业绩数据 - 2023年1 - 6月，捷捷微电营收90102.66万元，净利润8815.58万元[17] - 2023年1 - 6月，士兰微营收447568.53万元，净利润 - 4525.17万元[17] - 2023年1 - 6月，华润微营收502977.58万元，净利润76177.49万元[17] - 2023年1 - 6月，扬杰科技营收262474.24万元，净利润40535.62万元[17] - 2023年1 - 6月，华微电子营收87140.80万元，净利润1098.96万元[17] - 2023年1 - 6月，标的公司营收18406.33万元，净利润 - 2024.31万元[17] - 2024年1 - 6月，标的公司营收42962.76万元，净利润6481.10万元[26] - 标的公司2024年度预计营收112617.73万元、净利润22413.34万元[18] 产能数据 - 2022年捷捷微电产能400万片，士兰微8英寸产量65万片，华润微8英寸产能14万片/月[13] - 标的公司2023年产量53.38万片，预计2025年产能达120万片/年[14] - 标的公司未来5年产能预测：2024 - 2028年分别为109.20、120.00、120.00、135.60、135.60万片[24] 评估数据 - 以2023年6月30日为基准日，标的资产100%股权评估值为340,654.81万元，增值率为109.31%[5] - 流动性折扣比例取值为45.24%，未充分说明取值合理性[5] - 市场法评估结果比资产基础法结果高141,282.98万元，差异率为70.86%[5] - 假设以2023年12月31日为评估基准日，非流动性折扣为39.32%，标的公司评估值为374527.91万元[74] 技术研发 - 标的公司核心技术均为自主研发且主要运用于MOSFET芯片[107] - 多项专利如ZL202010086198.5等在2023年12月前已授权取得，ZL202321487819.6于2024年1月取得授权[110] 市场与客户 - 2023年度标的公司前五大客户自主开发客户销售收入占主营业务收入比例为30.57%，上市公司及介绍客户占比为23.42%[114] 收购与增资 - 捷捷微电拟10.16亿元收购捷捷南通科技30.24%股权，收购价/净资产为2.09[136] - 2021 - 2022年，捷捷微电等多次以1元/注册资本价格对标的公司增资[120] 风险提示 - 扬杰科技面临市场竞争、技术、管理风险[20] - 华微电子面临产业进展不及预期影响业绩的风险[20] - 捷捷微电面临管理及人力资源等多项风险[20]