业绩数据 - 2024年研发费用率达43.62%，2025年1 - 7月降至20.79%，优化22.83个百分点[35][36] - 2025年1 - 7月营业收入2.99亿元，较2024全年1.78亿元增长68.03%[35] - 2024年净利润 - 4189.58万元，2025年1 - 7月为 - 3518.55万元[34] - 2024年扣非后净利润 - 4701.68万元，2025年1 - 7月为 - 3513.68万元[34] - 2024年底资产总额5.18亿元，2025年7月31日为7.79亿元[34] 股权交易 - 公司拟现金收购上海恪石持有的科博达智能科技60%股权，交易价格3.45亿元[17][20][37] - 以2025年7月31日为评估基准日，科博达智能科技100%股权评估值为5.75亿元，评估增值率为653.25%[18][37][40][41] - 本次交易资金来源于公司自有资金，构成关联交易但不构成重大资产重组[18] - 首期款为交易对价的60%即2.07亿元，分两笔支付，尾款为交易对价的40%即1.38亿元[21][53] - 本次关联交易金额占公司最近一期经审计净资产的6.58%[23] - 本次交易前上海恪石持股科博达智能科技60%，交易后公司持股80%[31][32] - 本次关联交易尚需提交公司股东大会审议，关联股东需回避表决[22] 公司情况 - 上海恪石投资管理有限公司注册资本5000万元，柯桂华持股53.3334%，柯磊持股33.3334%[25][26] - 科博达智能科技初始注册资本20000万元，目前实缴20000万元，下属全资子公司注册资本10000万元[29] - 截至2025年7月31日，交易标的持有境内已授权专利20件[29] - 科博达智能科技定点客户覆盖4家主流车企，定点项目生命周期销售额预计超200亿元[30][64] - 三亚恪石投资合伙企业有限合伙人均为科博达智能科技骨干员工[32] 未来展望 - 2030年新能源汽车销量占比超50%，智能汽车操作系统国产化率不低于70%[62] - 全球汽车智能驾驶解决方案市场规模从2019年的1071亿元增至2023年的2687亿元，复合年增长率25.9%，预计2028年达5609亿元[64] - 科博达智能科技预计2025年9月30日成为公司控股子公司并纳入合并报表范围[70] - 上海恪石承诺科博达智能科技2025年8 - 12月、2026 - 2030年度累积净利润不低于6.3亿元[73] 交易意义 - 本次交易响应国家产业政策导向，着力打造自主技术的汽车智能化核心产品矩阵[63] - 交易完成后公司可通过智能化核心产品提高单车价值量，扩大营收规模与市场份额[65] - 整合科博达智能科技可补足公司在汽车智能化领域的技术短板与产品缺口[67] - 本次交易有助于扩大公司智能化产品版图，构建闭环产品生态，契合智能化战略导向[70] - 本次交易将驱动公司整体产品升级，开辟新的业务增长点[70] - 本次交易资金来源为公司自有资金，不影响现有主营业务正常开展[70] 股东回报规划 - 未来三年为2025 - 2027年，公司制定股东回报规划考虑多方面情况以保证利润分配政策连续性和稳定性[77] - 公司每年以现金形式分配利润不少于当年实现可供分配利润的10%[80] - 公司发展阶段属成熟期且无重大资金支出安排，现金分红在本次利润分配中所占比例最低达80%[80] - 公司发展阶段属成熟期且有重大资金支出安排，现金分红在本次利润分配中所占比例最低达40%[80] - 公司发展阶段属成长期且有重大资金支出安排，现金分红在本次利润分配中所占比例最低达20%[80] - 公司年度报告期内盈利且母公司报表中未分配利润为正，未现金分红或拟分配现金红利总额与当年净利润之比低于30%，需详细披露原因等情况[84] - 公司管理层以三年为周期拟定股东回报规划方案，制定和调整需经董事会审议后提交股东大会批准[85][86] - 公司应在年度报告中详细披露现金分红政策制定及执行情况，调整或变更需说明条件和程序合规透明情况[87] - 公司利润分配方案由管理层拟定提交董事会审议，通过后提交股东大会审议[82][83] - 公司原则上按年进行利润分配，有条件时可进行中期和特别利润分配[80]