股份与交易 - 公司拟出售至多1,890,066股普通股，每股面值0.0001美元[8][9] - 2023年9月1日公司普通股收盘价为每股2.00美元[11] - 认股权证持有人有权以每股11.50美元的价格购买一股普通股[22] - 创始人股份总计4,312,500股普通股[22] - 2021年7月完成首次公开募股及超额配售选择权出售[22] - 每股合并对价价值为142.069美元[24] - PIPE投资含3100万美元出售310万股普通股及发行债券和认股权证[24] - 私募认股权证向联合发起人发行717.5万份[24] - 出售股东认购债券本金36530320美元可转换为普通股[37] 业绩情况 - 2022年和2021年净亏损分别为2830万美元和1510万美元[63] - 2022年和2021年经营活动现金流量分别为负3730万美元和负750万美元[183] - 截至2022年12月31日，公司有联邦净经营亏损约4630万美元[184] - 2022年和2021年研发费用分别为240万美元和350万美元[187] 用户与收入 - 2020 - 2022年公司几乎所有收入来自三个客户，当前很大一部分收入来自政府实体销售[55] - 2022年，向两个客户的销售额占总收入的95%[77] - 2021年，向一个客户的销售额占总收入的89%[77] 未来展望 - 公司预计在2023年第四季度前持续产生运营和净亏损[63] - 公司预计2023或2024年推出Aquanaut机器人系统商业生产版本[107] - 公司预计2023年推出Aquanaut新版本[108] - 公司预计2023年剩余时间经营和投资活动现金流量为负[183] 新产品与技术研发 - RaaS模式目前估计收费为每天3 - 5万美元[42] - 公司Aquanaut和Hydronaut船队的大规模商业RaaS推出可能延迟至2023年底之后[90] 市场扩张与并购 - 公司业务合并后名称变更为Nauticus Robotics, Inc. [36] - 公司扩张计划包括扩大团队和建立合作等[83] 其他新策略 - 公司计划在2023年第四季度末完成ERP系统实施的最后阶段[72] 风险因素 - 公司早期有亏损历史，预计未来产生大量费用，未实现正经营现金流[28] - 公司业务计划需大量资本，未来可能出售股权或债务证券[28] - 公司依赖美国政府合同，合同终止或资金不足有不利影响[59] - 公司多数收入来自少数客户，销售协议变动影响营收等[77] - 公司大规模商业化产品经验有限，影响销售和市场渗透[91] - 公司未来数年运营和资本支出需大量资金，有稀释股权和限制运营风险[92] - 新冠疫情和劳动力短缺影响招聘，材料成本上升和供应中断影响生产[94] - 金融行业不利发展影响公司融资和运营[98] - 公司RaaS服务大规模商业化客户有限且无硬合同[100] - 公司核心产品效益和投资回报未经长期验证[101] - 公司RaaS商业模式吸引和留住客户能力有限[102] - 公司RaaS订阅模式未经过测试[105] - 产品开发可能延迟，影响客户购买或订阅[109] - 产品或软件出现问题导致召回和声誉受损[110][112] - 产品制造外包可能导致缺陷和召回成本[111] - 公司可能面临产品责任索赔，保险可能不足[114] - 公司无大规模维护和服务产品经验，增加成本[116] - 客户支持团队可能无法应对需求增长[119] - 产品制造质量和交付能力未经证实[120] - 公司未来业务受成本、疫情等多种风险影响[123] - 管理层运营上市公司经验有限[128] - 作为上市公司产生重大费用和行政负担[129] - 新冠疫情和俄乌军事冲突影响公司业务[130][131] - 公司可能面临新的政府法规，不遵守有不利后果[134] - 气候变化和环境法规增加运营成本和减少需求[135] - 海洋机器人系统开发可能延迟[137] - 公司缺乏高产量制造经验，依赖第三方有延迟和成本超支风险[138] - 从产品设计到获客户承诺时间长，客户可能不签合同[141] - 公司业务依赖品牌，负面宣传损害声誉[143] - 公司产品组件供应链面临挑战[147] - 公司商业生产仅从一家供应商采购锂离子电池，供应中断影响生产[148] - 公司向第三方制造外包商业模式转型可能不成功[154] - 依赖第三方制造商降低控制，导致发货延迟和质量问题[155] - 公司运营成本控制难度大，影响盈利能力[160] - 公司及合作伙伴生产依赖复杂机器，存在运营风险[161] - 自然灾害等事件扰乱公司运营[162] - 公司目标客户多为大型企业，产品未被选中有不利影响[163] - 公司所处行业竞争激烈，对手可能推出更优产品[164] 内部控制 - 2022年和2021年财务报表编制中发现内部控制存在弱点[177] - 公司预计在2023年第四季度末完成ERP系统实施以增强财务报告[177] - 管理层补救与复杂交易和合同会计相关的重大弱点[179] - 公司独立注册会计师事务所不再是新兴成长公司后可能出具不利报告[182] 其他事项 - 公司有义务赔偿Cowen因提供服务产生的损失和索赔[189] - 公司受数据隐私和安全相关法律法规约束[191] - 公司面临网络安全风险[195] - 公司计划利用数据连接提供产品服务，系统易受损坏或中断[197]