发售计划 - 公司拟发售最多1400万股A类普通股和最多2800万份认股权证，假定公开发行价为每股1美元，认股权证行权价为每股1.2美元[7][8][95] - 发售无最低发售金额要求，预计2025年进行首次交割，若截至2025年所有A类普通股未完成交割，发售将终止，公司可延期[12][95] - 公司估计此次发售扣除相关费用后净收益约1293万美元，40%用于加强品牌和营销，35%用于战略收购和合作，25%用于一般公司用途[96][124] 财务数据 - 2025、2024和2023财年，公司收入分别为1763.1489万美元、1474.8551万美元和2405.9556万美元[57] - 2025和2024财年，公司净亏损分别为141.0465万美元、129.5163万美元，2023财年净利润为220.8152万美元[57] - 2025、2024和2023财年分别向子公司CCSC Interconnect Technology Limited转移约0美元、515万美元和0美元[22] - 截至招股书日期，公司向CCSC Interconnect Technology Limited现金转移515万美元[69] - 2025、2024和2023年3月31日年末，人民币兑美元汇率分别为1美元=7.2163元、1美元=7.2203元、1美元=6.8676元[45] - 2025、2024和2023年3月31日年末，欧元兑美元汇率分别为1美元=0.9310欧元、1美元=0.9267欧元、1美元=0.9198欧元[45] - 2025、2024和2023年3月31日年末，港元兑美元汇率分别为1美元=7.7930港元、1美元=7.8259港元、1美元=7.8499港元[45] - 截至2025年3月31日，公司实际总资本为1072.6096万美元，假设发行1400万股A类普通股后，调整后总资本为2366.0243万美元[136] - 公司实际净有形账面价值约为1064万美元，即每股0.919美元；发行1400万股A类普通股后，调整后净有形账面价值约为2358万美元，即每股0.922美元[142][143] 股权结构 - 截至招股说明书日期，公司授权股本为250,000美元，分为495,000,000股A类普通股和5,000,000股B类普通股，每股面值均为0.0005美元[13] - 公司董事长邱志诚博士通过其全资拥有的CCSC Investment Limited持有公司已发行和流通的所有B类普通股，约占已发行普通股总投票权的98.72%[13][15] - A类普通股每股一票，B类普通股每股50票，B类可转换为A类，A类不可转换为B类[67][172][179] - 截至招股书日期，已发行658.125万股A类普通股和500万股B类普通股，发行后假设出售全部A类股，将有2058.125万股A类普通股和500万股B类普通股[168][178][180] 公司运营 - 公司主要从事互连产品的销售、设计和制造，客户分布于超25个国家[49] - 2025、2024和2023财年，超99%的销售归因于制造公司和EMSs[51] - 公司中国子公司CCSC Interconnect DG有超260名员工，超25名质量保证专家[53] - 公司产品研发团队有20名员工，拥有71项在中国注册的专利[54] - CCSC Interconnect DG自2016年起获高新技术企业认证，享受15%的优惠所得税率[55] 法规政策 - 2021年7月6日，中国政府发布公告打击证券市场违法活动，加强对境外上市中国公司的监管[18] - 2021年12月28日，中国13个政府部门联合发布《网络安全审查办法》，规定拥有至少100万用户个人信息的在线平台运营商境外上市需进行网络安全审查[18] - 2024年9月30日，中国国务院发布《网络数据安全管理条例》，规定影响或可能影响国家安全的数据处理活动需进行网络数据安全审查[18] - 2022年6月24日，中国修订《反垄断法》，并于8月1日起生效[19] - 2023年2月17日，CSRC发布《境内企业境外发行证券和上市管理试行办法》，3月31日生效[20] - 2022年12月29日，《加速问责外国公司法案》签署成为法律，将触发HFCAA禁令所需的连续未检查年数从三年减至两年[29] - 2022年8月26日，CSRC、MOF和PCAOB签署协议，PCAOB可检查和调查中国内地和香港的审计公司[30] - 2022年12月15日，PCAOB确定能够完全检查和调查中国内地和香港的注册公共会计师事务所[30] 其他要点 - 公司作为新兴成长型公司，符合美国联邦证券法规定的简化上市公司报告要求[16] - 公司同意向配售代理Revere Securities LLC支付本次发行总毛收益4.0%的佣金[32] - 公司估计本次发行需支付的总费用（不包括配售代理费用）约为51万美元[32] - 若PCAOB自2022年起连续两年无法检查公司审计师，公司A类普通股可能根据HFCAA被摘牌[29][30] - 2024年11月1日，公司任命Enrome为独立注册公共会计师事务所，取代MarcumAsia[72] - 公司短期内不打算支付股息[80][129] - 公司为外国私人发行人，可豁免美国国内上市公司部分规定[89] - 认股权证初始行使价为每股1.20美元，有效期至初始行使日期的5周年[197]