发行信息 - 发行股数不超过6089.27万股，占发行后总股本比例不低于25%，发行后总股本不超过24357.07万股[10][44] - 每股面值为人民币1.00元，发行股票类型为人民币普通股（A股），拟在深交所创业板上市[10] - 保荐人、主承销商为招商证券股份有限公司[10] 业绩总结 - 2019 - 2021年营业收入复合增长率43.70%，净利润复合增长率68.63%[38][103] - 2022年1 - 6月营业收入93091.59万元，净利润14091.21万元[67] - 2022年预计营业收入181856.40万元，同比增长12.35%[73][75] 用户数据 未提及 未来展望 - 有机固废行业快速发展，生活垃圾处理行业稳定增长，生活垃圾焚烧行业产能未来5年将增长约38%[54][55] - 公司未来市场拓展将面临更激烈竞争，存在产品及服务价格降低和市场份额下降风险[128] 新产品和新技术研发 - 最近三年研发投入复合增长率为22.38%，最近一年研发投入3552.88万元，近三年累计9004.61万元[52] - 截至招股书签署日，已取得发明专利11项、实用新型专利152项、软件著作权30项[57] 市场扩张和并购 - 报告期内未进行重大资产重组，近一年无收购兼并使相应项目超20%的情况[174] 其他新策略 - 致力于建设互联网餐厨垃圾收运平台系统，统一管理项目数据，建立智慧化管理平台[66] 财务相关 - 2022年6月30日资产总额435221.98万元，归属于母公司股东权益173763.96万元，资产负债率（母公司）30.47%[67] - 2019 - 2022年6月末长期借款余额分别为98127.96万元、149010.09万元、179843.31万元和194875.89万元，合并资产负债率分别为63.79%、59.29%、59.23%和58.03%[93] - 垃圾发电收入增值税退税比例为100%，生物柴油为70%，垃圾处理劳务可免征增值税[34][117][118] 业务结构 - 业务包括有机固废和生活垃圾处理及环境工程服务[47] - 2022年1 - 6月有机固废处理收入79991.47万元，占比85.93%[49] - 环境工程收入占比逐年降低，未来可能进一步下降甚至为零[109] 风险提示 - 面临技术升级迭代、研发未取得预期效果、客户集中度较高等风险[86][87][88] - 工程建造业务存在业绩大幅波动、净利润下降超过50%的风险[38][104] - 生物柴油价格和废油脂采购价格波动及供应不稳定或影响公司业绩[110][112]