债，1.495亿港元列于非流动负债[79] - 实际利率为年息3.6%，与上年同期持平[80] - 资产担保借款由15.96073亿港元应收信用卡账款及0.93214亿港元受限存款作抵押[82] - 资本承担中购置物业、厂房及设备承诺金额为3045.3万港元[81] - 非上市股本证券公允价值为12.29亿港元，较期初11.12亿港元增长10.5%[87] - 衍生金融资产公允价值从1.55亿港元下降至9603万港元，降幅38.1%[87] - 银行贷款账面值为121.64亿港元，公允价值为122.21亿港元[88] - 公司未动用信用卡限额为26,931,830,000港元（较2019年2月28日的27,733,823,000港元下降2.9%）[117] 会计政策变更（香港财务报告准则第16号） - 公司应用香港财务报告准则第16号，对2019年3月1日或之后订立或修改的合约按新租赁定义评估[27] - 公司采用可行权宜方法，将具有类似特征的租赁按组合基准入账[17] - 公司对短期租赁（租期不超过12个月且无购买选择权）和低价值资产租赁应用确认豁免[18] - 使用权资产成本包括租赁负债初步金额、已付租赁付款减优惠、初始直接成本及复原成本估计[19] - 租赁负债按开始日期未付租赁付款现值确认，使用增量借款利率折现[21] - 租赁付款包括固定付款减优惠、购买权行使价、基于指数的可变付款及剩余价值担保金额[25] - 租赁修订若扩大范围且增加代价相当于独立价格，则作为单独租赁入账[24] - 公司不重新评估首次应用日期前已存在的合约，仅对识别为租赁的合约应用新准则[27] - 可退回租赁按金按公允值计量，调整视为额外租赁款项计入使用权资产成本[20] - 租赁负债重新计量发生在租期变更或购买期权评估变化时，使用修订后折现率[22] - 公司于2019年3月1日首次应用香港财务报告准则第16号，确认使用权资产及租赁负债为55,234,000港元[28] - 租赁负债贴现使用的加权平均承租人增量借款利率为3.0%[28] - 过渡日经营租赁承担原值为69,580,000港元，经贴现及短期租赁豁免调整后确认负债55,234,000港元[30] 关联方交易及持股 - 关联人士交易中已收利息254万港元和263.7万港元[83] - 关联人士交易中已收佣金267.4万港元和355.3万港元[83] - 关联人士交易中已付特许费580.3万港元和556.7万港元[83] - 关联人士交易中已付服务费656.1万港元和694.5万港元[83] - 主要管理层成员短期福利薪酬为775.1万港元，同比增长38.5%[83] - 永旺保险顾问(香港)有限公司注册资本为100万港元[84] - 深圳永旺小额贷款有限公司注册资本为1.5亿元人民币[84] - 董事田中秀夫持有本公司28,600股股份，占已发行股本0.01%[123] - 董事万月雅明持有AFS中介控股公司5,080股股份，占其已发行股本0.01%[123] - 董事田中秀夫持有AFS中介控股公司891股股份，占其已发行股本0.01%[123] - 董事万月雅明持有AEON日本控股公司1,591股股份，占其已发行股本0.01%[123] - 董事田中秀夫持有ACS马来西亚同系附属公司14,400股股份，占其已发行股本0.01%[123] - AEON日本持有公司281,138,000股股份，占已发行股本67.13%[124] - AFS持有公司221,364,000股股份，占已发行股本52.86%[124] - FMR LLC持有公司33,508,000股股份，占已发行股本8.00%[124] - Fidelity Puritan Trust持有公司21,810,000股股份，占已发行股本5.21%[124] - 公司主要关联方包括AEON日本、ACS马来西亚、永旺百货、AFS及AFS（香港）[133] - 董事田中秀夫获发年度酌情花红634,000港元[126] - 董事黎玉光获发年度酌情花红379,000港元[126] - 董事高艺菎获发年度酌情花红156,000港元，年度基本薪金1,896,000港元[126] - 董事冯兴源年度基本薪金为1,896,000港元[126] 风险管理及融资活动 - 公司订立两张面值各5.5亿港元及一张面值1.5亿港元的利率掉期合约，用于对冲12.5亿港元浮动利率融资转为固定利率[74] - 利率掉期合约固定年息率范围为3.2%至3.8%，浮动利率为香港银行同业拆息加0.40%至0.55%[74] - 交叉货币掉期固定年息率为2.27%，浮动利率为伦敦银行同业拆息加0.95%[76] - 公司采用货币掉期对冲美元银行贷款的外币风险[113] - 公司使用利率掉期将部分浮动利率债务转为固定利率以管理利率风险[114] - 公司订立利息上限协议管理资产担保借款的利率波动风险[114] - 公司通过预期信贷亏损模式监控信贷风险并计提减值亏损[116] - 公司从银行财团获得50,000,000美元有期贷款，到期日为2021年9月20日[127] - 贷款协议要求公司继续作为AFS的综合附属公司，AFS持有公司52.86%股权[127] 运营及监管框架 - 公司运营地域覆盖中国（中华人民共和国）、香港特别行政区及日本[133][134] - 财务报告货币单位涉及港元、日元、人民币及美元[133][134] - 会计处理采用香港财务报告准则（HKFRS）及预期信贷亏损模型[133] - 金融资产计量包含按公允价值变动列入其他全面损益的类别[133] - 利率基准采用香港银行同业拆息（HIBOR）及伦敦银行同业拆息（LIBOR）[133][134] - 公司受香港《公司条例》（第622章）及《证券及期货条例》（第571章）监管[133][134] - 上市合规遵循联交所《上市规则》及附录十《标准守则》[134] - 公司治理符合《上市规则》附录十四《企业管治常规守则》[133] - 法定披露货币包含港元（香港）、日元（日本）、人民币（中国）及美元（美国）[133][134]