业绩数据 - 2025年1 - 9月标的公司收入同比下降22.5%[5][37] - 2025年1 - 9月标的公司已实现净利润（未经审计）0.48亿元[9][156] - 公司2023 - 2024年营业收入从173,983.27万元降至159,992.32万元，降幅8.04%；2025年1 - 9月为99,147.74万元，同比降16.89%[33] - 公司2023 - 2024年归属股东净利润从26,072.61万元降至17,286.23万元，降幅33.70%；2025年1 - 9月为13,122.33万元，同比增2.60%[33] - 公司2023 - 2024年扣非净利润从28,872.33万元降至20,072.80万元，降幅30.48%；2025年1 - 9月为12,091.80万元，同比降19.15%[33] - 公司2023 - 2024年经营现金流净额从30,737.30万元增至40,602.74万元，增幅32.10%；2025年1 - 9月为21,281.01万元，同比降34.36%[33] - 2024年度营业收入22257.73万元，同比增幅189.4%；营业利润7590.77万元，同比增幅145.2%；净利润6593.64万元，同比增幅142.0%[54] - 2025年1 - 9月营业收入14838.94万元，同比下降22.5%；营业利润5480.18万元，同比增长20.2%；净利润4872.24万元，同比增长17.6%[54] - 2024年和2025年1 - 5月营业成本分别为8687.79万元和3493.60万元，毛利率分别为61%和47%[76][78] 客户数据 - 2024年第一大直接客户京东方占比约55%，2025年1 - 5月占比约88%[6][55][57] - 2024 - 2025年前五大直接客户为重庆京东方晶远等五家公司[52] 未来展望 - 2024年全球薄膜镀膜系统市场销售额21.92亿美元，预计2031年达32.62亿美元，年复合增长率5.9%（2025 - 2031）[39] - 标的公司预计2026年1月1日起纳入上市公司合并报表范围[36] - 预计2026年各类镀膜订单约2400万片[149] 新产品和新技术研发 - 2023年下半年超硬镀膜1.0产品交付，2024年下半年开始交付2.0产品[53] 市场扩张和并购 - 收购亦高光电股东全部权益价值评估增值71334.02万元，增值率289.91%[7] - 本次交易完成后公司将确认商誉金额57769.56万元，占2024年公司模拟合并净资产19.66%[7][127] - 2025年7月11日披露发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨关联交易预案[21] - 2025年9月上旬探讨终止原方案，9月17日与主要交易对方达成现金收购意向[22] - 2025年11月11日签署核心交易文件，同日董事会审议通过现金收购99%股权议案[24] - 公司拟通过全资子公司陆岭山溪收购标的公司99%股权[168] - 本次交易对价88,462.64万元，自有资金38,462.64万元，拟使用并购贷资金50,000万元，贷款期限5年，年利率2.51%[169] 其他新策略 - 2025年8月亦高光电将南昌亦高100%股权转让给股东，为业务聚焦，专注高端镀膜产品[58][60] - 本次交易结合初始投资成本等因素，对交易对方差异化估值定价，分业绩承诺方和财务投资人[128][129] - 业绩承诺方转让股份合计99%，交易对价88462.64万元[130] - 7名交易对手方承诺标的公司2025 - 2027年累计净利润不低于2.4亿元[146] - 业绩承诺方自有资金约2亿元，占业绩承诺赔偿上限4.13亿元的48.43%[9][156] - 业绩承诺方实际完成业绩低于1.05亿元时，触发动用质押股票变现赔偿[156]