Northann (NCL) - Prospectus
Northann Northann (US:NCL)2025-09-26 21:21

股权与发行 - 公司拟公开发行至多1.2亿股普通股[6][7] - 2025年3月31日按协议向投资者发行至多4000万股普通股[9] - 2025年9月3日按协议向投资者发行至多8000万股普通股[9] - 2023年10月公司完成首次公开募股,发行138万股普通股,每股面值0.001美元,发行价每股5美元[53] - 出售股东将出售最多1.2亿股普通股[104] - 2024年12月6日公司与投资者签订协议私募出售4000万股普通股,2025年3月31日完成[199][200] 财务数据 - 2025年9月24日公司普通股在纽交所最后报告售价为每股0.14美元[12] - 2023财年、2024财年公司与子公司间有多项现金转移[21][22] - 2025年1月1日至招股说明书日期,公司与子公司间未进行资金和资产转移[23] - 2025年上半年、2024财年和2023财年,公司87.6%、86.0%和86.2%的收入来自乙烯基地板产品和其他装饰面板[40] - 2025年上半年和2024财年,公司99.6%的收入来自美国客户;2023财年,98.2%来自美国客户,1.3%来自加拿大客户[42] - 2024年公司与投资者和解支付总计170万美元[62][63] - 2024年人民币兑美元汇率波动区间约为1美元=7.0103元人民币至1美元=7.2981元人民币[146] 用户数据 - 公司目前没有超100万用户个人信息,不适用网络安全审查措施和网络数据安全审查[16] 新产品与新技术 - 与传统制造相比,增材制造可削减近90%的浪费和材料成本,减少一半制造能源消耗,2023年金属部件增材制造增长24.4%,发货3793个金属系统[38] 市场扩张与并购 - 外国投资者收购中国公司的法规使公司在中国的并购交易耗时且复杂,可能影响业务扩张和市场份额[156] 其他新策略 - 2024年11月19日公司修改租赁协议,3D Printing Dev, LLC承担租赁协议[64] - 2024年12月公司将总部从加利福尼亚州迁至南卡罗来纳州[65] - 2025年1月21日3D PRINTING与3DFLOR签订EB - 5贷款协议,初始最高本金2400万美元[66] 法规与风险 - 公司符合“新兴成长公司”和“较小报告公司”标准,适用简化报告要求[13][97][98] - 公司多数产品由中国子公司制造,面临中国相关法律和运营风险[15] - 若PCAOB自2021年起连续两年无法检查公司审计师,公司普通股将被禁止交易[19][157] - 公司作为控股公司依赖子公司股息,子公司债务或限制其支付股息能力[86] - 中国政治、经济和社会状况变化会对公司业务和运营产生重大不利影响[115] - 公司部分股东需遵守国家外汇管理局规定,若未遵守,公司可能面临罚款或法律制裁[145] - 若公司未能获得中国政府部门必要许可或完成必要备案程序,可能面临制裁[141] - 公司增发证券筹集资金可能稀释现有股东权益,对运营产生不利影响[173] 股价相关 - 2025年1月1日至9月24日,公司普通股每股收盘价最高达1.37美元,最低至0.132美元[169][178] - 证券或行业分析师的研究报告情况会影响公司普通股价格和交易量[175] - 纽交所美国市场可能因公司内部人士持有大量上市证券,对公司上市适用更严格标准[179] - 公司宪章文件和内华达州法律中的反收购条款可能阻碍公司控制权变更,影响普通股交易价格[181]