募集资金情况 - 公司向特定对象发行22,527,596股A股，发行价44.39元/股，募集资金总额999,999,986.44元，净额979,829,677.57元[3] 募投项目调整 - 原计划募投项目拟用募集资金100,000.00万元，调整后拟用97,982.97万元[4][5] - 金辰智能制造华东基地项目达到预定可使用状态日期由2026年2月延至2027年2月[2][9][10] - 高效电池片PVD设备产业化项目使用资金由31,000.00万元调至16,000.00万元[2][10] - 调减15,000.00万元投入马来西亚生产基地项目，预计2027年9月达预定可使用状态[2][10] - 补充流动资金项目拟使用募集资金28,000.00万元不变[4][5][10] - 变更后募投项目总投资113,003.78万元，拟使用募集资金97,982.97万元[10] - 公司拟将“高效电池片PVD设备产业化项目”15000.00万元募集资金变更用于“马来西亚生产基地项目”[17] - “高效电池片PVD设备产业化项目”整体投资规模缩减至17799.21万元[17] - “高效电池片PVD设备产业化项目”建成后新增产能由20套调整为10套[17] - “高效电池片PVD设备产业化项目”建成后年营业收入由80000.00万元（不含税）调整为40000.00万元（不含税）[17] - 公司拟将“金辰智能制造华东基地项目”预计达到可使用状态日期调整至2027年2月[17] 项目资金使用进度 - 截至2025年6月30日，金辰智能制造华东基地项目已使用10,501.09万元，占比26.94%，剩余28,481.88万元[8][9] - 截至2025年6月30日，高效电池片PVD设备产业化项目已使用712.80万元，占比2.30%，剩余30,287.20万元[8][9] 业绩情况 - 2025年底HJT电池产能约74GW，占电池片总产出的6.4%，整体低于预期[13] - 2024年度公司海外市场收入较2023年增长45.20%，2025年以来海外订单充足[14] 市场与行业情况 - 2024年全球光伏设备行业市场规模约433.44亿美元，预计以复合年增长率4.03%增长至2033年的618.52亿美元[20] - HJT技术产业规模效应未形成，初始投资成本相对较高，下游厂商扩产谨慎[13] - 光伏产业链价格下跌致全行业亏损，2025年行业形成“反内卷”共识[12] 马来西亚生产基地项目情况 - “马来西亚生产基地项目”计划总投资额为18,931.10万元，拟使用募集资金15,000.00万元，建设投资占比79.23%，铺底流动资金占比20.77%[20] - 项目建成后正常年营业收入约36,700.00万元，正常年净利润约3,809.04万元，投资财务内部收益率所得税后为12.85%，所得税后投资回收期为9.44年（含建设期2年）[23] - 项目建设周期为24个月[20] - 建设投资中建筑工程费9,300.00万元，占比49.13%；设备及软件购置费5,700.00万元，占比30.11%[20] 其他 - 公司主要客户包括隆基股份、晶澳科技等国内头部光伏企业[23] - 公司于2025年8月27日召开第五届董事会第十四次会议，审议通过部分募投项目延期及变更部分募投项目资金用途议案[27] - 公司已办理完境外投资设立金辰马来西亚所需的辽宁省商务厅、辽宁省发展和改革委员会和国家外汇管理局营口市分局备案登记手续[25] - 本次拟使用募集资金金额为15,000万元，境外募投项目在募集资金出境阶段对于超过已登记备案金额的部分，仍需履行相关境外投资审批程序[26] - 项目可能面临境外投资风险和项目经营风险，公司将采取措施减少风险[24]